เศรษฐีกลัวเฟดไม่สามารถควบคุมอัตราเงินเฟ้อและป้องกันภาวะถดถอยได้

เศรษฐีชาวอเมริกันกำลังระดมเงินสดเพื่อตอบสนองต่อความกลัวเรื่องเงินเฟ้อที่ยังคงมีอยู่ ตามการสำรวจเศรษฐีของ CNBC

เศรษฐีที่สำรวจโดย CNBC จัดอันดับเงินเฟ้อว่าเป็นความเสี่ยงสูงสุดต่อทั้งเศรษฐกิจและความมั่งคั่งส่วนบุคคล นับเป็นครั้งแรกนับตั้งแต่การสำรวจเริ่มขึ้นในปี 2014 ที่อัตราเงินเฟ้อได้ขจัดความเสี่ยงอื่นๆ ทั้งหมดในการจัดอันดับ สี่สิบสองเปอร์เซ็นต์ของเศรษฐีกล่าวว่าอัตราเงินเฟ้อจะคงอยู่ "อย่างน้อยหนึ่งปีหรือสองปี" และอีก 19% กล่าวว่าจะคงอยู่นานกว่าสองปีตามผลการวิจัย

แบบสำรวจนี้รวมนักลงทุนที่มีสินทรัพย์ที่สามารถลงทุนได้อย่างน้อย 1 ล้านดอลลาร์ ดำเนินการในเดือนพฤษภาคมและสำรวจผู้ตอบแบบสอบถามประมาณ 750 คนซึ่งรายงานว่าพวกเขาเป็นผู้มีอำนาจตัดสินใจทางการเงินหรือมีส่วนร่วมในการตัดสินใจทางการเงินร่วมกันภายในครัวเรือนของพวกเขา นับตั้งแต่การสำรวจได้ดำเนินการ a การอ่านราคาผู้บริโภค พบว่าอัตราเงินเฟ้อเร่งตัวขึ้นอีกในเดือนที่แล้วและ S&P 500 เข้าสู่ตลาดหมีมากกว่า 20% จากระดับสูงสุดล่าสุด

จอร์จ วอลเปอร์ ประธาน Spectrem Group ซึ่งดำเนินการสำรวจ CNBC Millionaire Survey กล่าวว่า "เห็นได้ชัดว่ามีการเปลี่ยนแปลงไปสู่ทัศนคติที่มองโลกในแง่ร้ายในแง่ร้ายอย่างมาก “พวกเขาไม่มั่นใจว่า Federal Reserve สามารถจัดการกับปัญหาเหล่านี้ได้”

ธนาคารกลางสหรัฐในวันพุธ ขึ้นอัตราดอกเบี้ยอ้างอิง 75 คะแนนพื้นฐาน.

เศรษฐีถูกแบ่งแยกตามความสามารถของเฟดในการชะลออัตราเงินเฟ้อหรือลดความต้องการโดยไม่ทำให้เกิดภาวะถดถอยตามการสำรวจ ร้อยละสามสิบห้ากล่าวว่าพวกเขา “ไม่มั่นใจเลย” ในความสามารถของเฟดในการจัดการเงินเฟ้อ ในขณะที่เกือบครึ่งหนึ่งกล่าวว่าพวกเขา “ค่อนข้างมั่นใจ”

มุมมองของเฟดแตกต่างกันอย่างมากตามความเกี่ยวข้องทางการเมือง: เศรษฐีจากพรรครีพับลิกันส่วนใหญ่กล่าวว่าพวกเขา "ไม่มั่นใจเลย" ในความสามารถของเฟดในการจัดการเงินเฟ้อ ในขณะที่เศรษฐีประชาธิปไตยส่วนใหญ่กล่าวว่าพวกเขา "ค่อนข้างมั่นใจ"

เศรษฐีมากกว่าหนึ่งในสี่เชื่อว่าสหรัฐฯ อยู่ในภาวะถดถอยแล้ว และอีก 34% กล่าวว่าสหรัฐฯ จะเข้าสู่ภาวะถดถอยในปีนี้ มีเพียง 21% เท่านั้นที่กล่าวว่าสหรัฐฯ จะไม่เข้าสู่ภาวะถดถอย

“พวกเขากังวลอย่างชัดเจนมากเกี่ยวกับภาวะถดถอย และเรารู้เพียงว่าภายในหกเดือนว่าเราอยู่ในภาวะวิกฤตหรือไม่” วอลเปอร์กล่าว

เศรษฐีถือหุ้นประมาณ 90% ของหุ้นที่ถือโดยบุคคลในสหรัฐอเมริกา จนถึงตอนนี้พวกเขาไม่ได้ตื่นตระหนกหรือขายตามการสำรวจ แต่ส่วนใหญ่จะเพิ่มเงินสดและย้ายเงินมากขึ้นไปสู่การลงทุนตราสารหนี้ระยะสั้นเนื่องจากอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น

เศรษฐีเงินล้านเกือบ 40% กล่าวว่าพวกเขาวางแผนที่จะเปลี่ยนแปลงพอร์ตโฟลิโอหรือได้ทำการเปลี่ยนแปลงไปแล้วเนื่องจากภาวะเงินเฟ้อ 44% กล่าวว่าพวกเขาเก็บเงินไว้เป็นเงินสดมากขึ้น และ 41% บอกว่าพวกเขาซื้อเงินลงทุนที่มีอัตราคงที่มากขึ้น ในบรรดาผู้ตอบแบบสำรวจ 35% บอกว่าพวกเขาซื้อหุ้น และ 31% บอกว่าพวกเขาขายหุ้นเนื่องจากเงินเฟ้อและผลกระทบต่อภาคส่วนและหุ้นบางประเภท

โดยทั่วไปแล้ว นักลงทุนที่ร่ำรวยมักจะเป็นกลุ่มแรกๆ ที่ใช้ประโยชน์จากการลดลงของตลาดและซื้อในช่วงที่นักลงทุนรายใหญ่ เนื่องจากพวกเขาสามารถที่จะก้าวร้าวมากขึ้นได้ จนถึงตอนนี้ บรรดาเศรษฐีแสดงสัญญาณเพียงเล็กน้อยของการซื้อการตกต่ำของตลาดเมื่อเร็วๆ นี้ ซึ่งบ่งชี้ว่าพวกเขาเห็นความเจ็บปวดในอนาคตข้างหน้าสำหรับตลาดและอัตราดอกเบี้ย

“เมื่อความผันผวนช้าลงและผู้คนรู้สึกว่าเราอยู่ใกล้จุดต่ำสุด นี่คือกลุ่มที่เคลื่อนไหวและมองหาโอกาสที่เป็นทุกข์และค่านิยมที่ดี” วอลเปอร์กล่าว “พวกเขาทำมันในเดือนเมษายน 2020 แต่ตอนนี้เรายังไม่เห็น พวกเขาไม่เห็นจุดจบนี้ในเร็ว ๆ นี้”

ร้อยละห้าสิบแปดของเศรษฐีคาดว่าเศรษฐกิจจะอ่อนแอลงหรือ "อ่อนแอลงมาก" ภายในสิ้นปีนี้ ส่วนใหญ่ยังคาดว่า S&P 500 จะสิ้นปีด้วยตัวเลขสองหลัก: มากกว่าครึ่งของผู้ตอบแบบสำรวจคาดว่า S&P จะลดลงอย่างน้อย 10% ในขณะที่เกือบหนึ่งในห้าของผู้ตอบแบบสอบถามคาดว่าจะลดลงอย่างน้อย 15%

เศรษฐียังได้ลดความคาดหวังของพวกเขาสำหรับผลตอบแทนจากการลงทุนของพวกเขาเอง แม้ว่าพวกเขาจะยังคงเชื่อมั่นในผลตอบแทนมากกว่าตลาดโดยรวม หนึ่งในสี่ของผู้ตอบแบบสำรวจคาดว่าจะโพสต์ผลตอบแทนติดลบ และส่วนใหญ่คาดหวังผลตอบแทนน้อยกว่า 4%

ครึ่งปีที่ผ่านมาของเศรษฐีที่สำรวจคาดว่าจะได้รับผลตอบแทนอย่างน้อย 6%