อัตราเงินเฟ้อของสหรัฐอาจกำลังถดถอยในขณะนี้ แต่นักลงทุนควรเตรียมพร้อมสำหรับการ "พุ่งสูงขึ้น" อีกครั้งในอนาคตอันไม่ไกลนี้ ตามคำกล่าวของ Michael Burry ผู้ก่อตั้ง Scion Asset Management ผู้โพสต์คำเตือนในทวีตวันปีใหม่
ผู้จัดการกองทุนเฮดจ์ฟันด์ผู้โด่งดังจากหนังสือของ Michael Lewis เกี่ยวกับวิกฤตการณ์ทางการเงินในปี 2008 “The Big Short” คาดว่าพลวัตที่ขับเคลื่อนคลื่นเงินเฟ้อระลอกต่อไปจะคล้ายกับครั้งก่อน ธนาคารกลางสหรัฐจะลดอัตราดอกเบี้ยในขณะที่รัฐบาลกลางออกมาตรการกระตุ้นทางการคลังเพื่อตอบสนองต่อภาวะเศรษฐกิจถดถอย ซึ่งคาดว่าจะเริ่มในปลายปีนี้
อัตราเงินเฟ้อได้ลดลงในช่วงหลายเดือนที่ผ่านมา แม้ว่าการลดลงจะไม่เร็วพอที่จะกระตุ้นให้เฟดหยุดขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบายในอัตราที่เร็วที่สุดในรอบหลายทศวรรษ ธนาคารกลางส่งสัญญาณว่าจะไม่ลดอัตราดอกเบี้ยจนถึงปี 2024
“อัตราเงินเฟ้อถึงจุดสูงสุด แต่มันไม่ใช่จุดสูงสุดของวัฏจักรนี้ เรามีแนวโน้มที่จะเห็น CPI ต่ำลง อาจติดลบใน 2H2023 และสหรัฐฯ เข้าสู่ภาวะเศรษฐกิจถดถอยไม่ว่าจะนิยามใดก็ตาม เฟดจะลดและรัฐบาลจะกระตุ้น และเราจะมีอัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นอีกครั้ง ไม่ใช่เรื่องยาก” Burry กล่าว
เบอร์รีคาดไว้ อย่างเร็วที่สุดในเดือนกุมภาพันธ์ 2021 การกระตุ้นทางการคลังอย่างไม่เคยปรากฏมาก่อนเพื่อตอบสนองต่อการระบาดใหญ่ของโควิด-19 จะทำให้เกิดภาวะเงินเฟ้ออย่างต่อเนื่อง แม้ว่าเฟดจะยืนยันว่าการเร่งกดดันราคาจะเป็น "ชั่วคราว" ในที่สุดอัตราเงินเฟ้อราคาผู้บริโภคก็แตะระดับสูงสุดในรอบ 41 ปีในช่วงฤดูร้อนปี 2022 ตามข้อมูล CPI
เขายังเตือนอีกว่า “แม่ของความผิดพลาดทั้งหมด” จะสะสมสินทรัพย์ตั้งแต่หุ้นไปจนถึง cryptocurrencies และอื่น ๆ — การเรียกร้องที่ได้รับการพิสูจน์โดยการลดลงเกือบ 20% ใน S&P 500
SPX,
และการลดลงมากกว่า 30% ใน Nasdaq Composite
COMP,
หุ้นเทคโนโลยีที่มีการเก็งกำไรมากที่สุดบางตัว เช่น หุ้นที่ถือโดย Ark Innovation ETF
หีบ,
ร่วงหนักยิ่งขึ้น ในขณะที่ bitcoin
BTCUSD,
สูญเสียมากกว่าสองในสามของมูลค่าเมื่อเทียบกับจุดสูงสุด
Burry มีชื่อเสียงหลังจากที่เขาใช้สัญญาแลกเปลี่ยนเครดิตเริ่มต้นเพื่อเดิมพันกับตลาดที่อยู่อาศัยของสหรัฐในปี 2007 ซึ่งเป็นการค้าที่บันทึกไว้ในหนังสือ "The Big Short" ของ Michael Lewis ในที่สุดหนังสือเล่มนี้ก็สร้างเป็นภาพยนตร์ยอดนิยมโดยที่ Burry รับบทโดยนักแสดง Christian Bale
นักลงทุนปริศนามักหลีกเลี่ยงการพูดกับสื่อ และจนกระทั่งเมื่อเดือนที่แล้วก็ลบทวีตของเขาเป็นประจำ เขากล่าวเมื่อต้นเดือนธันวาคมว่าเขาจะเริ่มเลิกทวีตเพราะ Elon Musk เจ้าของ Twitter Inc. “ไว้ใจฉัน”
หลังจากชำระพอร์ตเกือบทั้งหมด Burry เริ่มซื้อหุ้นบางตัวในช่วงไตรมาสที่สาม ตามเอกสารที่ยื่นต่อสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์
ตามที่ การยื่น 13-F ล่าสุด พอร์ตโฟลิโอของ Scion รวมถึง GEO Group ในเรือนจำ
ภูมิศาสตร์
ซึ่งเขายังคงถืออยู่แม้ว่าจะขายหุ้นของ Alphabet Inc. แล้วก็ตาม
GOOGL
แพลตฟอร์ม Meta
เมต้า
และอีกหลายชื่อ ข้อมูลจาก FactSet แสดงให้เห็นว่าเขาเป็นเจ้าของการซื้อขายหุ้นในเกาหลีใต้และญี่ปุ่นด้วย
ที่มา: https://www.marketwatch.com/story/michael-burry-of-big-short-fame-expects-another-inflation-spike-after-recession-rocks-us-11672757980?siteid=yhoof2&yptr=yahoo