ความกลัวและความโลภ: วิธีอ่านดัชนี

ดัชนีความกลัวและความโลภเป็นตัววัดขอบเขตที่นักลงทุนในสินทรัพย์กำลังเผชิญกับช่วงเวลาแห่งความกลัวหรือความโลภ ใช้เพื่อติดตามตลาด ความรู้สึก, ทั้งในโลก crypto ที่มีดัชนีที่สร้างขึ้นสำหรับ Bitcoin และ Ethereumแต่ยังอยู่ในตลาดดั้งเดิม

หนึ่งในดัชนีดังกล่าวถูกสร้างขึ้นโดย ซีเอ็นเอ็นเงิน สำหรับตลาดหุ้น และนับแต่นั้นมาได้กลายเป็นมาตรฐานสำหรับเทรดเดอร์ในอุตสาหกรรม 

พารามิเตอร์ที่ใช้ในการคำนวณดัชนีความกลัวและความโลภ

ดัชนีนี้อิงตามตัวบ่งชี้มากถึงเจ็ดตัว ซึ่งได้แก่:

• ความต้องการที่ปลอดภัยซึ่งเป็นความต้องการสินทรัพย์ที่โดยทั่วไปคิดว่าจะไม่สูญเสียมูลค่าเมื่อเวลาผ่านไป (เช่น ในอดีตถือว่าทองคำเป็นเช่นนั้น)
• โมเมนตัมราคาหุ้นซึ่งเป็นความเร็วที่ราคาเปลี่ยนแปลงตลอดเวลา
• ความแข็งแกร่งของราคาหุ้นซึ่งเป็นเปอร์เซ็นต์ความแข็งแกร่งของสินทรัพย์หนึ่งเมื่อเทียบกับสินทรัพย์อื่น
• ความกว้างของราคาหุ้นซึ่งเป็นจำนวนหุ้นที่มีพฤติกรรมเหมือนกันในช่วงเวลาที่กำหนด
• ตัวเลือกการวางและการโทรกล่าวคือ มีกี่คนที่ซื้อและขายออปชั่นที่มีสินทรัพย์เฉพาะเป็นพื้นฐาน
• ความต้องการพันธบัตรขยะซึ่งเป็นความต้องการพันธบัตรที่มีความเสี่ยงในการผิดนัดชำระหนี้สูงกว่าพันธบัตรส่วนใหญ่
• ความผันผวนของตลาดหรือราคาของสินทรัพย์ผันผวนมากน้อยเพียงใดเมื่อเวลาผ่านไป

ตัวบ่งชี้เหล่านี้แต่ละตัวจะได้รับค่าตั้งแต่ 0 ถึง 100 จากนั้นจึงนำมาเฉลี่ยที่ดัชนีความกลัวหรือความโลภของตลาดทั้งหมด โดยปกติดัชนีนี้เป็นแบบรายวัน

ตามที่ Investopedia.comดัชนีนี้ได้พิสูจน์แล้วว่าเชื่อถือได้ในอดีต ตัวอย่างเช่น ได้คะแนน 12 คะแนนในเดือนกันยายน 2008 เมื่อ S&P 500 ตกลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบสามปีหลังจากการล้มละลายของ Lehman Brothers

ในเดือนกันยายน 2012 ดัชนีได้คะแนน 90 คะแนนจากการฟื้นตัวของหุ้นหลังจากการผ่อนคลายเชิงปริมาณรอบที่สามของเฟด

ดัชนีความกลัวและความโลภของ Bitcoin และ Ethereum

ดัชนีนี้ยังสามารถนำไปใช้กับ cryptocurrencies และโดยเฉพาะอย่างยิ่งมีเว็บไซต์ที่จะค้นหามันสำหรับ BTC, ETH แต่ยังสำหรับ cryptocurrencies ขนาดเล็กอื่น ๆ เช่น โดชคอยน์.

โดยเฉพาะอย่างยิ่ง ดัชนีความกลัวและความโลภที่เกี่ยวข้องกับ cryptocurrencies ขึ้นอยู่กับ ข้อมูลต่างๆ เช่น ความผันผวนของสินทรัพย์ ปริมาณ การกล่าวถึงโซเชียลมีเดีย การครอบงำของ crypto หนึ่งเหนือผู้อื่น Google ค้นหาตามข้อมูลและการสำรวจของ Google Trends

ดูเหมือนว่าจะเกี่ยวข้องกับโซเชียลมีเดียมากกว่าประสิทธิภาพของตลาดจริง ซึ่งแตกต่างจากตลาดแบบดั้งเดิม ซึ่งอิงตามข้อมูลเชิงปริมาณ อัลกอริธึม และเปอร์เซ็นต์ประสิทธิภาพมากกว่า

ทฤษฎีของวอร์เรน บัฟเฟตต์

ตามที่นักลงทุน วอร์เรนบัฟเฟท ตามทฤษฎีแล้ว เราควรซื้อหรือขายหุ้นแทนความรู้สึกของมวลชน จึงขาย “เมื่อคนอื่นโลภและโลภก็ต่อเมื่อคนอื่นกลัวเท่านั้น”

โดยทั่วไป นักลงทุนสามารถจดจำดัชนีนี้ได้อย่างชัดเจนเพื่อปรับปรุงกลยุทธ์การซื้อขายของตน ตัวอย่างเช่น ตามที่นายหน้า FBS แนะนำให้ใช้โดยเฉพาะอย่างยิ่งในวันที่ตลาดผันผวนสูง 

ตามที่นายหน้าเมื่อดัชนีตกลงต่ำกว่า 20 มันคือ เวลาคิดเกี่ยวกับการเปิดตำแหน่งระยะยาวและในทางกลับกัน. นอกจากนี้ ดัชนีโดยการระบุอารมณ์ทั่วไปของตลาดช่วยให้เข้าใจว่าเป็นดัชนีที่ไม่ชอบความเสี่ยงหรือไม่ สิ่งนี้สามารถช่วยให้ผู้ค้าทราบว่าจะซื้อสินทรัพย์ใด