การขึ้นอัตราดอกเบี้ยทำให้อัตราเงินเฟ้อช้าลงอย่างไร

ธนาคารกลางสหรัฐดูเหมือนจะปรับขึ้นอัตรามาตรฐานอีกครั้งในวันนี้และอาจแจกให้ การปรับขึ้นสามในสี่ครั้งแรกในรอบ 28 ปี

ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะขึ้นอัตราเป้าหมายกองทุนของรัฐบาลกลางอีกครั้งเพื่อจัดการกับอัตราเงินเฟ้อที่เลวร้ายที่สุดในรอบ 40 ปี

อาจเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็วและเพิ่มอัตราดอกเบี้ย 75 จุดพื้นฐานแทนที่จะเป็น 50 จุดพื้นฐาน เช่นเดียวกับที่คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้ เนื่องจากอัตราเงินเฟ้อยังอยู่ในระดับสูง จุดพื้นฐานเท่ากับ 0.01%

เพิ่มเติมจากการลงทุนในคุณ:
ต้องการให้การเงินของคุณสะอาดในฤดูใบไม้ผลิหรือไม่? อันดับแรก จัดระเบียบ
ข้อควรรู้เกี่ยวกับการจัดการหนี้ในวัยเกษียณ
ต้องการค้นหาความสำเร็จทางการเงินหรือไม่? วิธีเริ่มต้นมีดังนี้

In พ.ค. อัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น 8.6%มากกว่าที่นักวิเคราะห์คาดไว้และเป็นคลิปที่เร็วที่สุดนับตั้งแต่ปี 1981 ถึงกระนั้นผู้บริโภคที่ต่อสู้กับราคาที่สูงขึ้นซึ่งสร้างความตึงเครียดให้กับกระเป๋าเงินของพวกเขาอาจสงสัยว่าต้นทุนการกู้ยืมที่เพิ่มขึ้นจะช่วยควบคุมอัตราเงินเฟ้อได้อย่างไร

“นี่เป็นสิ่งที่ยากจริงๆ สำหรับผู้บริโภคทั่วไปที่จะเข้าใจ การได้เห็นการขึ้นราคาอย่างรวดเร็วเหล่านี้ ซึ่งไม่คุ้นเคยกับประชากรส่วนใหญ่ของเราที่ไม่เคยเห็นอัตราเงินเฟ้อเช่นนี้มาก่อน” Tara Sinclair ผู้อาวุโสของ Indeed กล่าว จ้างแล็บ. “และจากนั้นการพยายามหาบทบาทที่ซับซ้อนของเฟดในเรื่องทั้งหมดนี้ทำให้เกิดความสับสนอย่างมาก”

นี่คือสิ่งที่คุณต้องรู้

Federal Reserve มีเป้าหมายหลักสองสามประการเกี่ยวกับเศรษฐกิจ: เพื่อส่งเสริมการจ้างงานสูงสุด รักษาราคาให้คงที่ และรับประกันอัตราดอกเบี้ยระยะยาวในระดับปานกลาง

โดยทั่วไป ธนาคารกลางตั้งเป้าที่จะรักษาอัตราเงินเฟ้อไว้ที่ 2% ต่อปี ซึ่งเป็นตัวเลขที่ล้าหลังก่อนเกิดโรคระบาด

เครื่องมือหลักในการต่อสู้กับเงินเฟ้อคืออัตราดอกเบี้ย Yiming Ma ผู้ช่วยศาสตราจารย์ด้านการเงินจาก Columbia University Business School กล่าวว่าทำได้โดยการกำหนดอัตราการกู้ยืมระยะสั้นสำหรับธนาคารพาณิชย์ จากนั้นธนาคารเหล่านั้นจะส่งผ่านอัตราไปยังผู้บริโภคและธุรกิจ

อัตราที่สูงขึ้นนั้นมีอิทธิพลต่อ ดอกเบี้ยที่คุณจ่ายสำหรับทุกอย่างตั้งแต่บัตรเครดิต การจำนอง ไปจนถึงสินเชื่อรถยนต์ ทำให้การกู้ยืมมีราคาแพงกว่า ในทางกลับกัน มันยังช่วยเพิ่มอัตราในบัญชีออมทรัพย์อีกด้วย

แต่อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นจะส่งผลต่ออัตราเงินเฟ้อได้อย่างไร? ผู้เชี่ยวชาญช่วยด้วยการชะลอตัวของเศรษฐกิจ

“เฟดใช้อัตราดอกเบี้ยเป็นทั้งคันเร่งหรือเบรกเศรษฐกิจเมื่อจำเป็น” Greg McBride หัวหน้านักวิเคราะห์ทางการเงินของ Bankrate กล่าว “ด้วยอัตราเงินเฟ้อที่สูง พวกเขาสามารถขึ้นอัตราดอกเบี้ยและใช้เพื่อเบรกเศรษฐกิจในความพยายามที่จะควบคุมอัตราเงินเฟ้อ”  

โดยพื้นฐานแล้ว ผู้กำหนดนโยบายของเฟดตั้งเป้าที่จะทำให้การกู้ยืมมีราคาแพงขึ้น เพื่อให้ผู้บริโภคและภาคธุรกิจหยุดการลงทุนใดๆ ซึ่งจะช่วยลดอุปสงค์และหวังว่าจะลดราคาลง

แมคไบรด์กล่าวว่าอาจส่งผลกระทบรองจากการบรรเทาปัญหาห่วงโซ่อุปทาน ซึ่งเป็นหนึ่งในสาเหตุหลักที่ทำให้ราคาพุ่งสูงขึ้นในขณะนี้ อย่างไรก็ตาม ธนาคารกลางไม่สามารถโน้มน้าวโดยตรงหรือแก้ไขปัญหานั้นได้ เขากล่าว

“ตราบใดที่ห่วงโซ่อุปทานเป็นปัญหา เรามักจะต้องโต้เถียงกับ” การเพิ่มขึ้นของค่าจ้างที่เกินมาตรฐาน ซึ่งผลักดันอัตราเงินเฟ้อ เขากล่าว

ความกังวลหลักสำหรับนักเศรษฐศาสตร์คือเฟดขึ้นอัตราดอกเบี้ยเร็วเกินไป และลดอุปสงค์มากเกินไป ทำให้เศรษฐกิจชะงักงัน

ซึ่งอาจนำไปสู่การว่างงานที่สูงขึ้นได้หากธุรกิจหยุดจ้างหรือแม้กระทั่งเลิกจ้างพนักงาน หากผู้กำหนดนโยบายเลื่อนขึ้นอัตราดอกเบี้ยจริงๆ ก็อาจผลักดันให้เศรษฐกิจเข้าสู่ภาวะถดถอย ระงับและย้อนกลับความคืบหน้าที่เกิดขึ้นจนถึงตอนนี้

การรักษาภาวะเงินเฟ้อในระบบเศรษฐกิจก็เหมือนกับการรักษามะเร็งด้วยเคมีบำบัด ซินแคลร์แห่ง Indeed Hiring Lab กล่าว

“คุณต้องฆ่าบางส่วนของเศรษฐกิจเพื่อทำให้สิ่งต่างๆ ช้าลง” เธอกล่าว “มันไม่ใช่การรักษาที่น่าพอใจ”

แน่นอน จะใช้เวลาสักครู่สำหรับการดำเนินการใด ๆ ส่งผลกระทบต่อเศรษฐกิจและควบคุมอัตราเงินเฟ้อ นั่นเป็นเหตุผลที่คณะกรรมการตลาดกลางแห่งสหพันธรัฐเฝ้าดูข้อมูลทางเศรษฐกิจอย่างรอบคอบเพื่อตัดสินใจว่าจะขึ้นอัตราดอกเบี้ยมากน้อยเพียงใดและบ่อยเพียงใด

นอกจากนี้ยังมีความไม่แน่นอนบางอย่างเนื่องจากสงครามในยูเครนซึ่งทำให้ราคาสินค้าโภคภัณฑ์เช่นก๊าซเพิ่มขึ้น เฟดจะต้องจับตาดูว่าสงครามขัดขวางเศรษฐกิจสหรัฐฯ อย่างไรและดำเนินการตามนั้น

เมื่อเฟดปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ก็มีแนวโน้มว่าผู้คนจะเห็นด้านลบของการเพิ่มขึ้นเหล่านั้นก่อนที่จะมีการปรับปรุงอัตราเงินเฟ้อ ซินแคลร์กล่าว

โดยพื้นฐานแล้ว นั่นหมายถึงผู้บริโภคอาจต้องจ่ายมากขึ้นเพื่อยืมเงิน และยังเห็นราคาที่สูงขึ้นที่ปั๊มน้ำมันและร้านของชำ สถานการณ์นั้นยากเป็นพิเศษสำหรับคนงานที่มีรายได้น้อย ซึ่งเห็นว่าค่าแรงสูงขึ้นแต่ไม่ทันกับอัตราเงินเฟ้อ

แน่นอน ตามหลักการแล้ว ธนาคารกลางต้องการขึ้นอัตราดอกเบี้ยทีละน้อย เพื่อให้เศรษฐกิจชะลอตัวเพียงพอที่จะลดราคาลงโดยไม่ทำให้เกิดการว่างงานเพิ่มขึ้นมากเกินไป เฟดต้องการหลีกเลี่ยงภาวะถดถอยเช่นกัน โอกาสเกิดสตางค์ — สถานการณ์ที่อัตราเงินเฟ้อยังคงสูงในขณะที่เศรษฐกิจชะลอตัว

“พวกเขาต้องเดินไต่เชือกอย่างระมัดระวัง” ซินแคลร์กล่าว

ลงชื่อ: Money 101 เป็นหลักสูตรการเรียนรู้ 8 สัปดาห์สู่อิสรภาพทางการเงิน จัดส่งทุกสัปดาห์ไปยังกล่องจดหมายของคุณ. สำหรับเวอร์ชั่นภาษาสเปน Dinero 101 คลิกที่นี่.

เช็คเอาท์: 'ธรรมเนียมปฏิบัติแบบเก่า' สำหรับการออมในวัยเกษียณจะไม่ทำงานอีกต่อไป ผู้เชี่ยวชาญกล่าว: นี่คือวิธีเปลี่ยนกลยุทธ์ของคุณ กับ โอ๊ก+CNBC

การเปิดเผยข้อมูล: NBCUniversal และ Comcast Ventures เป็นนักลงทุนใน โอ๊ก.