ผู้เกษียณอายุต้องเผชิญกับตลาดลมกรด นี่คือสิ่งที่ที่ปรึกษาบอกว่าควรทำ

Dan Ludwin ประธานและหุ้นส่วนผู้ก่อตั้ง Salomon & Ludwin ในเมืองริชมอนด์ รัฐเวอร์จิเนีย กล่าวว่า "นี่อาจเป็นหนึ่งในไม่กี่ครั้งในชีวิตการลงทุนของใครบางคนที่ทั้งทองคำหรือตราสารหนี้ไม่ใช่เครือข่ายความปลอดภัย" ว่า


iShares Core US พันธบัตรรวม ETF

(AGG) ลดลงประมาณ 11% เมื่อเทียบเป็นรายปี “โดยปกติผู้คนคาดหวังว่าจะมีซิกแซกเล็กน้อยในพอร์ตโฟลิโอของพวกเขา และตอนนี้มันก็แค่ซิกแซก”

ที่ปรึกษาทางการเงินกล่าวว่านี่ไม่ใช่ความหายนะและความเศร้าโศก ตอนนี้อาจเป็นโอกาสที่ดีในการเปลี่ยนแปลงเล็กๆ น้อยๆ ในพอร์ตโฟลิโอ—และเหนือสิ่งอื่นใดเพื่อเตือนตัวเองเกี่ยวกับคุณค่าของการวางแผนทางการเงินที่ดี

Jeremy Sharp นักวางแผนทางการเงินและผู้ก่อตั้ง Redeem Wealth ในเมืองกิลเบิร์ต รัฐแอริโซนา แนะนำให้นักลงทุนพิจารณาปรับพอร์ตการลงทุนของตนใหม่ หากพวกเขายังไม่ได้ดำเนินการดังกล่าว คือการทำกำไรจากการถือครองหายากที่เพิ่มขึ้นและเพิ่มขึ้นจากตำแหน่งที่พ่ายแพ้ “หนึ่งในผู้ดูแลที่เราใช้คือ Betterment พวกเขาทำการปรับสมดุลทุกวัน” ชาร์ปกล่าว พร้อมเสริมว่าสิ่งนี้ยอดเยี่ยมสำหรับโอกาสเช่นนี้

นอกจากนี้ยังอาจเป็นช่วงเวลาที่ได้เปรียบในการซื้อการลดลง หากนักลงทุนไม่ยืดตัวเองเกินไป ที่ปรึกษาเตือน Frank Pare นักวางแผนทางการเงินและผู้ก่อตั้ง PF Wealth Management Group ในเมืองโอกแลนด์ รัฐแคลิฟอร์เนีย กล่าวว่า "อย่าพยายามใส่เงินสดและหวังว่าจะหมดภายในหกเดือนข้างหน้า"

Salomon & Ludwin มักจะทำกำไรบางส่วนในขณะที่ตลาดเพิ่มขึ้นเพื่อที่จะมีแป้งแห้งสำหรับใช้ในภาวะตกต่ำ ในวันจันทร์ S&P 500 ตกลงสู่ระดับระหว่างวันซึ่งต่ำกว่าระดับสูงสุดตลอดกาล 15% ทำให้เกิดสัญญาณซื้อของบริษัท Ludwin กล่าวว่านั่นหมายถึงการซื้อกองทุน ETF ของหุ้น: กองทุนขนาดใหญ่ กองทุนขนาดกลางและขนาดเล็กของสหรัฐฯ ตลอดจนตลาดที่พัฒนาแล้วและตลาดเกิดใหม่

---

จดหมายข่าวที่ปรึกษา

ที่ปรึกษารายวัน

รวมเรื่องเด่นประจำวันนี้ จัดส่งทุกเย็น ติดตามข่าวสารล่าสุดของที่ปรึกษา ความเห็นของชุมชน และความคิดเห็นจากผู้นำในอุตสาหกรรม

---

ที่ปรึกษาแนะนำให้ผู้เกษียณอายุรักษาเงินสดหรือสินทรัพย์สภาพคล่องให้เพียงพอเพื่อครอบคลุมค่าครองชีพหนึ่งปี นักวางแผนทางการเงินบางคนเดินหน้าต่อไป โดยแนะนำว่าลูกค้ามีเพียงพอที่จะเห็นพวกเขาตลอดสองปีหรือมากกว่านั้น Ludwin กล่าวว่าบริษัทของเขาแนะนำให้ลูกค้าเก็บ "เงินสดไลฟ์สไตล์" ไว้สองถึงสามปีเพื่อให้ครอบคลุมความต้องการในตลาดขาลงโดยไม่ต้อง ต้องขายหุ้น “สิ่งที่เรามักจะบอกผู้คนเสมอคือความผิดพลาดที่เลวร้ายที่สุดที่คุณสามารถทำได้คือการถูกบังคับให้ขายในตลาดที่ตกต่ำ เพราะทุก ๆ ดอลลาร์ที่คุณขายในตลาดคือดอลลาร์ที่ไม่มีวันฟื้นตัว” เขากล่าว

Pare กล่าวว่าหากนักลงทุนวัยเกษียณมีเงินสดเพิ่มเพื่อลงทุน ไม่รวมสิ่งที่ต้องใช้เพื่อครอบคลุมค่าครองชีพ พวกเขาก็สามารถเพิ่มการลงทุนได้ แต่เขาเตือนพวกเขาให้ "กระจาย กระจาย กระจายความเสี่ยง"

มูลค่าเทียบกับการเติบโต

นักลงทุนอาจต้องการพิจารณาเอียงส่วนของการจัดสรรทุนไปที่ หุ้นมูลค่าซึ่งในช่วงทศวรรษที่ผ่านมาได้ล่าช้าหลังหุ้นเติบโต

“หากคุณไม่มีมูลค่าในพอร์ตโฟลิโอของคุณ วันนี้เป็นเครื่องเตือนใจว่าทำไมคุณควรคิดจะซื้อ” . กล่าว เอเวลิน โซเลนประธานของ Inspired Financial ในเมืองฮันติงตันบีช แคลิฟอร์เนีย เธอกล่าวว่าการวิจัยแสดงให้เห็นว่าการลงทุนแบบเน้นคุณค่าสามารถทำงานได้ดีในระยะยาว แม้ว่าจะไม่ได้หมายความว่านักลงทุนควรหลีกเลี่ยงการเติบโตทั้งหมด

ยูบีเอส

Michael Zinn ที่ปรึกษาทางการเงินกล่าวว่าในขณะที่ทีมของเขามีความเอียงที่ส่วนต่างของหุ้นที่มีมูลค่า ซึ่งบางหุ้น "ถูกอย่างน่าตกใจ" แต่ต้องใช้วิธีการที่สมดุลเนื่องจากความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ

“เราคิดว่าการผสมผสานเทคโนโลยีคุณภาพสูงเข้ากับการเติบโตทางโลก เป็นเรื่องที่สมเหตุสมผลเพราะมีความเสี่ยงในภาวะถดถอย แต่เรายังต้องการต่อสู้กับเงินเฟ้อกับบริษัทที่ขับเคลื่อนด้วยสินค้าโภคภัณฑ์แต่มีมูลค่ามหาศาล” ที่ปรึกษาในนิวยอร์กกล่าว

ปรับแต่งยุทธวิธี

GenTrust ได้เพิ่มการเปิดเผยสินค้าบางส่วนสำหรับลูกค้าที่ก่อนหน้านี้ไม่ได้ลงทุนในสินทรัพย์จริง Javi Sanchez ที่ปรึกษาของ บริษัท ในไมอามี่กล่าว ณ วันที่ 1 พฤษภาคม พอร์ตโฟลิโอมาตรฐาน 60/40 ลดลงประมาณ 12% เมื่อเทียบเป็นรายปี ในขณะที่พอร์ตเดียวกันที่มีการจัดสรรสินค้าโภคภัณฑ์ 5% ลดลงเพียง 9% เขากล่าว 

หลังจากการรุกรานยูเครนของรัสเซีย GenTrust คาดการณ์ว่าพลังงานจะเปลี่ยนไปจากเชื้อเพลิงฟอสซิล ดังนั้นจึงมุ่งไปสู่การลงทุนด้านพลังงานสะอาดและยูเรเนียมซึ่งใช้ในการผลิตพลังงานนิวเคลียร์มากขึ้น Sanchez กล่าว บริษัทยังมี "เอียงเล็กน้อย" ต่อนอร์เวย์ "ในขณะที่เรารู้สึกว่าประเทศต่างๆ กำลังจะเลิกพึ่งพารัสเซียในด้านพลังงาน" เขากล่าวเสริม

รายได้คงที่ 

นักลงทุนอาจต้องการตรวจสอบการลงทุนในตราสารหนี้อย่างรอบคอบโดยคำนึงถึงสภาพแวดล้อมของอัตราดอกเบี้ยที่เปลี่ยนแปลงไป Zohlen กล่าวว่าเธอใช้พันธบัตร Treasury Inflation-Protected Securities และพันธบัตร I ในพอร์ตของลูกค้า แม้ว่าพวกเขาจะไม่มีข้อเสียก็ตาม 

ฉันผูกพัน รับดอกเบี้ย ขึ้นอยู่กับการรวมอัตราคงที่และอัตราเงินเฟ้อ แต่นักลงทุนถูก จำกัด ให้ซื้อมูลค่า 10,000 ดอลลาร์ในแต่ละปี “นั่นไม่ได้ทำให้พอร์ตการลงทุนของลูกค้าส่วนใหญ่ต้องเสียเปรียบเสมอไป” Zohlen กล่าว

นักลงทุนสามารถมองดูพันธบัตรระยะสั้นได้เช่นกัน Greg Ghodsi ที่ปรึกษาทางการเงินของ


เรย์มอนด์เจมส์การเงิน
,
กล่าวว่าทีมงานของเขา "มีน้ำหนักเกินเป็นเวลาหนึ่งปีหรืออยู่ภายใต้พันธบัตรสำหรับลูกค้าที่เกษียณอายุ" เป็นเวลาหลายปีโดยหลีกเลี่ยงพันธบัตรที่มีระยะเวลาครบกำหนดอีกต่อไป

Ghodsi ซึ่งตั้งอยู่ในแทมปา รัฐฟลอริดา กล่าวว่า คุณอาจมีโอกาสที่มหัศจรรย์เมื่อพันธบัตรเหล่านั้นครบกำหนดเพื่อนำกลับมาลงทุนใหม่ได้สองหรือสามเท่าของผลตอบแทน 60 วันที่ผ่านมา

Zinn ของ UBS กล่าวว่าเขาใช้หุ้นยูทิลิตี้ร่วมกับตราสารหนี้ในพอร์ตของลูกค้า โดยเสริมว่าหุ้นเหล่านี้สามารถป้องกันเงินเฟ้อได้ เนื่องจากค่าสาธารณูปโภคมักจะเพิ่มเงินปันผลในแต่ละปี นอกจากนี้ยังเป็นสินทรัพย์ที่แท้จริงอีกด้วย เขากล่าว “หนี้เป็นทรัพย์สินกระดาษที่สามารถสูญเปล่าได้โดยเงินเฟ้อ” Zinn กล่าว

Zinn กล่าวว่าทีมของเขาลงทุนในหุ้นยูทิลิตี้แต่ละตัว และเตือนว่าแนวทางของเขาต้องใช้ความขยันและการวิจัยเพื่อมองหาบริษัทที่มีความสัมพันธ์ที่ดีกับหน่วยงานกำกับดูแล “เราสนใจสาธารณูปโภคที่มีการควบคุม [นั่นคือ] การจ่ายเงินปันผลอย่างสม่ำเสมอและเพิ่มเงินปันผลเหล่านั้น 3% เป็น 5% ต่อปี” เขากล่าว

การร่วงของ Bitcoin

แม้ว่านักลงทุนจะถาม Pare เกี่ยวกับ cryptocurrencies เป็นประจำ แต่เขาก็ไม่ได้แนะนำให้พวกเขาลงทุนในสิ่งที่เขามองว่าเป็นการเก็งกำไร

Bitcoin's
การลดลงอย่างมากในช่วงหลายเดือนที่ผ่านมา จากประมาณ 67,000 ดอลลาร์ในเดือนพฤศจิกายนเป็น 32,000 ดอลลาร์ในวันนี้ ได้ตอกย้ำความสงสัยของเขาเท่านั้น

Pare ที่ปรึกษาตั้งแต่ปี 1996 กล่าวว่า “ฉันคิดว่าผู้คนสามารถได้รับผลตอบแทนที่เหมาะสมโดยไม่ต้องไปไกลถึงขนาดนั้น อย่างแน่นอน”

ผู้ที่มีตาเพื่อประวัติศาสตร์จะทราบว่าถึงแม้ปีนี้จะเป็นปีที่มีเหตุการณ์สำคัญสำหรับนักลงทุน ตลาดมีประสบการณ์แย่ลง. และตลาดหมีทั้งหมดก็สิ้นสุดลง ที่ปรึกษากล่าวว่าเพื่อให้อยู่ในหลักสูตรที่ดีที่สุดคือเน้นสิ่งที่คุณควบคุมได้

“การรู้ข้อจำกัดของคุณและจำนวนเงินที่คุณสามารถใช้สร้างความแตกต่างอย่างมากในการที่คุณจะบรรลุเป้าหมายได้หรือไม่” ชาร์ปกล่าว

Pare ยังแนะนำให้นักลงทุนหลีกเลี่ยงการให้ความสนใจมากเกินไปกับความผันผวนของตลาดในแต่ละวัน “ทางที่ดีควรปิดทีวีถ้าทำได้” เขากล่าว

เขียนถึง Andrew Welsch ที่ [ป้องกันอีเมล] 

—Ross Snel สนับสนุนการรายงานบทความนี้