มหาเศรษฐีแห่งวอลล์สตรีทอย่าง Carl Icahn, Ken Griffin, Israel Englander และ Daniel Loeb สามารถขอบคุณ Elon Musk สำหรับการซื้อขายเงินที่ง่ายที่สุดในปี 2022
Fหรือเฮดจ์ฟันด์หลายๆ การซื้อ Twitter มูลค่า 44 พันล้านเหรียญของ Elon Musk แสดงถึงการแลกเปลี่ยนเงินที่ง่าย
“คุณไม่จำเป็นต้องเป็นอัจฉริยะเพื่อตระหนักว่าเขากำลังจะทำข้อตกลงนั้นให้สำเร็จ” คาร์ล อิคาห์นกล่าวที่งาน การประชุมสุดยอด Forbes Iconoclast ในวันที่ 3 พฤศจิกายน โดยเสริมว่าเขาจะมี ถือว่าขับเคี่ยวกันแบบตัวแทน หากข้อตกลงล้มเหลว
Icahn บอกกับผู้ชมที่ New York's Historical Society ว่าเขาทำกำไรได้ประมาณ 250 ล้านดอลลาร์จากการลงทุนใน Twitter ในช่วงซัมเมอร์นี้ แต่เขาอยู่ไกลจากคนเดียวที่จะได้รับประโยชน์ เอกสารที่ยื่นต่อกฎระเบียบแสดงให้เห็นว่ากองทุนเฮดจ์ฟันด์ที่นำโดยมหาเศรษฐีรวมถึง Citadel Advisors, Millennium Management, DE Shaw และ Third Point ได้สร้างตำแหน่งขนาดใหญ่ใน Twitter ในไตรมาสที่สองและสาม เช่นเดียวกับบริษัทอื่นๆ เช่น Pentwater Capital และ Farallon Capital
Musk ลงนามในข้อตกลงการควบรวมกิจการเพื่อซื้อ Twitter ในราคา 54.20 ดอลลาร์ต่อหุ้นในเดือนเมษายน แต่หุ้นมีการซื้อขายต่ำถึง 32.65 ดอลลาร์ในเดือนกรกฎาคมเมื่อเขาพยายามยุติข้อตกลง นั่นสร้างโอกาสในการเก็งกำไรเพื่อผลตอบแทนมากถึง 66% สำหรับนักลงทุนที่สงสัยว่า Musk มีโอกาสมากในศาลเดลาแวร์ที่จะถอนตัว
ไอคาห์น การยื่นแบบ 13-F ในไตรมาสที่สาม ด้วย ก.ล.ต. แสดงให้เห็นว่าเขาเป็นเจ้าของหุ้น Twitter จำนวน 12.5 ล้านหุ้น ณ วันที่ 30 กันยายน เขากล่าวที่ ฟอร์บ สุดยอดที่เขาซื้อในช่วงกลาง 30 ดอลลาร์ ถ้าเขาซื้อที่ราคาเฉลี่ย 35 ดอลลาร์ต่อหุ้นและทำกำไรได้ 19.20 ดอลลาร์ต่อหุ้นเมื่อดีลปิดที่ราคาเดิม 54.20 ดอลลาร์ต่อหุ้นในวันที่ 28 ตุลาคม เขาจะหักลบ กำไร 240 ล้านเหรียญ
กองทุนเดียวที่ทำเงินเดิมพันได้มากกว่า Icahn คือ Naples, Pentwater Capital Management ในฟลอริดา ก่อตั้งโดย Matthew Halbower ในปี 2007 โดยซื้อหุ้น 18.1 ล้านหุ้นในไตรมาสที่สองและเพิ่มอีก 5.3 ล้านหุ้น ณ สิ้นไตรมาสที่สาม . หากซื้อหุ้นจำนวน 24 ล้านหุ้นดังกล่าวที่ราคาปิดเฉลี่ยของหุ้น Twitter ที่ 40.16 ดอลลาร์ในไตรมาสแรกและ 41.05 ดอลลาร์ในไตรมาสที่สอง และถือครองไว้จนเสร็จสิ้นการซื้อกิจการในเดือนตุลาคม ก็จะทำกำไรได้ 324 ล้านดอลลาร์แม้ว่าจะอยู่ที่ 13- การยื่น F แสดงให้เห็นว่ามีการป้องกันความเสี่ยงบางส่วนโดยการซื้อออปชันเช่นกัน Pentwater ไม่ตอบสนองต่อคำร้องขอความคิดเห็น
ทั้งหมด, ฟอร์บ พบกองทุนเฮดจ์ฟันด์ 13 กองทุนที่ใช้เงินมากกว่า 100 ล้านดอลลาร์ในการเพิ่มเงินเดิมพัน Twitter ระหว่างสิ้นไตรมาสแรกถึงสิ้นไตรมาส 10 ปีนี้ เราติดต่อกองทุนแต่ละแห่งเพื่อขอราคาซื้อเฉลี่ย และประเมินว่าพวกเขาซื้อที่ราคาปิดเฉลี่ยของ Twitter ในแต่ละไตรมาส หากไม่มีข้อมูลที่แม่นยำกว่านี้ กองทุนเหล่านี้ซื้อสะสมมากกว่า 30% ของบริษัทในช่วงหกเดือนก่อนวันที่ 1 กันยายน และน่าจะทำกำไรได้มากกว่า XNUMX พันล้านดอลลาร์จากข้อตกลง
ผู้ชนะทวิตเตอร์
กองทุนเฮดจ์ฟันด์เหล่านี้เพิ่มตำแหน่ง Twitter ของพวกเขามากที่สุดในฤดูใบไม้ผลิและฤดูร้อนนี้และน่าจะทำกำไรได้หากพวกเขาถือผ่านการซื้อของ Elon Musk
ตัวเลขเหล่านี้ไม่รวมหุ้นเพิ่มเติมที่บริษัทอาจซื้อในเดือนตุลาคม ซึ่งเป็นช่วงที่อัตรากำไรขั้นต้นลดลงในขณะที่ Musk สรุปการเข้าซื้อกิจการ และไม่รวมการซื้อขายที่อาจเกิดขึ้นในแต่ละไตรมาส เอกสารที่ยื่นต่อ 13-F แสดงภาพรวมง่ายๆ ของการถือครองหุ้นระยะยาวของบริษัทแต่ละแห่งในวันสุดท้ายของแต่ละไตรมาส และไม่ได้ให้ข้อมูลเพียงพอที่จะระบุกำไรและขาดทุนที่แน่นอน แต่มักจะแสดงภาพที่ละเอียดที่สุดของกองทุนที่กำลังซื้อและขาย .
ผู้ชนะที่ใหญ่ที่สุด ได้แก่ Segantii Capital Management ในฮ่องกงซึ่งก่อตั้งโดยนักลงทุนชาวอังกฤษ Simon Sadler และ Farallon Capital บริษัทในซานฟรานซิสโกที่ก่อตั้งโดย Thomas Steyer ในปี 1986 และปัจจุบันดำเนินการโดย Andrew Spokes
Greenlight Capital ของ David Einhorn เริ่มต้นสถานะ 4.3 ล้านหุ้นในไตรมาสที่สาม ซึ่งเป็นการแสดงการยื่นแบบ 13-F ของเขา และเขาเขียนจดหมายถึงนักลงทุนที่เข้าดูโดย ฟอร์บ ว่าราคาซื้อเฉลี่ยอยู่ที่ 37.24 ดอลลาร์ต่อหุ้น เขาคาดหวังว่า Delaware Court of Chancery จะระมัดระวังในการเชิญผู้ซื้อในอนาคตให้สำนึกผิด หากปล่อยให้ Musk เดินจากไป
“กฎหมายกรณีนี้ค่อนข้างชัดเจน หากเป็นคนอื่นที่ไม่ใช่ Musk เราจะทำให้อัตราต่อรองของผู้ซื้อที่กระดิกออกจากข้อตกลงเหลือน้อยกว่า 5% มาก” Einhorn เขียนในจดหมายก่อนที่ข้อตกลงจะเสร็จสิ้น “ที่ราคานี้มี upside อยู่ที่ 17 ดอลลาร์ต่อหุ้น หาก TWTR ชนะในชั้นศาล และเราเชื่อว่ามี downside ประมาณ 17 ดอลลาร์ต่อหุ้น หากดีลล่ม ดังนั้นเราจึงได้รับอัตราต่อรอง 50-50 ในสิ่งที่ควรเกิดขึ้น 95%+ ของเวลา”
มัสก์เห็นข้อความบนกำแพงและกลับรายการในเดือนตุลาคม โดยตกลงที่จะจ่ายเต็มราคาตามที่นักลงทุนเหล่านี้คาดไว้ สัปดาห์แรกของเขาในฐานะเจ้าของ Twitter ถูกทำเครื่องหมายด้วยความสับสนและการร้องเรียน หลังจากที่เขาเปิดการยืนยันให้กับใครก็ตามที่ยินดีจ่าย $8 ต่อเดือน ทำให้เกิดกระแสบัญชีล้อเลียนที่ “ยืนยันแล้ว” และเลิกจ้างพนักงาน 3,700 คน เกือบครึ่งหนึ่งของพนักงานทั้งหมด เขามี เตือนเจ้าหน้าที่ของ Twitter “การล้มละลายไม่ใช่ปัญหา” แต่ถ้าการลงทุนในตราสารทุนมูลค่า 44 ล้านดอลลาร์ของเขาเพิ่มขึ้นเป็นควัน กองทุนเฮดจ์ฟันด์ที่เขาจ่ายเงินสดให้นั้นจะต้องหัวเราะเยาะไปจนถึงธนาคาร
เพิ่มเติมจาก FORBES
ที่มา: https://www.forbes.com/sites/hanktucker/2022/11/16/elon-musks-twitter-buyout-was-a-billion-dollar-windfall-for-these-13-hedge-funds/