DeFi Space กลายเป็นแหล่งเพาะพันธุ์ขนาดใหญ่สำหรับ Crypto Ponzi Schemes ได้อย่างไร

โครงการ Ponzi ล่าสุดจำนวนมากได้ใช้โครงสร้างพื้นฐานด้านการเงินแบบกระจายอำนาจ (DeFi) เพื่อหลอกลวงลูกค้าของตน บทความนี้สำรวจระบบนิเวศ DeFi และวิธีที่ผู้ฉ้อโกงสามารถใช้ประโยชน์จากมันเพื่อขโมยจากมือใหม่ที่เข้ารหัสลับ

DeFi เป็นคำศัพท์กว้างๆ สำหรับโครงสร้างพื้นฐานทางการเงินและบริการทางการเงินบนบล็อคเชนสาธารณะผ่านเทคโนโลยีสัญญาอัจฉริยะ อีเธอร์
ETH
อืม, Binance Chain, Cardano
ADA
และโซลาน่า
SOL
เป็นหนึ่งในบล็อกเชนสัญญาอัจฉริยะที่ได้รับความนิยมมากที่สุด ซึ่งช่วยให้นักพัฒนาสามารถสร้าง dApps (แอปพลิเคชันที่กระจายอำนาจ) บนเครือข่ายของตนได้ dApps เหล่านี้สามารถนำมาใช้เพื่อวัตถุประสงค์ที่หลากหลาย แต่ส่วนใหญ่เป็นลักษณะทางการเงิน ซึ่งก่อให้เกิดคำว่า "DeFi"

การพัฒนา DeFi ก้าวหน้าไปถึงจุดที่เทมเพลตการสร้างโทเค็นมีอยู่ ทำให้ทุกคนสามารถสร้างโทเค็นได้ในเวลาไม่กี่นาทีโดยไม่ต้องมีความรู้หรือประสบการณ์ในการเขียนโปรแกรม นี่เป็นการเปิดประตูสู่กล่องของ Pandora ซึ่งผู้สร้างโทเค็นสามารถสร้างแอปพลิเคชั่นที่กระจายอำนาจได้ ในขณะที่ผู้ประสงค์ร้ายสามารถใช้เทคโนโลยีนี้เพื่อสร้าง dApps ที่เป็นอันตราย เช่น แผน Ponzi

แผน Ponzi นั้นผิดกฎหมายในทางปฏิบัติ อย่างไรก็ตาม blockchains บางตัวมีการกระจายอำนาจ และไม่มีเขตอำนาจศาลเดียวที่รับผิดชอบในการบังคับใช้การปฏิบัติตามกฎหมายท้องถิ่น บล็อกเชนแบบรวมศูนย์บางแห่งตั้งอยู่ในพื้นที่ที่มีการกำกับดูแลการปฏิบัติงานเพียงเล็กน้อยหรือไม่มีเลย นี่เป็นการเปิดประตูสำหรับผู้ฉ้อโกงในการตั้งค่าแผน Ponzi บนเครือข่ายเหล่านี้

บล็อกเชนส่วนใหญ่ที่อนุญาตให้มีการพัฒนาและใช้งาน dApps ไม่จำเป็นต้องมีกระบวนการ Know-your-customer (KYC) ซึ่งหมายความว่าผู้คนสามารถสร้าง dApps ได้โดยไม่เปิดเผยตัวตน

ดังนั้นแผน Ponzi คืออะไรและทำงานอย่างไรในพื้นที่ DeFi โครงการ Ponzi ซึ่งตั้งชื่อตาม Charles Ponzi นักต้มตุ๋นชาวอิตาลี เป็นการฉ้อโกงการลงทุนที่จ่ายเงินให้กับนักลงทุนที่มีอยู่ด้วยเงินทุนที่รวบรวมมาจากนักลงทุนรายใหม่ ไม่จำเป็นต้องลงทุนเงินของนักลงทุน แต่สัญญากับนักลงทุนที่มีอยู่ผลตอบแทนสูงในช่วงเวลาสั้น ๆ ซึ่งมักจะสูงกว่าผลตอบแทนหลักอื่น ๆ ทั้งหมด

แผนการของ Ponzi ขึ้นอยู่กับจำนวนนักลงทุนรายใหม่ที่เพิ่มขึ้นอย่างไม่มีกำหนด หากโครงการ Ponzi ไม่สามารถดึงดูดนักลงทุนรายใหม่ โครงการดังกล่าวจะล่มสลายอย่างรวดเร็ว นอกจากนี้ หากนักลงทุนจำนวนมากรีบถอนเงิน กลุ่ม Ponzi ตระหนักว่าพวกเขากำลังสูญเสียเงินและปิดร้านค้าเพราะพวกเขาไม่สามารถชำระหนี้ได้ ในกรณีอื่นๆ ทางการอาจบุกโจมตีสำนักงานโครงการ Ponzi และเมื่อพบว่าเป็นองค์กรที่ผิดกฎหมาย ก็จะพังทลายลงในทันที

ตัวอย่างเช่น โครงการ Ponzi ล่าสุดเกี่ยวข้องกับ Eddy Alexandre ซีอีโอของ EminiFXซึ่งสัญญากับนักลงทุนว่าจะได้รับผลตอบแทนจากการลงทุน 5% ทุกสัปดาห์ เอฟบีไอจับกุมเขาเมื่อสัปดาห์ที่แล้วเนื่องจากถูกกล่าวหาว่าฉ้อโกงลูกค้าของเขาจากเงินมากกว่า 59 ล้านดอลลาร์ เขาอ้างว่ามีระบบ “บัญชี Robo-Advisor Assisted” ที่จะนำเงินไปลงทุนใน crypto และ Forex ระวังการหลอกลวงดังกล่าวและปฏิบัติตามความขยันก่อนที่จะลงทุนในผลิตภัณฑ์ดังกล่าว

แผนการของ Ponzi ในพื้นที่ DeFi อาจใช้แนวทางที่แตกต่างออกไปในการหลอกลวงลูกค้า อาจมีตั้งแต่สัญญา 100x . ถัดไป
ZRX
moonshot (โทเค็นขายในราคาต่ำเพื่อแลกกับเหรียญ/โทเค็นที่ถูกต้องตามกฎหมายโดยสัญญาว่ามูลค่าโทเค็นใหม่จะเพิ่มขึ้น 100 เท่า) เพื่อสัญญาว่าจะให้ผลตอบแทนสูงสำหรับผู้ถือโทเค็นรายใหม่ ในกรณีอื่นๆ นักต้มตุ๋นของ DeFi Ponzi จะขายโทเค็นให้กับผู้ซื้อที่ไม่สงสัยในขณะที่ให้คำมั่นว่าจะให้ผลตอบแทนสูง

ผลตอบแทนจากการปักหลักและการให้ผลผลิตเป็นคุณสมบัติที่น่าสนใจที่สุดสองประการในระบบนิเวศของ DeFi ผู้ใช้ DeFi จะฝากและล็อคโทเค็นของพวกเขาบนแพลตฟอร์มเพื่อรับผลตอบแทนต่อปีมหาศาลเพราะระบบนิเวศ DeFi พึ่งพาโทเค็นที่เดิมพันเป็นเอกฉันท์ ซึ่งหมายความว่าหากคุณเดิมพันโทเค็นของคุณบนแพลตฟอร์ม DeFi ที่จ่ายออก เช่น 1000 เปอร์เซ็นต์ (ใช่ พวกเขาสามารถได้รับสูงขนาดนั้น) ทุกปี คุณจะมีโทเค็นเพิ่มขึ้น 10 เท่าในหนึ่งปี

อย่างไรก็ตาม เนื่องจากผู้เข้าร่วมส่วนใหญ่กำลังเดิมพันด้วย รางวัลจากการปักหลักจึงเท่ากับอัตราเงินเฟ้อของโทเค็น ซึ่งทำให้ราคาลดลง ซึ่งหมายความว่าเพื่อให้คุณขายโทเค็นที่เดิมพันไว้เพื่อผลกำไรหลังจากผ่านไปหนึ่งปี ระบบนิเวศต้องพบกับการเพิ่มขึ้นอย่างมากจากนักลงทุนรายใหม่เพื่อชดเชยอุปทานที่เพิ่มขึ้น เนื่องจากต้องใช้นักลงทุนรายใหม่ในการรักษามูลค่า จึงคล้ายกับโครงการ Ponzi อื่นๆ

แน่นอนว่าไม่ใช่ทุกคนที่จะเห็นด้วยกับฉัน แต่ความคล้ายคลึงกันนั้นน่าทึ่งมาก หากโปรโตคอล DeFi ที่ให้ผลตอบแทนสูงไม่ดึงดูดนักลงทุนรายใหม่ และไม่สามารถเผาผลาญอุปทานส่วนเกินได้ ราคาก็มักจะพังทลาย

ผู้ฉ้อโกงที่ขายโทเค็นสำหรับ Bitcoin, Ethereum, Binance Coin หรือโทเค็นที่ดูเหมือนมีค่าอื่น ๆ ทำกำไรได้มากที่สุด พูดง่ายๆ ก็คือ นักต้มตุ๋นขายทรัพย์สินให้ลูกค้าของพวกเขาซึ่งพวกเขาสามารถขยายสำหรับสินทรัพย์ที่พวกเขาไม่สามารถ สัญญาผลตอบแทนสูง และจากนั้นก็ท่วมตลาดด้วยโทเค็นมากขึ้นเพื่อแลกกับโทเค็นเพิ่มเติมที่พวกเขาไม่สามารถขยายได้หลังจากโปรโตคอล DeFi ใช้งานได้

ในทางกลับกัน การทำฟาร์มผลผลิตนั้นขึ้นอยู่กับชุมชนที่ให้สภาพคล่องสำหรับผู้เข้าร่วมในการซื้อโทเค็นที่เพิ่งสร้างใหม่บนการแลกเปลี่ยนแบบกระจายอำนาจ เกษตรกรผู้ให้ผลผลิตจะซื้อสินทรัพย์สองมูลค่าเท่ากันในทางเทคนิค ครึ่งหนึ่งไปที่โทเค็นที่เพิ่งสร้างใหม่ และอีกครึ่งหนึ่งเป็นโทเค็น/เหรียญที่เคาน์เตอร์ เช่น Ethereum หรือ USDT

หลังจากนั้น สภาพคล่องใหม่จะถูกเพิ่มไปยังกลุ่มบนแพลตฟอร์มผู้ดูแลสภาพคล่องอัตโนมัติ (AMM) (มักอธิบายว่าเป็นการแลกเปลี่ยนแบบกระจายอำนาจ) ผู้เข้าร่วมรายใหม่ในกลุ่มนี้สามารถแปลงโทเค็นของตนได้โดยอัตโนมัติ เช่น Ethereum หรือ USDT สำหรับโทเค็นที่สร้างขึ้นใหม่ ค่าธรรมเนียมที่เรียกเก็บจากธุรกรรมในกลุ่มนี้จะถูกแจกจ่ายโดยอัตโนมัติไปยังผู้ให้บริการสภาพคล่อง (เกษตรกรที่ให้ผลตอบแทน)

ในการรับผลตอบแทนสูงจากฟาร์มที่ให้ผลผลิตอย่างสม่ำเสมอ ผู้หลอกลวงอาจเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมที่สูง และการเติบโตในอนาคตจะขึ้นอยู่กับจำนวนผู้ใช้ใหม่ที่เพิ่มขึ้นอย่างมาก ผลตอบแทนฟาร์มผลตอบแทนส่วนใหญ่จะกำหนดเป็นโทเค็นที่เพิ่งสร้างใหม่ ในขณะที่โครงการ DeFi Ponzi ขยายตัว ผู้ฉ้อฉลมักจะโจมตีสภาพคล่องอัตโนมัตินี้โดยการแลกเปลี่ยนโทเค็นที่สร้างขึ้นใหม่เป็นเหรียญที่เคาน์เตอร์/โทเค็น ลดราคาให้เหลือศูนย์หรือใกล้กับมัน ให้ผลตอบแทนแก่เกษตรกรและผู้มีส่วนได้ส่วนเสียในโครงการ DeFi Ponzi ส่วนใหญ่มักถูกทิ้งให้ถือโทเค็นไร้ค่าหลายพันล้านเหรียญ

มีโปรโตคอล DeFi จำนวนมากที่ให้คุณค่าและประโยชน์แก่นักลงทุน คนอื่นๆ ป้องกันการฉ้อโกงด้วยการรับรองการตรวจสอบ ในขณะที่คนอื่นๆ วางแผนเผาโทเค็นเป็นระยะเพื่อลดอัตราเงินเฟ้อ

ในฐานะผู้ค้า crypto รายใหม่ที่ต้องการลงทุนใน DeFi สิ่งสำคัญคือต้องตรวจสอบให้แน่ใจว่าโทเค็นที่คุณกำลังซื้อไม่ได้พึ่งพาการเติบโตของผู้ใช้ใหม่ เนื่องจากมีความสัมพันธ์ที่ดีกับแผน Ponzi นอกจากนี้ หากผลตอบแทนสูงที่สัญญาไว้โดยโปรโตคอล DeFi ไม่ได้เป็นผลมาจากการสร้างมูลค่าและประโยชน์ใช้สอย ก็มีแนวโน้มสูงที่จะเป็นผลจากนักลงทุนรายใหม่ ซึ่งเพิ่มความสัมพันธ์กับแผน Ponzi

การหลอกลวง DeFi เกือบทั้งหมดระบุว่าการขโมยเงินของลูกค้าเป็น "ผู้หลอกลวงที่ไม่รู้จัก" ตัวอย่างเช่น พี่น้องผู้ก่อตั้งโครงการ Africrypt DeFi Ponzi ของแอฟริกาใต้ถูกกล่าวหาว่าขโมยเงิน 3.6 พันล้านดอลลาร์ในสิ่งที่ถือเป็นการปล้น DeFi ที่ใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์ ก่อนที่จะหลอกลวงลูกค้ามากกว่าหนึ่งล้านรายและอ้างว่าถูกแฮ็ก พี่น้องสองคนอ้างว่ามีระบบการซื้อขายที่ขับเคลื่อนด้วย AI ซึ่งได้รับผลตอบแทนสูงกว่าตลาด

ถ้ามันดูเหมือนเป็ด ว่ายอย่างเป็ด และตัวเหมือนเป็ด แสดงว่าน่าจะเป็นเป็ด