ทุกสิ่งที่ตลาดผิดพลาดเกี่ยวกับ GameStop (และสิ่งหนึ่งที่พวกเขามีสิทธิ์)

GameStop เปลี่ยนจากหน้าร้านในห้างสรรพสินค้ามาเป็นตลาดซื้อขายหุ้นระดับโลกในช่วงที่มีการระบาดใหญ่ของ COVID-19 หุ้นพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วจากจุดที่มีราคาประมาณ 5 ดอลลาร์หรือน้อยกว่าต่อหุ้นเป็นมากกว่า 80 ดอลลาร์ในพริบตา

ตอนนี้ GameStop กลับมาเป็นข่าวอีกครั้ง เรามาดูสิ่งที่นักลงทุนควรพิจารณาก่อนซื้อหรือขาย

Gamestop คลั่งไคล้ในช่วง COVID

แนวคิดของ “หุ้น memeเติบโตเต็มที่ในช่วงโควิด เนื่องจากนักลงทุนรายย่อยหลายล้านรายถูกขังอยู่ที่บ้าน ได้รวบรวมหุ้นสองสามตัวที่พวกเขามองว่าถูกตีราคาต่ำเกินไป GameStop เป็นเป้าหมายแรกที่ยิ่งใหญ่ เมื่อราคาพุ่งสูงขึ้น ผู้ขายชอร์ตก็ขาดทุนมหาศาล และกองทุนเพื่อการลงทุนที่โดดเด่นบางแห่งก็ล้มละลายด้วยความเจ็บปวด

ในขณะที่ Redditors ที่ เดิมพันวอลล์สตรีท ชุมชนส่งเสียงเชียร์และนักขายชอร์ตมืออาชีพก็เลียแผลของพวกเขา ความบ้าคลั่งค่อยๆ จางหายไป แต่ความนิยมของ GameStock ไม่เคยหายไปโดยสิ้นเชิง สต็อกลดลงประมาณ 50% จากจุดสูงสุด แต่ยังคงมีมูลค่าที่แข็งแกร่งเมื่อเทียบกับปีที่ใช้ไปต่ำกว่า 20 ดอลลาร์ต่อหุ้น

GameStop ไม่ได้อยู่คนเดียวในความคลั่งไคล้หุ้นมีม โรงหนังสต็อก AMC ก็ไปนั่งด้วยกัน โดยมีการพุ่งขึ้นอย่างน่าประทับใจหลังจากราคาต่ำกว่า 3 ดอลลาร์ในช่วงต้นปี 2021 จนถึงระดับสูงสุดที่ประมาณ 60 ดอลลาร์ต่อหุ้นในปีเดียวกันนั้น

Gamestop กลับมาอีกครั้งในข่าว

หุ้นมีมชะลอตัวลงชั่วขณะหนึ่ง แต่ GameStop และเพื่อนร่วมชาติ กลับมาเป็นข่าว GameStop, AMC และ Bed Bath & Beyond ต่างพุ่งขึ้นในความบ้าคลั่งของหุ้นล่าสุด เมื่อวันที่ 8 สิงหาคม พ.ศ. 2022 BBBY เพิ่มขึ้น 39% GameStop เพิ่มขึ้น 8.5% และ AMC เพิ่มขึ้น 8% GameStop และ AMC ถูกระงับชั่วคราวในการซื้อขายช่วงแรกเนื่องจากความผันผวนของราคา

แม้จะไม่มีข่าวการเงิน เศรษฐกิจ หรือผลิตภัณฑ์ที่สำคัญ แต่หุ้นมีมทั้งสามเหล่านี้ก็เพิ่มขึ้นอย่างมากในการเริ่มต้นสัปดาห์ การกล่าวถึงทั้งสามหุ้นก็เพิ่มขึ้นใน Wall Street Bets นี่แสดงให้เห็นว่านักลงทุนมีการชุมนุมเพื่อนำหุ้น “ไปสู่ดวงจันทร์” ซึ่งเป็นสุภาษิตทั่วไปที่แบ่งปันกันในช่วงที่คริปโตเฟื่องฟูในช่วงเวลาเดียวกันกับที่ความคลั่งไคล้หุ้นมีมในช่วงการระบาดใหญ่

ตามมาติดๆ ด้ายRedditors เปรียบเทียบการเพิ่มขึ้นของราคาล่าสุดที่ Bed, Bath & Beyond กับการบีบสต็อก GameStop ระยะสั้นในเดือนมกราคม อา บีบสั้น เป็นปรากฏการณ์ทางตลาดที่หุ้นที่จำหน่ายได้น้อยกว่าตำแหน่งเปิดขาย หมายความว่ามีหุ้นไม่เพียงพอที่จะครอบคลุมตำแหน่งผู้ขายชอร์ตหากต้องการออก

หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติม โปรดดูที่ Q.ai ชุดบีบสั้น สำหรับการลงทุนในหุ้นประเภทพิเศษนี้ Short Squeeze Kit รวบรวมข้อมูลทางการเงินในอดีตและทางเทคนิคเกี่ยวกับหุ้นสหรัฐหลายพันตัว รวมถึงข้อมูลความเชื่อมั่นที่เกี่ยวข้อง

การเชื่อมต่อที่สำคัญระหว่าง บริษัท หุ้น meme ทั้งสามรายนี้คือสมาชิกคณะกรรมการที่เหมือนกันระหว่าง GameStop และ Bed Bath & Beyond Ryan Cohen ประธาน GameStop นำความสำเร็จอันยิ่งใหญ่ที่ Chewy และเปิดเผยสัดส่วนการถือหุ้นเกือบ 10% ในร้านค้าปลีกบ้านเมื่อต้นปีนี้ โคเฮนรักษาสถานะที่ดูเหมือนลัทธิในชุมชน Wall Street Bets

ปัจจัยพื้นฐาน Gamestop และโอกาสระยะยาว

ในขณะที่ผู้ค้าบางรายได้รับผลกำไรจากข่าวนี้ นักลงทุนระยะยาวที่รอบรู้จะให้ความสำคัญกับผลประกอบการทางการเงินของบริษัทที่รายงานมากกว่าสิ่งที่เกิดขึ้นบนโซเชียลมีเดีย

ต่อไปนี้คือข้อเท็จจริงและตัวเลขที่สำคัญบางประการที่นักลงทุนควรคำนึงถึงเมื่อทำการประเมิน GameStop:

แนวโน้มรายได้และกำไร

ข้อมูลทางการเงินล่าสุดจาก GameStop ระบุว่ามีรายรับรายไตรมาส 1.38 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นประมาณ 100 ล้านดอลลาร์ต่อปี อย่างไรก็ตาม รายได้ที่เพิ่มขึ้นมาบดบังปัญหาอื่นๆ ที่ผู้ค้าปลีก เช่นเดียวกับปีที่แล้ว บริษัทขาดทุนในไตรมาสแรก อย่างไรก็ตาม ปีนี้ขาดทุนมากขึ้นทั้งๆ ที่รายรับสูงขึ้น โดยรวมแล้วประสิทธิภาพแย่ลงประมาณ 100 ล้านดอลลาร์ต่อปี

ในขณะที่ Wall Street Bets ตื่นเต้นกับโอกาสของ GameStop ในความเป็นจริง บริษัท กำลังสูญเสียเงิน ตลอดทั้งปี 2020 บริษัทประสบผลขาดทุนสุทธิ 215 ล้านดอลลาร์ ในปี พ.ศ. 2021 สูญเสียรายได้ที่เลวร้ายยิ่งกว่า 318 ล้านเหรียญสหรัฐ แม้จะ เศรษฐกิจค้าปลีกเฟื่องฟู, GameStop เสียเงินเป็นจำนวนมากในช่วงสองปีที่ผ่านมา

บริษัทดำเนินกิจการโดยขาดทุนจากการดำเนินงาน ซึ่งห่างไกลจากอุดมคติสำหรับผู้ค้าปลีกที่มีอายุมากในขณะที่ผู้ขายออนไลน์กำลังกวาดล้างห้างสรรพสินค้าและผู้ขายแบบดั้งเดิม

งบดุล

งบดุล GameStop เป็นพื้นที่ที่สว่างกว่างบกำไรขาดทุน ณ สิ้นไตรมาสที่ 1 ปี 2022 บริษัทมีทรัพย์สิน 3.1 พันล้านดอลลาร์และหนี้สิน 1.7 พันล้านดอลลาร์ นั่นทำให้ผู้ถือหุ้นมีฐานะที่มั่นคง 1.4 พันล้านดอลลาร์

ด้วยการถือครองเงินสดในปัจจุบัน บริษัทสามารถรักษาความสูญเสียเหล่านี้ไว้ได้สองสามปีโดยไม่ต้องกู้ยืมเพิ่มเติมหรือลงทุนจากภายนอก ด้วยราคาหุ้นที่สูงเช่นนี้ แน่นอนว่าไม่ใช่เป้าหมายการซื้อกิจการ ดังนั้นบริษัทจึงจำเป็นต้องสร้างสรรค์เพื่อพลิกการสูญเสียเหล่านั้น มิฉะนั้นอาจพิสูจน์ได้ว่าผู้ขายชอร์ตนั้นถูกต้องมาตลอด

การชั่งน้ำหนัก AMC และ Bed, Bath & Beyond

GameStop เทียบกับหุ้น meme อื่น ๆ ในหัวข้อข่าวได้อย่างไร?

นี่คือรายละเอียดทางการเงินของพวกเขา:

บบส.

บบส. เป็นผู้แพ้อีกรายหนึ่งเมื่อพูดถึงรายได้สุทธิ สำหรับ Q1 บริษัทสูญเสียไป 121 ล้านดอลลาร์ สำหรับปีปฏิทินที่ผ่านมา บริษัทสูญเสีย 1.3 พันล้านดอลลาร์ แม้ว่าจะเป็นการปรับปรุงครั้งใหญ่จากการสูญเสีย 4.6 พันล้านดอลลาร์ซึ่งเป็นหัวใจสำคัญของการแพร่ระบาด แต่บริษัทยังคงใช้จ่ายได้เร็วกว่าการหารายได้

ที่นี่งบดุลไม่ใช่จุดสว่าง บริษัทอ้างทรัพย์สิน 9.8 พันล้านดอลลาร์และหนี้สิน 12.1 พันล้านดอลลาร์ ณ สิ้นเดือนมิถุนายน 2022 นั่นคือส่วนของผู้ถือหุ้นติดลบ 2.3 พันล้านดอลลาร์ ผู้ถือหุ้นจะไม่ได้อะไรเลยหากบริษัทปิดตัวลงและขายทุกอย่างในวันนี้ นั่นคือสิ่งที่คุณต้องการในแฟ้มสะสมผลงานของคุณหรือไม่?

เตียงอาบน้ำและอื่น ๆ

หากคุณเห็นเทรนด์ที่นี่ คุณจะไม่แปลกใจกับ Bed, Bath & Beyond บริษัท เป็นผู้แพ้สุทธิรายอื่นโดยมีผลขาดทุน 358 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่แล้ว สำหรับปีงบประมาณ 2021 บริษัทสูญเสียเงินกว่าครึ่งพันล้านดอลลาร์ รวมมูลค่า 560 ล้านดอลลาร์ ซึ่งค่อนข้างสอดคล้องกับปีก่อนหน้า

งบดุลของบริษัทนี้ก็กลับหัวเช่นเดียวกันกับ AMC บริษัทรายงานสินทรัพย์ 5.0 พันล้านดอลลาร์ ณ สิ้นไตรมาสที่แล้ว และ 5.1 พันล้านดอลลาร์ในหนี้สิน โดยมีช่องว่าง 220 ล้านดอลลาร์ซึ่งนำไปสู่ส่วนของผู้ถือหุ้นติดลบ เว้นแต่บริษัทจะสามารถพลิกฟื้นครั้งใหญ่ได้ ก็ไม่มีความชัดเจนว่าผู้ซื้อหุ้นมีมเห็นอะไรนอกเหนือจากการทำกำไรอย่างรวดเร็วจากความผันผวนในระยะสั้น

ประเด็นสำคัญ: ก้าวอย่างระมัดระวังด้วยหุ้นมีม

อย่างที่คุณเห็น สถานะทางการเงินของ GameStop นั้นยังห่างไกลจากความสมบูรณ์แบบหรือบางอย่าง ในขณะที่ผู้ซื้อ meme กดดันหุ้นขึ้นเห็นมูลค่าในสินทรัพย์ของบริษัทและศักยภาพในระยะยาว การสูญเสียซ้อนเป็นเหตุผลสำคัญที่จะทำให้สต็อกออกจากพอร์ตของคุณ

ในท้ายที่สุด การเลือกหุ้นที่ดีที่สุดสำหรับเป้าหมายทางการเงินในระยะสั้นและระยะยาวของคุณจะขึ้นอยู่กับคุณ ขึ้นอยู่กับรูปแบบการซื้อขายหรือการลงทุนของคุณ GameStop อาจเป็นส่วนหนึ่งของปริศนานั้นหรือไม่ก็ได้

เพียงจำไว้ว่า: การลงทุนในหุ้นมีมอาจมีความเสี่ยงเป็นพิเศษ ในขณะที่การจับหุ้นไวรัสบางตัวอาจทำให้รู้สึกเย้ายวน แต่การตอบสนองต่อความคลั่งไคล้ก็สามารถทำให้เกิดการลงทุนทางอารมณ์แทนที่จะเป็นกลยุทธ์ Q.ai's ชุด Limited Edition พร้อมช่วยให้คุณเข้าถึงเทรนด์โดยไม่ต้องเสียสละกลยุทธ์

ด้วยชุดอุปกรณ์ Limited Edition ที่มีความสมดุลและหลากหลาย คุณสามารถมีส่วนร่วมในแนวโน้มการลงทุนระยะสั้นที่มีโอกาสทำกำไรได้โดยไม่มีความเสี่ยงที่เกี่ยวข้อง