แผนภูมิแนะนำ upside ของน้ำมันแม้ว่าจะมีการชุมนุมในระยะสั้น Jim Cramer กล่าว

Jim Cramer แห่ง CNBC กล่าวเมื่อวันอังคารว่าแม้ว่าราคาน้ำมันดิบอาจเห็นการเพิ่มขึ้นบ้าง แต่ก็จะถูกจำกัดในด้านระยะเวลาและขนาด โดยอาศัยการวิเคราะห์จาก Carley Garner นักยุทธศาสตร์ด้านสินค้าโภคภัณฑ์ของ DeCarley Trading

“แผนภูมิตามที่ Carley Garner ตีความไว้ แนะนำว่าข่าวดีสำหรับน้ำมันอาจจะถูกนำเข้ามาส่วนใหญ่ ซึ่งหมายความว่ากลับหัวกลับหางมีจำกัด … พึงระลึกไว้เสมอว่าในขณะที่ราคาน้ำมันขึ้นต่อเนื่อง พวกเขามักจะเกิดขึ้นในชั่วพริบตา การเทขายน้ำมันก็รวดเร็วเช่นเดียวกัน” the “บ้าเงิน” เจ้าภาพกล่าว

ก่อนที่จะเข้าสู่การตีความของ Garner แครมเมอร์ได้กล่าวถึงข้อเท็จจริงพื้นฐานสองประการที่นักลงทุนควรทราบเพื่อทำความเข้าใจการวิเคราะห์

• สัญญาซื้อขายล่วงหน้าน้ำมันดิบ West Texas Intermediate ของสหรัฐอเมริกาเป็นเกณฑ์มาตรฐานที่สำคัญสำหรับราคาน้ำมันโดยรวม นอกจากนี้ยังเป็น “กลุ่มพลังงานในอนาคตที่ดีต่อสุขภาพและมีความผันผวนน้อยที่สุดในโลก” แครมเมอร์กล่าว 
• เป็นการยากที่จะคาดการณ์ราคาน้ำมันในสถานการณ์สงคราม “เรามีความวุ่นวายทางการเมืองและเศรษฐกิจมากมาย โดยผลลัพธ์สุดท้ายคือความผันผวนอย่างมากในตลาดพลังงาน ประกอบกับช่วงเวลาที่น่าตกใจของการไม่มีสภาพคล่อง … เนื่องจากผู้ค้าตอบสนองต่ออุปทานน้ำมันและก๊าซที่ตึงตัวในขณะที่พวกเขาพยายามป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อ” เขากล่าว พูดว่า.

Cramer เริ่มคำอธิบายของเขาเกี่ยวกับการวิเคราะห์ของ Garner โดยตรวจสอบแผนภูมิรายสัปดาห์ของ น้ำมันดิบ West Texas Intermediate. 

ราคาน้ำมันดิบ WTI อยู่ที่ 1.80 ดอลลาร์หรือ 1.58% ลดลงที่ 112.40 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลเมื่อวันอังคาร

Garner กล่าวว่าการวัดตลาดกระทิงและตลาดหมีโดยความผันผวน 20% แสดงให้เห็นว่าแผนภูมิมีการเคลื่อนไหวของราคามาแล้วเป็นเวลาหนึ่งปีตามข้อมูลของ Cramer “ในช่วงต้นเดือนมีนาคม เราเห็นการแกว่งตัว 20% แทบทุกวัน ตั้งแต่นั้นมา ความผันผวนก็น้อยลง” แต่ยังคงรุนแรงเมื่อเทียบกับประวัติศาสตร์ Cramer กล่าว

นอกจากนี้ เขายังกล่าวอีกว่าราคาน้ำมันดิบ WTI ทะลุเพดานแนวต้านเมื่อรัสเซียบุกยูเครน ในขณะที่ก่อนหน้านั้น “การขยายรูปแบบลิ่ม” ตาม Garner

“หากราคาน้ำมันดิบ West Texas ต่ำกว่า 102 ดอลลาร์ ลดลงประมาณ 10 ดอลลาร์จากที่ที่มีการซื้อขายอยู่ในปัจจุบัน เราก็สามารถกลับไปที่ลิ่มได้ หากสิ่งนี้เกิดขึ้น การ์เนอร์คิดว่ามันอาจนำไปสู่การชำระบัญชีจำนวนมากซึ่งจะนำน้ำมันกลับไปสู่ระดับ 70 ดอลลาร์” เขากล่าว พร้อมเสริมว่าราคาที่สูงและความพยายามระดับโลกในการควบคุมเงินเฟ้อจะทำให้อุปสงค์ชะลอตัวในที่สุด

Cramer ยังตรวจสอบ Relative Strength Index ซึ่งเป็นตัวบ่งชี้โมเมนตัมที่ด้านล่างของแผนภูมิ “ในขณะที่กำลังชี้สูงขึ้น แต่ก็ยังใกล้ระดับซื้อมากเกินไป ในระยะสั้น Garner คิดว่าน้ำมันดิบอาจมี upside มากขึ้น แต่ในที่สุด เธอเห็นว่าราคากำลังกลับมาสู่ระดับที่เราไม่เคยเห็นมาก่อนรัสเซียจะบุกยูเครน เราไม่รู้ว่าต้องใช้เวลานานแค่ไหน” เขากล่าว

ถัดไป แผนภูมิรายเดือนของน้ำมันดิบ WTI แสดงให้เห็นว่าตั้งแต่มีการใช้ fracking อย่างกว้างขวาง น้ำมันมีเพดานที่ 120 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล โดยราคาจะสูงขึ้นในช่วงเวลาสั้นๆ เมื่อรัสเซียบุกยูเครน แต่ไม่สามารถปิดเหนือระดับนั้นได้ทุกเดือน Garner ไม่เชื่อว่าน้ำมันจะทะลุเพดาน 120 ดอลลาร์ในความพยายามครั้งที่สอง Cramer กล่าว

เขาเสริมว่าดัชนี Relative Strength Index รายเดือนมีการซื้อมากเกินไปแล้ว “นั่นบ่งบอกว่าราคาน้ำมันของ Garner ได้ขยายออกไปแล้ว และมีความเสี่ยงที่จะลดลงอย่างรวดเร็วหากผู้ค้ามีเหตุผลให้เปลี่ยนเส้นทาง”

ต่อมา Cramer ดูที่กราฟ WTI รายวัน ซึ่งเขากล่าวว่าราคาน้ำมันได้หลุดรูปแบบสามเหลี่ยมแล้ว

“นั่นเป็นการเร่งราคาน้ำมันดิบให้สูงขึ้น และในขณะที่การ์เนอร์สามารถเห็น upside เพิ่มขึ้นอีกเล็กน้อยในอนาคตอันใกล้นี้ ก็ยังมีแนวต้านสองเพดาน อันหนึ่งที่ 115 ดอลลาร์ และอีกอันที่ 120 ดอลลาร์ นอกจากนี้ เมื่อเวลาผ่านไป เธอคาดว่าการมุ่งเน้นของ Wall Street จะเปลี่ยนจากข้อจำกัดด้านอุปทานเป็นด้านอุปสงค์ของสมการ” เขากล่าว พร้อมเสริมว่าเขาไม่เห็นด้วยกับการประเมินของเธอ

“ในตอนนี้ ฉันคิดว่าน้ำมันยังดูดีอยู่ … ตราบใดที่รัสเซียเป็นรัฐนอกรีต น้ำมันก็มีพื้นแข็งอยู่ข้างใต้” เขากล่าว

ลงทะเบียนตอนนี้ เพื่อให้ CNBC Investing Club ติดตามความเคลื่อนไหวของ Jim Cramer ในตลาด

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ