ทำไมมันถึงเป็นทองคำสำหรับการชนะ – และคุณจะทำกำไรได้อย่างไร

ราคาทองคำปิดทำสถิติสูงสุดเหนือ 2,000 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ผู้ร่วมให้ข้อมูล MoneyShow คู่นี้ชั่งน้ำหนักว่าอะไรอยู่เบื้องหลังการเคลื่อนไหว – และวิธีที่นักลงทุนสามารถทำกำไรได้!

ฌอน บรอดริค, ไวส์เรทติ้งรายวัน

ปัญหาด้านการธนาคารที่เริ่มต้นโดย Silicon Valley Bank ยังไม่จบสิ้น ผู้ฝากเงินยังคงหลบหนีจากธนาคารขนาดเล็ก โดยคิดว่าพวกเขาอาจประสบปัญหาเช่นเดียวกับธนาคารที่ล้มเหลว วิกฤตที่กำลังดำเนินอยู่หนุนทองคำ

เหตุผลหนึ่งเป็นเพราะทองคำเป็นที่หลบภัย แต่ก็เป็นเพราะเหตุผลอื่นด้วย … ตอนนี้ธนาคารกลางสหรัฐจะขึ้นอัตราดอกเบี้ยได้ยากขึ้น!

ในหนึ่งสัปดาห์มีการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่ในการเดิมพันของ Wall Street เกี่ยวกับการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟด แซคส์โกลด์แมน (GS) คาดว่าจะไม่มีการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยแต่อย่างใด กลุ่มบริการทางการเงินระดับโลก โนมูระโฮลดิ้ง (น.ม.) คาดเฟดจะ CUT ในการประชุมวันที่ 21-22 มี.ค — สิ่งที่ดูเหมือนจะเป็นไปไม่ได้เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว

แม้ว่าเฟดจะขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งนี้ แต่ก็สูญเสียแรงจูงใจที่จะคงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมในอนาคต นั่นเป็นเพราะการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดเป็นส่วนหนึ่งของสิ่งที่กระตุ้นให้เกิดวิกฤตการธนาคารตั้งแต่แรก

ปัจจุบันเกณฑ์มาตรฐานของเฟดอยู่ในช่วง 4.5% ถึง 4.75% เพิ่มขึ้นจากเกือบศูนย์ในปีที่แล้ว นั่นเป็นการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่ในระยะเวลาอันสั้น

สิ่งนี้สร้างความเสียหายแก่ธนาคารในสองทาง: มันตอกย้ำมูลค่าของ Treasurys ที่มีอายุยืนยาวซึ่งถือครองโดยธนาคาร และเพิ่มต้นทุนการกู้ยืมของลูกค้าธนาคาร รวมถึงบริษัทเทคโนโลยีที่ไม่มีรายได้ซึ่งต้องการเงินราคาถูกเพื่อความอยู่รอด

ดังนั้น ตอนนี้เราจะมีการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยน้อยกว่าที่คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้ และเนื่องจากตลาดเป็นเกมแห่งความคาดหวัง สิ่งนี้กำลังตัดการสนับสนุนเงินดอลลาร์สหรัฐ.

ราคาเป็นดอลล่าร์เท่าไร? ทองและเงิน. ในขณะที่เงินดอลลาร์อ่อนค่าลง โลหะมีค่าควรพบกับขาถัดไปของตลาดกระทิง.

เส้นทางที่ง่ายที่สุดนั้นสูงกว่าโดยมีเป้าหมายที่ 2,931 ดอลลาร์ในปีหน้า วิกฤตการณ์ธนาคารครั้งนี้เป็นเพียงการเติมเชื้อไฟให้กับทองคำที่พุ่งสูงขึ้นซึ่งกำลังเกิดขึ้นแล้ว

ในขณะที่คุณสามารถทำกำไรจากการซื้อบางอย่างเช่น SPDR หุ้นทองคำ (จีแอลดี
GLD
) มันคือนักขุดทองที่มีประสิทธิภาพเหนือกว่าจริงๆ นั่นเป็นเพราะ นักขุดถูกใช้ประโยชน์จากราคาทองคำ. เมื่อราคาไต่ระดับขึ้น อัตรากำไรของพวกเขาจะสูงขึ้นเรื่อย ๆ ETF ที่น่าสนใจในสถานการณ์นี้คือ VanEck Gold Miners อีทีเอฟ (จีดีเอ็กซ์
GDX
).

ดังนั้น ในขณะที่อเมริกากำลังฝ่าวิกฤตการธนาคารนี้ อย่าซ่อนตัวอยู่ใต้โต๊ะทำงานของคุณ มีการลงทุนที่ยอดเยี่ยมสำหรับผู้ที่กล้าพอที่จะคว้าวันนี้ ทองคำเป็นตัวอย่างที่เปล่งประกาย และนักขุดจะเปล่งประกายยิ่งขึ้นไปอีก

บรีน ลันดิน, จดหมายข่าวทองคำ

ในช่วงเวลาวิกฤตทางการเงิน สิ่งสำคัญคือต้องจดจำคติพจน์ที่ว่า “ไม่มีแมลงสาบตัวเดียว”

คิดย้อนกลับไปในช่วงเวลาอื่น เหมือนเมื่อสองสัปดาห์ก่อน

ก่อนหน้านั้น ตลาดฟิวเจอร์สระบุว่ามีโอกาส 68% ที่เฟดจะขึ้นอัตราดอกเบี้ย 0.50% ในการประชุมวันที่ 22 มีนาคม ในสัปดาห์หน้า กระแสลมได้เปลี่ยนไปมากพอที่จะทำให้มีโอกาส 60% ที่เฟดจะขึ้นเพียง 0.25%

กรอไปข้างหน้าถึงตอนนี้และสคริปต์ก็พลิกกลับอย่างสมบูรณ์: อาจไม่มีการเพิ่มขึ้นเลย นั่นจะเป็นการหยุดชั่วคราวที่เราคาดการณ์ไว้เป็นเหตุการณ์ แต่แทนที่จะเป็นหลายเดือน มันจะเกิดขึ้นตอนนี้หรือในการประชุมครั้งต่อไป ทำไม

เพราะสิ่งที่กำลังทำลาย

เป็นเวลาหลายเดือนแล้วที่ฉันเตือนว่าเรากำลังมุ่งหน้าสู่การคำนวณ เฟดและธนาคารกลางอื่น ๆ ไม่สามารถบังคับให้ขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่รุนแรงที่สุดในรอบกว่าสี่ทศวรรษโดยไม่สร้างความเสียหายอย่างรุนแรงต่อระบบการเงินโลกซึ่งสร้างขึ้นจากรากฐานที่สั่นคลอนของอัตราดอกเบี้ยเป็นศูนย์

ฉันไม่สามารถบอกคุณได้ว่าอะไรคือโดมิโนตัวแรกที่จะล้ม แม้ว่าฉันจะสงสัยว่ามันน่าจะเป็นตลาดตราสารหนี้ อสังหาริมทรัพย์ในต่างประเทศ หรือบ้านของไพ่อนุพันธ์ที่ Alan Greenspan เตือนฉัน มีเพียงสองสิ่งที่เรามั่นใจได้:

1) บางอย่างจะแตก และ...

2) เราต้องการเป็นเจ้าของทองและเงินเมื่อได้

ไม่กี่วันที่ผ่านมาได้ทำเครื่องหมายในช่องทั้งสองนี้ ที่สำคัญ ทองคำและโลหะเงินกำลังพุ่งสูงขึ้นอีกครั้งเนื่องจากการล่มสลายของ Silicon Valley Bank ได้จุดชนวนวิกฤตการธนาคาร ไม่ใช่แค่ในสหรัฐฯ แต่ทั่วโลก

แล้วตอนนี้เป็นอย่างไร

ก่อนอื่น เข้าใจว่า เช่นเดียวกับการยิงนัดแรกที่ Fort Sumter การปะทุที่จะมาถึงจะกระจายไปหลายแนวรบ นี่ไม่ใช่แค่เรื่องธนาคารที่มีความเสี่ยงมากเกินไปจากอัตราที่เพิ่มสูงขึ้น หรือแม้กระทั่งระบบธนาคารที่มีความเสี่ยงในทำนองเดียวกัน

มันเกี่ยวกับระบบการเงินทั้งหมดและเศรษฐกิจโลก ตั้งแต่พันธบัตรไปจนถึงธนาคารไปจนถึงธุรกิจและอื่น ๆ ทั้งหมดนี้ขึ้นอยู่กับอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำเป็นพิเศษและนโยบายการเงินที่ง่ายกว่าเดิม

ด้วยหนี้สาธารณะในขณะนี้มีขนาดใหญ่กว่าระบบเศรษฐกิจที่สร้างพวกเขามาก แนวคิดเรื่องการปรับอัตราดอกเบี้ยให้เป็นปกติจึงผ่านไป อัตราที่สูงขึ้นไม่สามารถเกิดขึ้นได้เพราะไม่สามารถทนได้

ดังนั้น วิกฤติที่เกิดขึ้นกับธนาคารในซิลิคอนแวลลีย์จะลุกลามไปยังภาคส่วนอื่นๆ...และจะบีบให้ธนาคารกลางต้องหยุดการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย

การหยุดพักเพียงอย่างเดียวจะเป็นการกระตุ้นให้อะดรีนาลีนทางการเงินสูบฉีดสำหรับสินทรัพย์ทุกประเภท แต่ไม่มีอะไรมากเท่ากับทองคำและเงิน นั่นเป็นเหตุผลว่าทำไมเงินที่ชาญฉลาดจึงแห่กันไปหาโลหะมีค่าในขณะนี้ ทำให้ราคาพุ่งสูงขึ้น ติดตามเงิน.