Fidelity Funds พยายามวางเดิมพันมากขึ้นในหุ้นรายตัว

(Bloomberg) — Fidelity Investments ขอให้ผู้ถือหุ้นลงนามในข้อเสนอที่จะอนุญาตให้กองทุนเพื่อการเติบโตของบริษัท 13 กองทุนเกินขีดจำกัดของขนาดการเดิมพันในแต่ละหุ้น

อ่านมากที่สุดจาก Bloomberg

กองทุนซึ่งถือครองเกือบ 140 ล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 30 พ.ย. มีการถือครองค่อนข้างมากในบริษัทยักษ์ใหญ่ด้านเทคโนโลยี เช่น Apple Inc., Amazon.com Inc. และ Microsoft Corp.

หากผู้ถือหุ้นอนุมัติข้อเสนอที่ยื่นเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว กองทุนเพื่อการเติบโตจะสามารถซื้อหุ้นในบริษัทเหล่านี้ได้มากขึ้นและใช้ประโยชน์จากตลาดที่ลดลงในปีนี้ โฆษกของ Fidelity ในบอสตันปฏิเสธที่จะแสดงความคิดเห็น

บริษัทเทคโนโลยีรายใหญ่ที่สุดของสหรัฐฯ ต่างพากันซบเซาในปีนี้ โดยแอปเปิลและอเมซอนร่วงลง 21% และ 47% ตามลำดับ จนถึงช่วงปิดทำการของวันพุธ

Apple, Microsoft และบริษัทแม่ของ Google Alphabet Inc. “คิดเป็นสัดส่วนที่ใหญ่มากของจักรวาลที่มีการเติบโตขนาดใหญ่” Robby Greengold นักยุทธศาสตร์ของ Morningstar Inc. กล่าวในการสัมภาษณ์ทางโทรศัพท์ “เป็นเรื่องยากมากที่ผู้จัดการฝ่ายการเติบโตจะมีน้ำหนักเกินหุ้นเหล่านี้” เนื่องจากกฎของกองทุนรวมเกี่ยวกับการกระจายความเสี่ยง เขากล่าว

การยื่นไม่ได้ระบุว่าตำแหน่งใดที่ Fidelity อาจต้องการหนุน

ความเสี่ยง ความผันผวน

กองทุนรวมส่วนใหญ่เลือกที่จะมีความหลากหลาย ซึ่งเป็นสถานะที่นักลงทุนมักเชื่อมโยงกับความเสี่ยงและความผันผวนที่น้อยกว่า ภายใต้กฎเหล่านั้น กองทุนต้องจำกัดจำนวนการลงทุนส่วนบุคคลที่มากกว่า 5% ของสินทรัพย์สุทธิของพวกเขา — เงินเดิมพันดังกล่าวไม่สามารถประกอบเป็นมากกว่าหนึ่งในสี่ของสินทรัพย์สุทธิทั้งหมด

กองทุนรวมที่มีความหลากหลายถือครองประมาณ 92% ของสินทรัพย์รวมของอุตสาหกรรมมูลค่า 24 ล้านล้านดอลลาร์ในปี 2020 สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ของสหรัฐบอกกับสภาคองเกรสในเดือนกุมภาพันธ์ แต่กองทุนเพื่อการเติบโตบางแห่งได้จัดประเภทใหม่เป็น "ไม่กระจายความเสี่ยง" ทำให้เกินเพดาน 25%

เรื่องราวดำเนินต่อไป

ตัวอย่างเช่น T. Rowe Price Group Inc. ได้รับการอนุมัติจากผู้ถือหุ้นเมื่อปีที่แล้วให้จัดประเภทกองทุน Blue Chip Growth และ Growth Stock ใหม่เป็นแบบไม่กระจายความเสี่ยง Blue Chip Growth ถือหุ้นเกือบครึ่งหนึ่งของสินทรัพย์มากกว่า 5% ณ สิ้นเดือนกันยายน ขณะที่ Growth Stock เท่ากับ 32% ตามรายงานของนักลงทุน

คณะกรรมการของ Fidelity ได้อนุมัติการจัดประเภทใหม่แล้ว หากผู้ถือหุ้นเห็นด้วยก็จะมีผล 1 พ.ค.

อ่านมากที่สุดจาก Bloomberg Businessweek

© 2022 Bloomberg LP