รายงานการจ้างงานที่แข็งแกร่งในปัจจุบันสวนทางกับความต้องการของเฟด แนวความคิดคือหากตลาดงานยังคงร้อนแรงเกินไป เฟดจะไม่กระตือรือร้นที่จะผ่อนคลายนโยบายการเงินที่เข้มงวดในความพยายามอย่างต่อเนื่องเพื่อควบคุมอัตราเงินเฟ้อ และนี่คือสถานการณ์ที่ตลาดพยายามหลีกเลี่ยงหลังจากการปรับขึ้น 75 จุดพื้นฐานในปีนี้
แต่ David Kelly หัวหน้านักยุทธศาสตร์ของ JP Morgan Asset Management คิดว่าตัวเลขล่าสุดประจบสอพลอเพื่อหลอกลวง และเชื่อว่าวิธีการรายงานข้อมูลบิดเบือนความเป็นจริง ซึ่งซ่อน "จุดอ่อน" ไว้ใต้พื้นผิว นี่เป็นข่าวดีสำหรับผู้ที่กังวลเกี่ยวกับการเดินป่าที่รุนแรงขึ้น
“เมื่อผมดูภาพโมเสคโดยรวมของสิ่งที่เกิดขึ้นในตลาดงาน ผมคิดว่าที่นี่ยังคงอยู่ในระดับปานกลาง และผมคิดว่าในที่สุดธนาคารกลางสหรัฐจะมีข้ออ้างมากมายในการลดการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยและหยุดชั่วคราวในไตรมาสแรกของปี ปีหน้า” เคลลี่อธิบาย
นั่นอาจเป็นสัญญาณว่าผู้ผลิตหมีอาจถึงจุดสูงสุดและด้านล่างอาจมองเห็นชื่อที่ถูกทุบตี
ท่ามกลางฉากหลังนี้ เพื่อนร่วมงานนักวิเคราะห์ของ Kelly ที่ธนาคารยักษ์ใหญ่แห่งนี้กำลังแนะนำให้นักลงทุนใช้ชื่อหลาย ๆ ชื่อที่เหมาะกับโปรไฟล์บางอย่าง ลดลงอย่างมากเมื่อเร็ว ๆ นี้ แต่พร้อมที่จะผลักดันไปข้างหน้า เราเรียกใช้ทิกเกอร์เหล่านี้ผ่าน ฐานข้อมูลอันดับทิป เพื่อดูว่าส่วนที่เหลือของ Street มีตัวเลือกเหล่านี้อย่างไร ตรวจสอบรายละเอียด
ChargePoint (ชพท)
หนึ่งในการพัฒนาที่ใหญ่ที่สุดในตลาดหุ้นในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมาคือการเติบโตของกลุ่มรถยนต์ไฟฟ้า (EV) นำโดยเทสลา บริษัทอื่นๆ ต่างคว้าโอกาสที่จะก้าวทันกระแสนิยมนี้ แต่ด้วยการยอมรับที่เพิ่มขึ้น ก็ยังมีโครงสร้างพื้นฐานที่จำเป็นสำหรับรองรับอุตสาหกรรมใหม่นี้ นี่คือจุดที่ ChargePoint เข้าสู่เฟรม
บริษัทดำเนินการหนึ่งในเครือข่ายการชาร์จ EV ที่ใหญ่ที่สุดในโลก โดยเป็นผู้นำในอเมริกาเหนือ – มีส่วนแบ่งตลาดมากกว่าคู่แข่งที่ใกล้ที่สุดถึง 7 เท่าในการชาร์จบนเครือข่ายระดับ 2 – ในขณะที่ยังคงสร้างรอยร้าวขนาดใหญ่ในยุโรปด้วย โดยรวมแล้วมีจุดชาร์จ ChargePoint มากกว่า 211,000 จุดในสหรัฐอเมริกาและยุโรป
อย่างไรก็ตาม ChargePoint ได้รับผลกระทบจากปัญหาห่วงโซ่อุปทาน และสิ่งเหล่านี้ส่งผลกระทบต่อผลประกอบการประจำไตรมาสล่าสุดของบริษัท – สำหรับไตรมาสที่สามของปีงบประมาณ 2023 (ไตรมาสเดือนตุลาคม) ในขณะที่รายรับเพิ่มขึ้น 93% จากช่วงเวลาเดียวกันของปีที่แล้วเป็น 125.34 ล้านดอลลาร์ แต่ตัวเลขนี้เกินความคาดหมายของ Street ที่ 6.78 ล้านดอลลาร์ และด้วยการหยุดชะงักของห่วงโซ่อุปทานที่ส่งผลกระทบต่อทั้งต้นทุนและความพร้อมใช้งานของอุปทาน อัตรากำไรขั้นต้นจึงลดลงเมื่อเทียบเป็นรายปีจาก 25% เป็น 18% ของยอดขาย ด้วยเหตุนี้ EPS จึงอยู่ที่ -$0.25 ซึ่งแย่กว่าฉันทามติที่ -$0.23
ตลาดไม่พอใจกับการแสดงผลและส่งหุ้นลงในเซสชั่นต่อมา บวกกับผลขาดทุนของปีซึ่งตอนนี้อยู่ที่ 38%
อย่างไรก็ตาม ในขณะที่สังเกตประเด็นปัจจุบัน เจ.พี.มอร์แกน บิล ปีเตอร์สัน ระบุเหตุผลที่จะอยู่รั้น
“ในขณะที่ข้อจำกัดด้านอุปทานโดยทั่วไปกำลังลดลง ทีมงานยังคงเผชิญกับอุปสรรคด้านต้นทุน ซึ่งคาดว่าอัตรากำไรทั้งปีจะต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ (แม้ว่าจะมีทิศทางสอดคล้องกับการแสดงตัวอย่างของเรา)” นักวิเคราะห์อธิบาย “อย่างไรก็ตาม ด้วย opex ที่ต่ำกว่าที่คาดไว้และ ChargePoint มอบเลเวอเรจการดำเนินงานที่แข็งแกร่ง เรามีความมั่นใจมากขึ้นว่า ChargePoint สามารถแสดงให้เห็นถึงการปรับปรุงเพิ่มเติมเพื่อให้เป็นไปตามกระแสเงินสดอิสระที่เป็นบวกภายในสิ้น CY24”
“เรายังคงคิดว่าขนาดและความเป็นผู้นำของ ChargePoint ทั่วทั้งแนวดิ่ง (กลุ่มยานพาหนะ เชิงพาณิชย์ และที่อยู่อาศัย) นั้นด้อยค่า เช่นเดียวกับซอฟต์แวร์และบริการที่เสนอ ซึ่งแม้ว่าจะยังตามหลังการเติบโตอย่างมากในการขายฮาร์ดแวร์ที่เชื่อมต่อ แต่ควรจะเร่งตัวขึ้นในปีต่อๆ ไป ด้วยส่วนแบ่งที่เพิ่มขึ้นของลูกค้าที่ซื้อซ้ำ” ปีเตอร์สันกล่าวเสริม
ด้วยเหตุนี้ Peterson จึงให้คะแนน CHPT ในระดับน้ำหนักเกิน (เช่น ซื้อ) พร้อมกับราคาเป้าหมายที่ 18 ดอลลาร์ ตัวเลขนี้แสดงถึงความเชื่อมั่นของเขาในความสามารถของ CHPT ที่จะทะยานขึ้น 53% ในอีก XNUMX เดือนข้างหน้า (เพื่อดูประวัติของปีเตอร์สัน คลิกที่นี่)
นักวิเคราะห์ส่วนใหญ่คิดไปในแนวเดียวกัน ด้วย 5 Buys vs. 1 Hold หุ้นดังกล่าวอ้างสิทธิ์ในการซื้อที่แข็งแกร่ง มีการกลับหัวกลับหางมากมายเช่นกัน ที่ $19.67 เป้าหมายเฉลี่ยทำให้มีที่ว่างสำหรับกำไร 12 เดือนที่ 68% (ดูการพยากรณ์หุ้น CHPT บน TipRanks)
ไกด์ไวร์ (ก.ว)
การเปลี่ยนแปลงทางดิจิทัลได้รับการปรับโฉมในหลายส่วน รวมถึงอุตสาหกรรมประกันภัย การก้าวเข้ามาเพื่อรองรับการเปลี่ยนแปลงคือ Guidewire บริษัทที่ให้บริการระบบซอฟต์แวร์ที่จำเป็นสำหรับตลาดประกันทรัพย์สินและวินาศภัย (P&C) และถือเป็นผู้นำในด้านนี้ ผลิตภัณฑ์ของบริษัทครอบคลุมทุกอย่างตั้งแต่การบริหารนโยบายไปจนถึงการอ้างสิทธิ์ การรับประกันภัยและการวิเคราะห์ และบริษัทได้มุ่งเน้นไปที่การย้ายลูกค้าไปยังแพลตฟอร์มคลาวด์ของตน ที่นี่ยังคงเป็นพื้นที่ที่ยังไม่ได้รับการพัฒนาในอุตสาหกรรมประกันภัย ดังนั้นจึงมีช่องว่างมากมายสำหรับการเติบโตที่นี่
Guidewire จะเปิดเผยผลประกอบการรายไตรมาสล่าสุดในวันอังคาร (6 ธันวาคม) แต่เราสามารถดูผลประกอบการประจำไตรมาสเดือนกรกฎาคมเพื่อทำความเข้าใจสถานะของธุรกิจ
ในไตรมาสที่สี่ของปีงบประมาณ 2022 รายรับเพิ่มขึ้น 7% จากปีต่อปีเป็น 244.6 ล้านดอลลาร์ ในขณะที่เอาชนะการเรียกร้องของ Street ที่ 14.97 ล้านดอลลาร์ ในทำนองเดียวกัน adj. กำไรต่อหุ้นที่ $0.03 สูงกว่าการคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ที่ -$0.01
อย่างไรก็ตาม ความกังวลเกี่ยวกับอุปสงค์ที่ลดลงเนื่องจากเศรษฐกิจที่มีปัญหาได้ส่งผลกระทบต่อหุ้น ซึ่งโดยรวมแล้วลดลง 48% เมื่อเทียบเป็นรายปี
อย่างไรก็ตาม เจ.พี.มอร์แกน อเล็กซี่ โกโกเลฟ ตอกย้ำศักยภาพการเติบโตในอนาคต เขาเขียนว่า “GWRE ให้ความสำคัญกับส่วนหนึ่งของตลาดประกันภัยที่เจาะเข้าไปไม่ถึงหนึ่งในสาม ซึ่งบ่งบอกถึงแนวโน้มการเติบโตที่ยั่งยืน… GWRE ได้สร้างหนึ่งในตำแหน่งผู้นำในการแข่งขัน ซึ่งช่วยให้บริษัทสามารถ 1) เป็นผู้นำในสถานที่ การผสานรวมซอฟต์แวร์ และ 2) ประสบความสำเร็จในการเปลี่ยนผ่านไปสู่ผู้ให้บริการชั้นนำด้านโซลูชันระบบคลาวด์ให้กับผู้ให้บริการประกันภัย ประการหลังทำให้ GWRE กลายเป็นผู้จำหน่ายรายใหม่สำหรับผู้ให้บริการประกันภัยทั้งรายใหม่และรายเดิมที่ต้องการย้ายการดำเนินงานไปยังระบบคลาวด์ เราประเมินว่า GWRE สามารถเพิ่มรายได้ที่มีอยู่ได้มากกว่าสองเท่าโดยการย้ายฐานลูกค้าที่มีอยู่ไปยังระบบคลาวด์”
ความคิดเห็นเหล่านี้สนับสนุนการให้คะแนน Overweight (เช่น ซื้อ) ของ Gogolev ในหุ้น Guidewire ด้วยราคา 78 ดอลลาร์ นักวิเคราะห์เชื่อว่าหุ้นอาจพุ่งขึ้น 34% ในอีก XNUMX เดือนข้างหน้า (หากต้องการดูบันทึกการติดตามของ Gogolev คลิกที่นี่)
ส่วนที่เหลือของ Street เสนอความคิดเห็นมากมายเมื่อพิจารณาถึงโอกาสของ Guidewire; อย่างที่ทราบกันดีว่าหุ้นดังกล่าวได้รับคะแนนฉันทามติในการซื้อในระดับปานกลาง โดยอ้างอิงจากการซื้อ 7 ครั้ง การถือ 4 ครั้ง และการขาย 1 ครั้ง การคาดการณ์เรียกร้องให้มีกำไร 12 เดือนที่ ~44% เมื่อพิจารณาจากนาฬิกาเป้าหมายเฉลี่ยที่ $83.80 (ดูการคาดการณ์หุ้น GWRE บน TipRanks)
บริษัท ฟาร์เฟทช์ จำกัด (FTCH)
หุ้นที่รับรองโดย JPM ล่าสุดที่เราพบคือ Farfetch บริษัทที่เชี่ยวชาญด้านการขายสินค้าแฟชั่นหรูหรา สินค้าเหล่านี้ขายผ่านแพลตฟอร์มออนไลน์ของ FTCH โดยมีแบรนด์หรูมากกว่า 1,400 แบรนด์ให้เลือกตั้งแต่เครื่องประดับไปจนถึงรองเท้าระดับไฮเอนด์ ไปจนถึงแฟชั่นสำหรับผู้ชายและผู้หญิง และเครื่องประดับอีกมากมาย บริษัทร่วมทุนระหว่างอังกฤษและโปรตุเกสมีสำนักงานใหญ่อยู่ในลอนดอน สหราชอาณาจักร แต่ยังมีสำนักงานในศูนย์กลางสำคัญระดับโลก เช่น นิวยอร์ก แอลเอ โตเกียว เซี่ยงไฮ้ และอื่นๆ
สินค้าฟุ่มเฟือยได้รับการปกป้องจากสภาวะเงินเฟ้อ แต่แนวคิดดังกล่าวไม่ได้ช่วยให้ Farfetch เอาชนะภาวะหมีในปี 2022 ได้ ในความเป็นจริง หุ้นลดลงอย่างน่าสังเวช 83% ในปีนี้ โดยที่รายงานไตรมาสที่ 3 ของบริษัทไม่ได้ช่วยอะไร โดยเฉพาะ adj. กำไรต่อหุ้นที่ -$0.24 แย่กว่าที่นักพยากรณ์คาดการณ์ไว้ที่ -$0.20
เหตุการณ์น่าผิดหวังนั้นก็เกิดขึ้นตามมาอีก บริษัทจัดงาน Investor Day เมื่อเร็วๆ นี้ ซึ่งได้กล่าวถึงแนวโน้ม 3 ปีของบริษัท แต่ไม่สามารถสร้างความประทับใจได้ หุ้นร่วงลง 35% ในช่วงต่อมา ซึ่งเป็นการขายหุ้นของ JP Morgan ดั๊กอันมุ ธ เรียกว่า "มากเกินไป" และสิ่งที่สร้าง "จุดเริ่มต้นที่น่าดึงดูดใจ"
วิทยานิพนธ์กระทิงของ Anmuth สำหรับ FTCH อยู่ในหลายประเด็น: "1) ตำแหน่งของ FTCH ในฐานะตลาดชั้นนำระดับโลกในตลาดสินค้าหรูหรามูลค่า 300 พันล้านดอลลาร์ที่เปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็วทางออนไลน์; 2) โมเดลสัมปทานอิเล็กทรอนิกส์ที่เป็นที่ยอมรับของ FTCH ซึ่งดึงดูดแบรนด์และสินค้าคงคลังมาสู่แพลตฟอร์มมากขึ้น 3) สถานะที่แข็งแกร่งของ FTCH ในตลาดสินค้าหรูหราของจีนที่มีการเติบโตสูงผ่านทั้งแอป FTCH และร้านค้าที่เพิ่งเปิดตัวบน Tmall Luxury Pavilion (TLP) ของอาลีบาบา & 4) ความร่วมมือมากมายของ FTCH และตัวขับเคลื่อนการเติบโตในอนาคต ได้แก่ Richemont/YNAP, Reebok, Neiman Marcus และ Ferragamo”
“เราตระหนักดีว่า FTCH เป็นเรื่องของการแสดง” นักวิเคราะห์ระดับ 5 ดาวกล่าวสรุป “แต่เราเชื่อว่าบริษัทจะยังคงเป็นพันธมิตรที่มีคุณค่ามากขึ้นสำหรับอุตสาหกรรมสินค้าหรูหราระดับโลก”
ด้วยเหตุนี้ Anmuth จึงย้ำการให้คะแนนเกินน้ำหนัก (เช่น ซื้อ) สำหรับหุ้นพร้อมกับราคาเป้าหมายที่ 15 ดอลลาร์ ความหมายสำหรับนักลงทุน? อัพไซด์อย่างหนักถึง 174% จากระดับปัจจุบัน (หากต้องการดูประวัติของ Anmuth คลิกที่นี่)
เมื่อพิจารณาจากรายละเอียดที่เป็นเอกฉันท์แล้ว มุมมองของนักวิเคราะห์ก็คือหุ้นนี้เป็นการซื้อปานกลาง โดยอ้างอิงจากการซื้อ 9 ครั้ง เทียบกับถือและขาย 1 ครั้ง ในแต่ละรายการ ส่วนใหญ่ดูเหมือนจะคิดว่าหุ้นได้รับผลกระทบมากเกินไป ที่ 13.74 ดอลลาร์ เป้าหมายเฉลี่ยบ่งชี้ว่าจะเพิ่มขึ้น 151% ในช่วงเวลาหนึ่งปี (ดูการคาดการณ์หุ้น Farfetch บน TipRanks)
หากต้องการค้นหาแนวคิดที่ดีสำหรับการซื้อขายหุ้นในราคาที่น่าสนใจให้ไปที่ TipRanks ' สุดยอดหุ้นที่จะซื้อเครื่องมือที่เพิ่งเปิดตัวใหม่ที่รวบรวมข้อมูลเชิงลึกทั้งหมดของ TipRanks
คำเตือน: ความคิดเห็นที่แสดงในบทความนี้เป็นของนักวิเคราะห์ที่นำเสนอเท่านั้น เนื้อหานี้มีจุดประสงค์เพื่อให้ข้อมูลเท่านั้น เป็นสิ่งสำคัญมากที่จะต้องทำการวิเคราะห์ของคุณเองก่อนทำการลงทุนใด ๆ
ที่มา: https://finance.yahoo.com/news/bottom-3-stocks-jp-174743953.html