คุณควรทิ้งหุ้นเนื่องจากเงินเฟ้อหรือไม่?

ประเด็นที่สำคัญ

• เมื่ออัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น Fed จะตอบสนองโดยการเพิ่มอัตราดอกเบี้ย ผลลัพธ์ที่ได้คือความผันผวนของตลาดและการทุ่มตลาด
• เป็นการดึงดูดให้เทหุ้นทิ้งเพื่อชำระสินทรัพย์ของคุณในช่วงเวลาที่ไม่แน่นอน
• ไม่ใช่ทุกบริษัทที่ได้รับผลกระทบจากอัตราเงินเฟ้อที่สูงเท่ากัน การปรับพอร์ตโฟลิโอของคุณก่อนที่จะขายหุ้นเป็นสิ่งสำคัญ

ด้วยอัตราเงินเฟ้อที่เพิ่มขึ้นในปี 2022 ซึ่งแตะระดับสูงสุดในรอบ 40 ปีเมื่อเดือนมิถุนายนที่ผ่านมา เราได้เริ่มเห็นผลที่สะท้อนให้เห็นในทุกสิ่งที่เราซื้อต่อความผันผวนของตลาดหุ้น เมื่อวานเป็นตัวอย่างที่ดีของความผันผวนนั้น. นักลงทุนจำนวนมากได้ขายหุ้นออกตลอดทั้งปีเนื่องจากความกลัวท่ามกลางความไม่แน่นอนของตลาด เสียงกระซิบของอัตราเงินเฟ้อที่ยาวขึ้นซึ่งนำไปสู่ภาวะถดถอยที่ยาวนานขึ้นได้เพิ่มขึ้นในแง่ของปริมาณและความเร็ว

เมื่อ อัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นนักลงทุนเริ่มเทขายหุ้น หลังตื่นตระหนกตลาดหุ้น ในขณะที่ Federal Reserve พยายามที่จะควบคุมอัตราเงินเฟ้อโดยการเพิ่มอัตราดอกเบี้ย ผลที่ตามมาจะรู้สึกได้ในตลาดหุ้น ซึ่งความผันผวนนำไปสู่การขายที่ตื่นตระหนก ปฏิเสธไม่ได้ว่าเงินเฟ้อน่ากลัว คุณต้องคอยดูราคาของทุกสิ่งขึ้นรอบตัวคุณในขณะที่การลงทุนของคุณกลับลดน้อยลง นี่คือสาเหตุหลักว่าทำไมแนวคิดเรื่องการทุ่มตลาดจึงเป็นเรื่องธรรมดาในช่วงที่เงินเฟ้อสูง

เราจะพิจารณาแนวคิดในการทุ่มตลาดหุ้นเนื่องจากภาวะเงินเฟ้อ และให้ความสำคัญกับสิ่งที่คุณต้องรู้เพื่อที่คุณจะได้ไม่เสียเงินที่หามาอย่างยากลำบากและละทิ้งผลตอบแทนในอนาคต

ทำไมคนเทหุ้นในเวลาแบบนี้?

ในขณะที่เราเข้าใกล้ภาวะถดถอยอย่างเป็นทางการมากขึ้นเรื่อย ๆ นักลงทุนจำนวนมากกังวลเกี่ยวกับตลาดหุ้น บางทีเหตุผลที่สำคัญที่สุดคือสูงขนาดนั้น อัตราเงินเฟ้อนำไปสู่ตลาดหุ้น ความผันผวน ด้วยความผันผวนดังกล่าว เป็นเรื่องปกติที่นักลงทุนจะตื่นตระหนกและเลิกกิจการสินทรัพย์ของตน ขายหุ้นขาดทุน

เหตุใดผู้คนจึงทิ้งหุ้นเนื่องจากอัตราเงินเฟ้อสูง

เศรษฐกิจชะลอตัว

กำลังซื้อของคุณลดลงเมื่อราคาสินค้าและบริการสูงขึ้น เศรษฐกิจโดยรวมชะลอตัวเนื่องจากผู้คนรอการกลับสู่เสถียรภาพ เมื่อสิ่งนั้นเกิดขึ้น หุ้นของบริษัทในตลาดหุ้นเริ่มลดลง ดังนั้นนักลงทุนจำนวนมากจึงเริ่มทิ้งหุ้นของตนเนื่องจากมีมูลค่าน้อยกว่าที่เคยเป็นมา

ขึ้นอัตราดอกเบี้ยทำให้เกิดความผันผวน

ขณะที่อัตราเงินเฟ้อเริ่มสูงขึ้น เฟดก็เริ่มดำเนินการโดยขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อควบคุมเงินเฟ้อ ผลที่ตามมาก็คือการกู้ยืมเงินมีราคาแพงกว่า ดังนั้นทุนส่วนเกินจะถูกลบออกจากตลาด เมื่ออัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น หลายบริษัทประสบปัญหาเพราะพวกเขาใช้หนี้เป็นเลเวอเรจ และการจ่ายดอกเบี้ยสำหรับหนี้ของพวกเขาก็เพิ่มขึ้นเช่นกัน คนธรรมดาจะรู้สึกถึงผลกระทบของอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น เนื่องจากการกู้ยืมเงินเพื่อซื้อบ้าน รถใหม่ หรือแม้แต่เทคโนโลยีใหม่ล่าสุดมีราคาแพงกว่า

นักลงทุนไม่ชอบความไม่แน่นอน

เราไม่สามารถประมาทความจริงที่ว่าคนส่วนใหญ่ไม่ชอบความไม่แน่นอนที่มาพร้อมกับภาวะถดถอย ซึ่งมักเกิดขึ้นเมื่อเฟดต่อสู้กับเงินเฟ้อสูงและเศรษฐกิจทั้งหมดมีใจกลางเมือง น่าเสียดายที่เราต้องเผชิญกับภาวะกระทิงและกำไรที่แข็งแกร่งตั้งแต่เดือนมีนาคม 2009 ซึ่งเป็นช่วงท้ายของภาวะถดถอยครั้งใหญ่ นักลงทุนจำนวนมากกำลังตัดสินใจที่จะถอนเงินออกจากสัญญาณของความวุ่นวายทางเศรษฐกิจในปัจจุบันของเรา

เงินสดเป็นราชาตามบางคน

การคืนเงินต้นของคุณมีความสำคัญต่อบางคนมากกว่าผลตอบแทนตามหลักการของคุณ ไม่มีอะไรเลวร้ายไปกว่าการได้เห็นพอร์ตการลงทุนของคุณมีมูลค่าลดลง ขณะที่คุณสงสัยว่าคุณจะสามารถกู้คืนการเงินของคุณได้หรือไม่ สำหรับผู้ที่ไม่ชอบความเสี่ยงหรือนักลงทุนระยะสั้น เงินสดอาจเป็นส่วนสำคัญในพอร์ตของคุณ

เงินเฟ้อทำให้ราคาทุกอย่างสูงขึ้น

อัตราเงินเฟ้อสูงหมายความว่าทุกอย่างมีราคาแพงกว่าในขณะนี้ ค่าครองชีพสูงขึ้น ผู้คนอาจเริ่มทิ้งหุ้นเพื่อเข้าถึงเงินสด เป็นเรื่องยากสำหรับพวกเราส่วนใหญ่ที่จะตัดสินใจว่าจะต่อสู้กับต้นทุนที่เพิ่มขึ้นของทุกสิ่งอย่างไร นักลงทุนจำนวนมากจึงตัดสินใจเลิกกิจการสินทรัพย์ของตน

มีการลงทุนที่ดีกว่าเมื่อเงินเฟ้อสูง

ผลตอบแทนของตลาดหุ้นดูไม่น่าประทับใจนักเมื่ออัตราเงินเฟ้อสูงกว่า 8% ซึ่งหมายความว่าหากคุณไม่ได้รับเงินอย่างน้อย 8% แสดงว่าคุณไม่ได้ติดตาม นักลงทุนจะหาวิธีที่ดีกว่าในการลงทุนเงินของพวกเขา เพื่อไม่ให้รู้สึกว่าพวกเขาไม่ได้เคลื่อนไหวทางการเงินอย่างชาญฉลาด ผลที่ได้คือบางคนทิ้งหุ้นเพื่อสนับสนุนการลงทุนอื่น ๆ (จากทองคำไปเป็นอสังหาริมทรัพย์)

การเติบโตของธุรกิจชะลอตัวลง

การลงทุนทางธุรกิจจะมีราคาแพงขึ้นเมื่อเฟดขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อต่อสู้กับภาวะเงินเฟ้อ เมื่อเกิดเหตุการณ์นี้ขึ้น ธุรกิจต่างๆ จะต้องระงับโครงการสำคัญๆ เนื่องจากประสบปัญหาด้านการเงิน ซึ่งจะทำให้หุ้นบางตัวน่าสนใจน้อยลง ดังนั้นนักลงทุนอาจเริ่มขายหุ้นหากรู้สึกว่าบริษัทไม่สามารถเติบโตได้ตามที่คาดไว้

นักลงทุนใช้เลเวอเรจ

นักลงทุนในตลาดหุ้นจำนวนมากยังใช้ประโยชน์จากการกู้ยืมเพื่อลงทุนในหุ้น เมื่ออัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น เงินกู้ยืมเพื่อมาร์จิ้นเหล่านี้จะมีราคาแพงกว่า และไม่ควรรับความเสี่ยงเหล่านี้ในทันใด ดังนั้นนักลงทุนเหล่านี้จึงเริ่มขายและพิจารณาทุ่มหุ้นเพื่อการลงทุนที่ดีขึ้น

ผลที่ตามมาจากอัตราเงินเฟ้อที่สูงทั้งหมดเหล่านี้มีผลเช่นเดียวกัน: หุ้นถูกขายออก เกือบจะโดยไม่คำนึงถึงราคาหุ้น บริษัทจำนวนมากที่มีผลประกอบการทางการเงินที่แข็งแกร่งสูญเสียคุณค่าโดยไม่ได้กระทำความผิดของตนเอง เมื่อนักลงทุนเริ่มเทหุ้น ความตื่นตระหนกของตลาดเริ่มต้นขึ้น และผู้คนจำนวนมากเริ่มเทหุ้นของตน สิ่งนี้นำไปสู่วันที่มีการเทขายครั้งใหญ่ซึ่งตลาดตกอยู่ในความวุ่นวาย

คุณควรขายหุ้นเนื่องจากเงินเฟ้อหรือไม่?

มันคุ้มค่าที่จะขายหุ้นของคุณเนื่องจากภาวะเงินเฟ้อหรือไม่? แม้ว่าการกระตุ้นให้คุณถือไว้เป็นเรื่องง่าย แต่ความจริงก็คือการนั่งอยู่ในมือของคุณและดูพอร์ตโฟลิโอของคุณสูญเสียมูลค่าไม่ใช่เรื่องง่ายเสมอไป นักลงทุนบางคนเพียงต้องการเงินสดสำหรับสิ่งอื่น ยังไงก็ต้องเตือนคุณถึงสุภาษิตการลงทุนแบบเก่าที่ว่า เวลาในตลาดดีกว่ากำหนดเวลาของตลาด.

เป็นไปไม่ได้ที่นักลงทุนรายใดรายหนึ่งจะทราบอย่างสม่ำเสมอว่าเวลาที่เหมาะสมในการขายหุ้นของคุณคือเมื่อใดเพื่อให้ได้ผลตอบแทนสูงสุด คุณสามารถขายที่จุดต่ำสุดแล้วเสียใจที่ทิ้งหุ้นของคุณโดยพลาดการฟื้นตัวและกลัวที่จะกลับเข้ามาใหม่ คุณไม่ต้องการที่จะพลาดผลกำไรในระยะยาวเพราะคุณตื่นตระหนกและขายเร็วเกินไป

นอกจากนี้ยังเป็นที่น่าสังเกตว่าไม่ใช่หุ้นทุกตัวที่ได้รับผลกระทบจากภาวะเงินเฟ้อเท่าๆ กัน เมื่อราคาสินค้าสูงขึ้น ผู้บริโภคอาจเริ่มใส่ใจงบประมาณมากขึ้น จึงเริ่มใช้จ่ายน้อยลง ซึ่งนำไปสู่รายได้ที่น้อยลงสำหรับบางธุรกิจที่อาจจัดอยู่ในหมวดการใช้จ่ายตามดุลยพินิจ อย่างไรก็ตาม หุ้นในกลุ่มพลังงานน่าจะสามารถ ให้ทันกับเงินเฟ้อ เพราะประชาชนยังต้องเสียค่าสาธารณูปโภค อุตสาหกรรมอื่นๆ มีแนวโน้มที่จะทำได้ดีแม้ในช่วงเวลาที่เงินเฟ้อสูงหรือภาวะเศรษฐกิจถดถอย (เช่น การดูแลสุขภาพหรือสินค้าอุปโภคบริโภค) ดังนั้นในขณะที่บริษัทเทคโนโลยีอาจพยายามดิ้นรนเพื่อให้ทันกับอัตราเงินเฟ้อเนื่องจากมีการใช้จ่ายของผู้บริโภคน้อยลง แต่บริษัทอื่นๆ จะยังคงมีรายได้ตามที่คาดไว้

คุณควรขายหุ้นเมื่อใด

บางคนเป็นนักลงทุนระยะยาว บางคนลงทุนระยะสั้น (เช่น เก็บเงินไว้จัดงานแต่งงาน ซื้อบ้านใหม่ หรือเป้าหมายระยะใกล้อื่นๆ) จะมีบางสถานการณ์ที่เหมาะสมที่จะขายหุ้นของคุณ: ตัวอย่างเช่น หากคุณต้องการเข้าถึงเงินสดเพื่อทำการซื้อครั้งใหญ่ในอนาคตอันใกล้ หากคุณต้องการเงินสำหรับงานแต่งงานหรือเงินดาวน์สำหรับบ้านใหม่ คุณอาจต้องพิจารณาขายหุ้นของคุณ

แต่เป็นเครื่องเตือนใจที่สำคัญว่าไม่ควรขายหุ้นของคุณด้วยความตื่นตระหนกเนื่องจากวันที่วุ่นวายในตลาด หากเงินของคุณลงทุนในบริษัทหรือกองทุนที่ทำงานได้ดี ก็ไม่สมเหตุสมผลที่จะปล่อยให้ความผันผวนของตลาดผลักดันให้คุณตัดสินใจโดยเร็ว

อาจมีสถานการณ์ที่คุณพบการลงทุนที่ให้ผลลัพธ์ที่ดีกว่าสำหรับคุณ ด้วยอัตราเงินเฟ้อที่ 8% คุณจะต้องค้นหาการลงทุนที่มีผลตอบแทน 8% เพียงเพื่อให้ทัน หากคุณกำลังพิจารณาที่จะลงทุนในสินทรัพย์อื่นหรืออาจจะกลับไปเรียนที่วิทยาลัยเพื่อเพิ่มพูนทักษะของคุณในช่วงเวลาที่ไม่แน่นอน คุณอาจได้ประโยชน์จากการขายหุ้นของคุณ

บรรทัดล่างของอัตราเงินเฟ้อและการลงทุน

อัตราเงินเฟ้อส่งผลกระทบต่อทุกบริษัทแตกต่างกัน ปรัชญาการลงทุนในตำนานของ Warren Buffett คือคุณควรกลัวเมื่อคนอื่นโลภ และโลภเมื่อคนอื่นกลัว พูดง่ายกว่าทำเสร็จ ไม่มีใครอยากเห็นบัญชีของพวกเขามีมูลค่าลดลง ที่กล่าวว่าคุณยังสามารถลงทุนเงินของคุณในช่วงเวลาที่เงินเฟ้อสูงและความผันผวนของตลาด

คุณยังสามารถทำให้พอร์ตโฟลิโอของคุณมีการป้องกันมากขึ้นเพื่อรับมือกับช่วงเวลาที่ไม่แน่นอน ลองดูที่ ชุดวัดอัตราเงินเฟ้อของ Q.ai และปกป้องการลงทุนของคุณจากมูลค่าที่ลดลง ยังดีกว่าคุณสามารถเปิดใช้งานได้ การคุ้มครองผลงาน เพื่อปกป้องกำไรของคุณและลดการสูญเสียของคุณได้ทุกเมื่อ ไม่ว่าคุณจะลงทุนในอุตสาหกรรมใด

ดาวน์โหลด Q.ai วันนี้ เพื่อเข้าถึงกลยุทธ์การลงทุนที่ขับเคลื่อนด้วย AI เมื่อคุณฝากเงิน $100 เราจะเพิ่มอีก $100 ในบัญชีของคุณ