ดาวโจนส์ขึ้นวันที่ 4 หุ้นปรับตัวขึ้นหลังเฟดส่งสัญญาณความยืดหยุ่นขึ้นดอกเบี้ย

อะไรขับเคลื่อนตลาด?

หุ้นปิดสูงขึ้นหลังจากธนาคารกลางสหรัฐเปิดเผยรายงานการประชุมเมื่อต้นเดือนพฤษภาคม ซึ่งส่งสัญญาณว่าธนาคารกลางยังคงเปิดกว้างที่จะทบทวนแผนเชิงรุกเพื่อขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อควบคุมอัตราเงินเฟ้อที่สูง

รายงานการประชุมเดือนพ.ค.แสดงให้เห็นว่าเฟดสนับสนุนให้เฟดเคลื่อนไหวครึ่งคะแนน ขณะที่พยายามปรับอัตราดอกเบี้ยนโยบายให้เป็นกลางอย่างรวดเร็ว ในการประชุมครั้งต่อไป และอัตราเงินเฟ้อที่สูงนั้นยังคงเป็นประเด็นสำคัญ

“สิ่งหนึ่งที่เฟดนี้ทำได้ดีมากคือการวัดผล” Eric Merlis กรรมการผู้จัดการฝ่ายการตลาดทั่วโลกของ Citizens ทางโทรศัพท์กล่าว “ฉันเลือกที่จะมองว่าสิ่งนี้เป็นการยอมรับว่าพวกเขาจะไม่มุ่งหน้าไปตามเส้นทาง” เขากล่าว “พวกเขารู้ว่าสิ่งต่าง ๆ สามารถเปลี่ยนแปลงได้”

มีความกังวลมากขึ้นเกี่ยวกับศักยภาพของเฟดในการกระชับเงื่อนไขทางการเงินอย่างรวดเร็วเกินไป และสร้างความเสียหายต่อเศรษฐกิจ โดยเฉพาะอย่างยิ่งกับธุรกิจและครัวเรือนที่เผชิญกับแรงกดดันด้านราคาที่รุนแรงที่สุดในรอบหลายทศวรรษ

ความกลัวคือการเติบโตทางเศรษฐกิจจะชะลอตัวลงอย่างรวดเร็ว โดยสงครามในยูเครนและการล็อกดาวน์ของ COVID ของจีนทำให้แนวโน้มแย่ลง 

ดัชนีหุ้นมาตรฐานของสหรัฐได้รับความเดือดร้อนในเดือนนี้ หลังจากแนวโน้มผลประกอบการที่น่าสะพรึงกลัวจากผู้ค้าปลีกรายใหญ่หลายราย รายงานเพิ่มเติมในสัปดาห์นี้สามารถช่วยให้ข้อมูลว่าบริษัทอื่นๆ จัดการกับแรงกดดันด้านเงินเฟ้ออย่างไร เกล็ดหิมะ
หิมะ,
-1.03%
และ Nvidia
เอ็นวีดีเอ,
+ 2.22%
กำหนดให้โพสต์รายงานรายไตรมาสหลังระฆังวันพุธ Costco
ค่าใช้จ่าย
+ 1.02%
จะรายงานในวันพฤหัสบดี

ปีเตอร์ คาร์ดิลโล หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์การตลาดของ Spartan Capital Securities กล่าวว่า "ฉันคิดว่าตลาดตกต่ำลงแล้ว"

การทดสอบล่าสุดของ S&P 500 ที่ระดับ 3,850 แต่จากนั้นก็พบว่ามีจุดที่สูงขึ้น ช่วยแจ้งเหตุผลของเขา คาร์ดิลโลยังกล่าวอีกว่านักลงทุนได้ "ผ่านกระบวนการลดอัตราเงินเฟ้อสูง" ภาวะการเงินที่เข้มงวดขึ้นโดยเฟดและความน่าจะเป็นของภาวะถดถอย

อ่าน: S&P 500 ลอยตัวใกล้ตลาดหมี ความดุร้ายของมันอาจขึ้นอยู่กับเศรษฐกิจ

ก่อนหน้านี้เจอโรม พาวเวลล์ ประธานธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ได้วางแผนให้ธนาคารกลางเพิ่มอัตราดอกเบี้ยมาตรฐานขึ้นครึ่งเปอร์เซ็นต์ในการประชุม FOMC สองครั้งถัดไปในเดือนมิถุนายนและกรกฎาคม ส่งผลให้อัตราดอกเบี้ยใกล้ถึง 2% ในเดือนสิงหาคม

หลังจากนั้น บิล อดัมส์ หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของ Comerica Bank กล่าวว่าเขาคาดว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยร้อยละสี่ในการประชุมเดือนกันยายน พฤศจิกายน และธันวาคม โดยเพิ่มกองทุนเฟดเป็น 2.5% เป็น 2.75% เป้าหมาย ช่วงสิ้นปี.

อ่าน: Bostic ของ Fed เรียกร้องให้มีความระมัดระวังในขณะที่เฟดขึ้นอัตรา: 'แม้แต่รถดับเพลิงที่มีไซเรนส่งเสียงดังก้องช้าลงที่ทางแยก'

รายงานการประชุมยังเน้นไปที่การขายทันทีที่อาจเกิดขึ้นของหุ้นกู้จำนองของธนาคารกลาง เนื่องจากดูเหมือนว่าจะลดงบดุลที่มีมูลค่าเกือบ 9 ล้านล้านดอลลาร์ Adams ที่ Comerica กล่าวว่าเขาคาดว่าจะเริ่มในเดือนกันยายนในคำอธิบายเป็นลายลักษณ์อักษร

ด้านเศรษฐกิจ มุมมองวันพุธจากสำนักงานงบประมาณรัฐสภาชี้ไปที่ อัตราเงินเฟ้อสูงที่ยังคงมีอยู่เข้าสู่ปีหน้า ในข้อมูล คำสั่งซื้อที่โรงงานในสหรัฐฯ สำหรับสินค้าที่มีอายุการใช้งานยาวนาน เช่น เครื่องจักรและอิเล็กทรอนิกส์ เพิ่มขึ้น 0.4% ในเดือนเมษายนซึ่งส่งสัญญาณว่าเศรษฐกิจยังคงเติบโตอย่างต่อเนื่องในช่วงต้นฤดูใบไม้ผลิ นักเศรษฐศาสตร์ที่สำรวจโดย The Wall Street Journal คาดการณ์ว่าจะเพิ่มขึ้น 0.7%

บริษัท ใดให้ความสำคัญ

• หุ้นของ Dick's Sporting Goods Inc. 
  ดีเคเอส,
  + 0.32%
  พุ่งขึ้น 9.7% วันพุธ หลังร้านขายเครื่องกีฬาและเครื่องแต่งกาย รายงานผลประกอบการไตรมาสแรกปีงบประมาณ ที่เหนือความคาดหมาย

• เอ็กซ์เพรส อิงค์ ยอดแชร์ 
  เอ็กซ์พีอาร์
  + 4.90%
   พุ่งขึ้น 6.7% วันพุธ หลังร้านขายเสื้อผ้า ประกาศขาดทุนแคบกว่าคาด สำหรับไตรมาสแรกและเสนอแนวทางที่เหนือฉันทามติ 

• เวนดี้
  เหวิน
  + 2.31%
  เพิ่มขึ้น 9.8% หลังจาก Trian Fund Management ผู้ถือหุ้นเก่าแก่กล่าวว่าเป็น สำรวจการเข้าซื้อกิจการ หรือข้อตกลงอื่นๆ ที่อาจเกิดขึ้นกับเครือร้านอาหาร Trian เป็นผู้ถือหุ้นรายใหญ่ที่สุดของบริษัท โดยถือหุ้น 19.4%

• โคห์ลส์ คอร์ป
  เคเอสเอส,
  -0.37%
  หุ้นเพิ่มขึ้น 11.9% ในวันพุธหลังจากสำนักข่าวรอยเตอร์รายงานว่าผู้ประมูล วนเวียนผู้ค้าปลีกต่อไป ในราคาที่ต่ำกว่าเมื่อต้นปีนี้ แต่ก็ยังสูงกว่าระดับการซื้อขายล่าสุดของหุ้น

• Nordstrom
  เจดับบลิวเอ็น
  + 1.38%
  เพิ่มขึ้น 14% หลังจากร้านค้าปลีก ยกมัน ยอดขายประจำปีและการคาดการณ์กำไรช่วงปลายวันอังคาร

สินทรัพย์อื่นซื้อขายอย่างไร?

• ผลตอบแทนของตั๋วสัญญาใช้เงินอายุ 10 ปี
  TMUBMUSD10Y,
  ลด 2.728%
  ลดลง 1.2 จุดเป็น 2.746% เนื่องจากนักลงทุนแสวงหาความปลอดภัยในหนี้ภาครัฐ ผลตอบแทนและราคาตั๋วเงินคลังเคลื่อนไหวตรงข้ามกัน

• ดัชนีดอลลาร์ ICE 
  ดีเอ็กซ์วาย
  -0.13%,
   ซึ่งวัดค่าเงินดอลลาร์เมื่อเทียบกับสกุลเงินหลัก เพิ่มขึ้น 0.3%

• ในน้ำมันฟิวเจอร์ส
  ข้อ 1
  + 0.02%,
   น้ำมันดิบ West Texas Intermediate สำหรับการส่งมอบเดือนกรกฎาคม 
  ซีแอลเอ็น22,
  + 0.02%
   บวก 0.5% ปิดที่ 110.33 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ทองส่งเดือน มิ.ย.
  จีซีเอ็ม22,
  + 0.46%
   ลดลง 1% ปิดที่ 1,846.30 ดอลลาร์ต่อออนซ์

• Bitcoin 
  BTCUSD,
  -1.00%
   เพิ่มขึ้น 1% เกือบ 29,600 ดอลลาร์

• ในตลาดหุ้นยุโรป Stoxx Europe 600 
  SXXP,
  + 1.11%
  ปิดขึ้น 0.6% ในขณะที่ FTSE 100 . ของลอนดอน
  ยูเคเอ็กซ์,
  + 0.15%
   ขยับสูงขึ้น 0.5%

• ในเอเชีย Shanghai Composite 
  ชอมป์
  + 0.23%
  เสร็จสูงขึ้น 1.2% ในขณะที่ดัชนี Hang Seng ของฮ่องกง 
  เอชเอสไอ
  + 2.89%
  ขึ้น 0.3% และดัชนี Nikkei 225 ของญี่ปุ่น 
  นิก
  + 0.66%
   ลดลง 0.3%

--Barbara Kollmeyer สนับสนุนการรายงานบทความนี้