วิธีรักษาการเกษียณอายุของคุณให้เป็นไปตามแผนในตลาดที่คาดเดาไม่ได้

Dave Goodsell ผู้อำนวยการบริหารของ Natixis Center for Investor Insight กล่าวว่า "ผู้เกษียณอายุรู้สึกกดดัน “ราคาสูงขึ้น และค่าครองชีพเป็นปัจจัยที่แท้จริง”

ความกังวลเกี่ยวกับการเกษียณอายุของนักลงทุนนั้นไม่มีมูลความจริง แต่ก็ไม่ใช่ความหายนะและความเศร้าโศกทั้งหมด แทนที่จะจดจ่อกับความสูญเสียในปีที่ผ่านมา ลองมองการณ์ไกลและคิดถึงโอกาสที่จะสร้างและเก็บออมได้มากขึ้นในอีก 10 ปีข้างหน้า ไม่ว่าคุณจะอยู่ในวัยเกษียณหรือผ่านวันทำงานไปแล้ว การสำรวจกลยุทธ์ใหม่ๆ และความมุ่งมั่นในการวางแผนที่ดีสามารถช่วยให้คุณใช้ประโยชน์จากโอกาสข้างหน้า และอาจเปลี่ยนมะนาวให้กลายเป็นน้ำมะนาว

“คุณไม่ต้องการปาฏิหาริย์” Goodsell กล่าว “คุณต้องมีแผน”

คำแนะนำสำหรับผู้เกษียณอายุก่อนกำหนด

หากคุณยังมีงานทำอยู่ ปีหน้าจะมีโอกาสที่ดีในการสร้างไข่รังของคุณ ต้องขอบคุณขีดจำกัดการบริจาคที่อัปเดตของ Internal Revenue Services ในปี 2023 นักลงทุนจะสามารถบริจาคได้ถึง 22,500 ดอลลาร์สหรัฐฯ ให้กับ 401(k) 403(b) และแผนการเกษียณอายุอื่นๆ ของพวกเขา เพิ่มขึ้นจาก 20,500 ดอลลาร์ โดยเอื้อเฟื้อการปรับอัตราเงินเฟ้อ

อ่านคู่มือความมั่งคั่งทั้งหมด

พนักงานที่มีอายุ 50 ปีขึ้นไปสามารถประหยัดเงินได้เพิ่มอีก 7,500 เหรียญสหรัฐฯ จากวงเงินดังกล่าว ชาวอเมริกันยังสามารถบริจาคเงินได้ถึง 6,500 ดอลลาร์สำหรับบัญชีเกษียณอายุส่วนบุคคลของพวกเขา เพิ่มขึ้นจาก 6,000 ดอลลาร์ ผลงานการติดตามสำหรับ IRAs ยังคงอยู่ที่ 1,000 ดอลลาร์ “คุณต้องใช้ประโยชน์จากสิ่งนั้น” Brian Rivoto ที่ปรึกษาทางการเงินในบอสตันของ CapTrust กล่าว ผู้แนะนำให้ลูกค้าบางรายบริจาคเงินให้มากที่สุด

ผลตอบแทนของตลาดหุ้นคาดว่าจะอยู่ที่เลขหลักเดียวในทศวรรษหน้า แต่นักลงทุนยังสามารถใช้ประโยชน์จากโอกาสในการซื้อหุ้นในราคาที่ต่ำกว่าปีที่แล้วมาก และพันธบัตรก็ให้ผลตอบแทนมากกว่าที่เคยเป็นมาหลายทศวรรษ สร้างโอกาสสำหรับผลตอบแทนที่ค่อนข้างปลอดภัยในช่วง 5% ถึง 6% “นี่เป็นปีที่เลวร้ายที่สุดสำหรับพอร์ตการลงทุน 60%/40% [หุ้น/พันธบัตร]” Brad Bernstein ที่ปรึกษาของ UBS กล่าว “แต่ทศวรรษหน้าอาจเป็นปรากฎการณ์ เพราะตอนนี้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอยู่ที่ไหน” เขากล่าว

เมื่อเกษียณอายุอยู่ที่นี่และเดี๋ยวนี้

แน่นอนว่าหลายคนที่ใกล้จะเกษียณอายุดูใบแจ้งยอดบัญชีสิ้นปีของพวกเขาด้วยความกังวลใจ เพราะพวกเขาเข้าใจโดยสัญชาตญาณถึงบางสิ่งที่นักวิชาการได้ศึกษามาอย่างกว้างขวาง: การขาดทุนของพอร์ตโฟลิโอในปีแรก ๆ ของการเกษียณอายุ เมื่อรังไข่มีขนาดใหญ่ที่สุดและการถอนเงินเริ่มต้นขึ้น สามารถทำให้อายุของพอร์ตการลงทุนสั้นลงอย่างมาก

ปรากฏการณ์ดังกล่าวเรียกว่าความเสี่ยงตามลำดับผลตอบแทน และกรณีศึกษาจาก Schwab Center for Financial Research แสดงให้เห็นว่าความเสี่ยงนั้นใหญ่หลวงเพียงใด การศึกษาพบว่านักลงทุนที่เริ่มเกษียณอายุด้วยพอร์ตการลงทุน 1 ล้านดอลลาร์และถอนเงิน 50,000 ดอลลาร์ในแต่ละปี เมื่อปรับตามอัตราเงินเฟ้อแล้ว จะมีผลลัพธ์ที่แตกต่างกันมากหากพอร์ตการลงทุนลดลง 15% ในช่วงต่างๆ ของการเกษียณอายุ หากเกิดภาวะตกต่ำในสองปีแรก นักลงทุนจะหมดเงินประมาณปีที่ 18 หากเกิดขึ้นในปีที่ 10 และ 11 เขาหรือเธอจะยังมีเงินออมเหลืออยู่ 400,000 ดอลลาร์ภายในปีที่ 18

เพื่อหลีกเลี่ยงความเสี่ยงที่คุณจะต้องแตะเงินเกษียณของคุณเมื่อตลาดหันไปทางทิศใต้ ที่ปรึกษา Evelyn Zohlen แนะนำให้กันเงินไว้หนึ่งปีหรือมากกว่านั้นก่อนเกษียณ เพื่อที่คุณจะได้ไม่ต้องใช้เงินในบัญชีของคุณในช่วงขาลง ตลาดเกษียณอายุก่อนกำหนด “การป้องกันที่ดีที่สุดต่อลำดับของผลตอบแทนคือการไม่อยู่ภายใต้สิ่งเหล่านี้” โซห์เลน ซึ่งเป็นประธานของ Inspired Financial บริษัทบริหารความมั่งคั่งในฮันติงตันบีช รัฐแคลิฟอร์เนีย กล่าว

Matt Pullar หุ้นส่วนและรองประธานอาวุโสของ Sequoia Financial Group ในคลีฟแลนด์กล่าวว่า นอกเหนือจากการสร้างฐานรองเงินสดแล้ว นักลงทุนยังสามารถพิจารณารับวงเงินสินเชื่อที่อยู่อาศัยเพื่อจัดการกับค่าใช้จ่ายที่ไม่คาดคิด “บ้านของคุณคงไม่มีค่ามากไปกว่าตอนนี้” เขากล่าว “หากคุณมีค่าใช้จ่ายระยะสั้น การถอนเงินกู้นั้นอาจดีกว่าการขายตราสารทุนที่ลดลง 20%”

นอกจากนี้ยังมีการย้ายภาษีอย่างชาญฉลาดที่นักลงทุนสามารถทำได้เมื่อเกษียณอายุ Zohlen ชี้ให้เห็นถึงกองทุนที่ได้รับคำแนะนำจากผู้บริจาคว่าเป็นเครื่องมือที่มีประโยชน์สำหรับนักลงทุนที่มีรายได้สูงที่มีใจรักการกุศล โดยเฉพาะอย่างยิ่งผู้ที่อาจได้รับเงินสดก้อนหนึ่งที่ต้องเสียภาษีจากการชดเชยรอการตัดบัญชี เช่น สิทธิซื้อหุ้น เมื่อพวกเขาเกษียณอายุ “ตัวอย่างที่สมบูรณ์แบบคือคนที่บริจาคเงินให้โบสถ์เป็นประจำและรู้ว่าพวกเขาจะทำเช่นนั้นต่อไป” โซห์เลนกล่าว “ดังนั้น ในปีที่เธอเกษียณ เธอจะได้รับเงินสดก้อนหนึ่งซึ่งเธอจะต้องเสียภาษี ก็เอามาลงกองทุนนี้ คุณจะได้รับการลดหย่อนภาษีจำนวนมากในปีที่คุณต้องการจริงๆ และคุณสามารถบริจาคเพื่อการกุศลต่อไปได้อีกหลายปี [จากกองทุนที่ผู้บริจาคแนะนำ]”

การลงทุนในวัยเกษียณ

อัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มสูงขึ้นเป็นโอกาสดีสำหรับนักลงทุนที่สามารถสร้างรายได้ที่มีความหมายจากการออมเงินสดของพวกเขา ด้วยอัตราที่ดีกว่าสำหรับบัตรเงินฝากและบัญชีตลาดเงิน

Bernstein กล่าวว่าเขาใช้พันธบัตรเพื่อสร้างรายได้ให้กับลูกค้าที่เกษียณอายุ ซึ่งตอนนี้งานง่ายขึ้นเนื่องจากอัตราที่สูงขึ้น “เรากำลังสร้างกระแสเงินสดจากตราสารหนี้ เพื่อให้ลูกค้าได้อยู่อาศัย” เขากล่าว

Rivotto ของ Captrust กล่าวว่าผู้เกษียณอายุควรพิจารณาดึงจากส่วนที่เป็นตราสารหนี้ในพอร์ตโฟลิโอเพื่อให้หุ้นมีเวลาฟื้นตัว แม้แต่ผู้เกษียณอายุก็ต้องการตราสารทุนเพื่อให้พอร์ตโฟลิโอเติบโตในระยะยาวซึ่งจำเป็นต่อการเกษียณอายุซึ่งอาจมีอายุ 30 ปีหรือนานกว่านั้น “ฉันมักจะเป็น 70/30 [หุ้นและพันธบัตร] มากกว่า และนั่นเป็นเพราะอายุที่ยืนยาว” ริวอตโต ซึ่งประจำอยู่ที่บอสตันกล่าว

การแปลง Roth สำหรับทุกขั้นตอน

แม้ว่าตลาดจะเต้นแรงในปีนี้ แต่ก็มีบางส่วนสำหรับนักลงทุนวัยเกษียณ สำหรับผู้เริ่มต้น อาจเป็นเวลาที่เหมาะสมในการแปลง IRA แบบดั้งเดิม (ซึ่งได้รับการสนับสนุนก่อนหักภาษี แต่มีการถอนภาษีเป็นรายได้ในช่วงเกษียณอายุ) เป็น Roth IRA (ซึ่งได้รับทุนหลังหักภาษี แต่มีการถอนแบบปลอดภาษี) การแปลง Roth ต้องเสียภาษีในปีที่คุณทำ แต่ภาระภาษีที่อาจเกิดขึ้นจะลดลงในปี 2022 เนื่องจากราคาหุ้นลดลง นอกจากนี้ยังมีโบนัสเพิ่มเติมในการทำเช่นนั้นก่อนที่การลดภาษีในยุคทรัมป์จะหมดอายุในปี 2025 และอัตราภาษีเงินได้บุคคลธรรมดาจะกลับไปสู่ระดับก่อนยุคทรัมป์

แน่นอน นักลงทุนต้องมีเงินสดในมือเพื่อชำระภาษีที่เกี่ยวข้องกับการแปลง Roth Pullar ของ Sequoia แนะนำให้ลูกค้าทำการแปลง Roth ในเวลาเดียวกันกับที่พวกเขาสร้างกองทุนที่ได้รับคำแนะนำจากผู้บริจาค ซึ่ง "สามารถบรรเทาความเจ็บปวดนั้นผ่านการหักภาษี"

อีกทางเลือกหนึ่งคือการแปลงบางส่วน ภาระภาษีในทันทีจะน้อยลง และบัญชี Roth อาจป้องกันไม่ให้คุณย้ายเข้าสู่ช่วงภาษีที่สูงขึ้นในวัยเกษียณ เนื่องจากการถอนเงินจะไม่เสียภาษีเงินได้ Zohlen กล่าว

การแปลงอาจเป็นการย้ายที่ชาญฉลาดสำหรับนักลงทุนที่ตั้งใจจะทิ้ง Roth IRA ไว้เป็นมรดกสำหรับเด็กหรือลูกหลาน โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากพวกเขาอยู่ในกรอบภาษีที่สูงขึ้น ที่ปรึกษากล่าว ภายใต้กฎปัจจุบัน ทายาทมีเวลาหนึ่งทศวรรษในการถอนทรัพย์สินออกจากบัญชี Roth ที่สืบทอดมา Bernstein จาก UBS กล่าวว่าเขาได้ทำ Conversion หลายครั้งในปีนี้สำหรับลูกค้าของเขา “การปล่อยให้ลูกๆ ของคุณได้รับ Roth IRA ที่พวกเขาสามารถเติบโตได้ในระยะเวลา 10 ปี นั่นเป็นเรื่องที่เหลือเชื่อ” เขากล่าว

ใช้จ่ายมันลง

ความคาดหวังผลตอบแทนของหุ้นที่ลดลงในทศวรรษหน้ารวมกับความเสี่ยงด้านอายุยืนเป็นเหตุผลที่ที่ปรึกษาบางคนใช้แนวทางอนุรักษ์นิยมมากขึ้นในการถอนอัตราการถอนเงินในวัยเกษียณ สิ่งที่เรียกว่ากฎ 4% ซึ่งหมายถึงแนวคิดที่ว่าคุณสามารถใช้จ่าย 4% ในปีแรกของการเกษียณอายุ แล้วปรับจำนวนเงินนั้นตามอัตราเงินเฟ้อในปีต่อๆ ไป และเงินไม่หมด เป็นมาตรฐานทองคำที่ที่ปรึกษาทางการเงิน ใช้เมื่อวางแผนสำหรับลูกค้า

Mark Brookfield ที่ปรึกษาของ Merrill Lynch กล่าวว่า “ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา เราได้ขยับไปสู่ ​​3% ถึง 3.5% เพื่อเป็นกลยุทธ์การถอนเงินที่ปลอดภัยกว่า” “เรารู้สึกว่าหุ้นจะต้องทำงานได้ดีกว่าที่คาดไว้มากเมื่อเวลาผ่านไป อัตราการถอน 4% จึงจะมีผล”

ไม่ว่าคุณจะเลือกกลยุทธ์การถอนเงินแบบใด ให้กำหนดและยึดตามงบประมาณ Zohlen กล่าว ซึ่งอาจมีผลอย่างมากต่อความสำเร็จหรือความล้มเหลวของกลยุทธ์การเกษียณอายุ “สิ่งที่ทำให้กฎ 4% ใช้งานได้คือการปล่อยให้เงินในบัญชีทำงาน” เธอกล่าว “สำหรับฉันแล้วมันไม่ใช่ 'กฎ 4% ใช้ได้หรือไม่' มันคือ 'พฤติกรรมของลูกค้าช่วยให้เราพึ่งพาสิ่งนั้นได้หรือไม่' ”

สุดท้ายนี้ อย่าหลงระเริงกับการขึ้นและลงของตลาด Sequoia's Pullar กล่าว มุมมองที่เขากล่าวว่าเป็นส่วนหนึ่งของการวางแผนการเกษียณอายุ underrated

“นี่เป็นครั้งที่สามของผมที่ต้องผ่านความผันผวนของตลาดแบบนี้” เขากล่าว เขาจำได้ว่าเขาขอภรรยาแต่งงานตอนที่เกิดวิกฤตการเงินในปี 2008-09 “ฉันคิดว่า 'โอ้พระเจ้า ฉันจะทำอย่างไรดี' สิ่งที่ฉันไม่รู้ก็คือสองสามปีต่อมาสร้างโอกาสที่ยอดเยี่ยม” นักลงทุนวัยเกษียณในปัจจุบันมีแนวโน้มที่จะมองย้อนกลับไปใน 10 ปีและได้ข้อสรุปที่คล้ายกัน ดังที่ Pullar กล่าวไว้ “ในขณะนี้ ยากที่จะมองเห็น”

เขียนถึง Andrew Welsch ที่ [ป้องกันอีเมล]