เมื่อเร็ว ๆ นี้เราเห็นว่าตลาดมีการพักหายใจ และนั่นแทบจะไม่น่าแปลกใจเลยเมื่อพิจารณาถึงการปรับตัวขึ้นของปีนี้ หุ้นพุ่งออกจากประตูในปี 2023 ราวกับว่ารีบส่ง annus horribilis ของปี 2022 ไปยังถังขยะแห่งประวัติศาสตร์
Rick Rieder หัวหน้าฝ่ายพันธบัตรของ BlackRock สังเกตเห็นการเปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็วและฉับพลันของความรู้สึก เรียกกระแสนี้ว่า “ไม่ธรรมดา” อย่างไรก็ตาม Rieder ซึ่งจัดการสินทรัพย์ประมาณ 2.4 ล้านล้านดอลลาร์ยังไม่พร้อมที่จะรับชุดกระทิง
เมื่อพิจารณาจากอัตรากำไรที่ลดลง หุ้นโดยทั่วไปก็ "โอเค" และนั่นคือเหตุผลที่ Rieder บอกว่าเขาจะ "ซื้อรายได้มากกว่า - ทั้งตราสารหนี้และตราสารทุน - ผมอยากซื้อรายได้ที่มั่นคงมากกว่า" แม้จะมีความเฉพาะเจาะจงมากขึ้น Reider ก็จะเลือกบริษัทที่มี “รายได้ที่มีคุณภาพ”
นั่นไม่ใช่แค่คำพูดของ BlackRock ยักษ์ใหญ่ด้านการลงทุนมีสัดส่วนการถือหุ้นมากกว่า 7% ในสองชื่อที่นำเสนอเช่นนั้น หุ้นที่แสดงความสามารถในการทำกำไรที่แข็งแกร่ง ทำให้เป็นหุ้นที่เหมาะที่จะเป็นเจ้าของอะไรก็ตามที่เป็นฉากหลังมาโคร เราได้เปิดฐานข้อมูล TipRanks เพื่อดูว่าชื่อเหล่านี้เป็นอย่างไรในบรรดาผู้เชี่ยวชาญหุ้นของ Street นี่คือการลดลง
ลิเบอร์ตี้ เอ็นเนอร์ยี่ อิงค์ (แอลบีอาร์ที)
หุ้นถูกกระแทกในปี 2022 ซึ่งเป็นที่ยอมรับกันดีอยู่แล้ว แต่ก็ไม่ใช่ว่าทั้งหมดจะพังทลายลง ภาคส่วนพลังงานเป็นหนึ่งในไม่กี่แห่งที่จะสร้างหญ้าแห้ง และคุณสามารถเพิ่ม Liberty Oilfield Services ลงในรายชื่อหุ้นที่มีประสิทธิภาพดีกว่า โดยหุ้นได้รับ 65% ตลอดทั้งปี
Liberty เป็นบริษัทผู้ให้บริการบ่อน้ำมันในอเมริกาเหนือที่ให้บริการสำรวจและผลิตน้ำมันและก๊าซธรรมชาติบนบกกับบริษัทที่เรียกว่า "ชุดนวัตกรรม" ของบริการและเทคโนโลยีที่สมบูรณ์ ให้บริการไฮดรอลิกพร่าพราย วิศวกรรม และบริการสายคุณภาพสูง โดยสรุป Liberty เป็น บริษัท ปั๊มแรงดันที่บริสุทธิ์
และคุณค่าที่นำเสนอได้ส่งผลดีในช่วงเวลาที่ผ่านมา ดังที่เห็นได้จากรายงานประจำไตรมาสล่าสุดของบริษัทสำหรับไตรมาส 4/22 รายรับเพิ่มขึ้น 78.4% เมื่อเทียบเป็นรายปี เป็น 1.22 พันล้านดอลลาร์ รายรับสุทธิสูงถึง 153 ล้านดอลลาร์ ดีขึ้นจาก 147 ล้านดอลลาร์ที่สร้างขึ้นในไตรมาสที่ 3 ผลลัพธ์ที่ได้คือกำไรต่อหุ้นปรับลดเต็มจำนวนที่ 0.82 ดอลลาร์ และนั่นทำให้กำไรต่อหุ้นปรับลดทั้งหมดเป็นประวัติการณ์ที่ 2.11 ดอลลาร์สำหรับทั้งปี
ในข่าวที่น่ายินดีเพิ่มเติม บริษัทได้เพิ่มการอนุมัติการซื้อหุ้นคืนที่มีอยู่เป็น 500 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจาก 250 ล้านดอลลาร์ที่อนุญาตเดิมเมื่อโครงการเริ่มต้นในเดือนกรกฎาคม
ด้วยโปรไฟล์การทำกำไรที่จัดตั้งขึ้นโดยหันไปมีส่วนร่วมของ Blackrock ทำให้ปัจจุบันกองทุนยักษ์ใหญ่เป็นเจ้าของหุ้น 13,292,031 หุ้น ซึ่งคิดเป็นสัดส่วนการถือหุ้น 7.3% ใน LBRT และมีมูลค่ามากกว่า 203 ล้านดอลลาร์ ณ ราคาหุ้นปัจจุบัน
จากการชั่งน้ำหนักจาก Stifel นักวิเคราะห์ระดับ 5 ดาว Stephen Gengaro เน้นย้ำถึงเหตุผลหลายประการที่นักลงทุนควรได้รับหลังหุ้นนี้ด้วย 'การประเมินมูลค่าที่น่าสนใจ'
“เราเชื่อว่ากิจกรรมที่เสร็จสิ้นในสหรัฐฯ ที่เพิ่มขึ้นในปี 2023 ประกอบกับปัจจัยพื้นฐานด้านอุปสงค์และอุปทานที่ตึงตัวสนับสนุนการเติบโตอย่างแข็งแกร่งสำหรับ LBRT เราคาดว่าความสามารถในการทำกำไรจะเพิ่มขึ้น FCF ที่แข็งแกร่ง และผลตอบแทนเงินสดที่เพิ่มขึ้นแก่ผู้ถือหุ้นเนื่องจาก LBRT ดำเนินโครงการซื้อคืนและจ่ายเงินปันผล เราเชื่อว่าหุ้นมีความเสี่ยง/ให้ผลตอบแทนสูงเพียง 2.3 เท่าโดยประมาณในปี 2023 EBITDA” Gengaro ให้ความเห็น
Gengaro ไม่เพียงแค่ทำนายอนาคตที่แข็งแกร่งเท่านั้น เขายังสนับสนุนจุดยืนของเขาด้วยคำแนะนำซื้อและราคาเป้าหมายที่ 28 ดอลลาร์ซึ่งทำให้มีที่ว่างสำหรับกำไร 12 เดือนที่สูงถึง 82% (หากต้องการดูประวัติของ Gengaro คลิกที่นี่)
ส่วนใหญ่บนถนนเห็นด้วยกับวิทยานิพนธ์นั้น ยกเว้นผู้ดูแลรั้วหนึ่งคน บทวิจารณ์จากนักวิเคราะห์ล่าสุดทั้ง 5 รายการเป็นไปในเชิงบวก ทำให้ความเห็นเป็นเอกฉันท์เป็นการซื้อทันที (ดู การคาดการณ์หุ้น LBRT)
ยูไนเต็ดพาร์เซลเซอร์วิส (ยูพีเอส)
ตอนนี้เราจะเปลี่ยนเกียร์ไปที่ UPS ซึ่งเป็นหนึ่งในผู้ให้บริการจัดส่งที่ใหญ่ที่สุดในโลก ด้วยการดำเนินงานใน 220 ประเทศและเขตแดน และมีพนักงานประมาณ 500,000 คน ซึ่งนำเสนอโซลูชั่นด้านโลจิสติกส์ที่หลากหลายแก่ลูกค้า รายได้ของบริษัทขนส่งยักษ์ใหญ่นี้แตะระดับ 100 ล้านดอลลาร์ในปี 2022
อย่างไรก็ตาม ในไตรมาสที่ 4 การลดลง 2.7% เมื่อเทียบเป็นรายปีอยู่ที่ 27 หมื่นล้านดอลลาร์ ทำให้อันดับสูงสุดอยู่ที่ 1.03 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ ปริมาณบรรจุภัณฑ์เฉลี่ยต่อวันอยู่ที่ 27.9 ล้านชิ้น ซึ่งต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 28.2 ล้านชิ้น ขณะที่ปริมาณพัสดุรวมสำหรับไตรมาสนี้อยู่ที่ 1.76 พันล้านชิ้น ซึ่งหายไปจากการคาดการณ์ของ Street ที่ 1.78 พันล้านชิ้น
อย่างไรก็ตาม บริษัทยังคงมีผลกำไรอย่างมั่นคง กำไรต่อหุ้นอยู่ที่ $3.62 ซึ่งแซงหน้าราคาของ Street ที่ $3.59 เงินสดจากการดำเนินงานอยู่ที่ 14.1 พันล้านดอลลาร์ และกระแสเงินสดอิสระอยู่ที่ 9.0 พันล้านดอลลาร์
สำหรับปี 2023 บริษัทคาดว่ารายรับจะอยู่ในช่วงระหว่าง 97 พันล้านดอลลาร์ถึง 99.4 พันล้านดอลลาร์ และเห็นอัตรากำไรจากการดำเนินงานที่ปรับปรุงแล้วรวมซึ่งอยู่ในช่วงระหว่าง 12.8% ถึง 13.6%
และเป็นปีที่ 14 ติดต่อกัน คณะกรรมการได้อนุมัติการเพิ่มเงินปันผลประจำไตรมาสของบริษัท ด้วยการเพิ่มขึ้น 6.6% UPS จะจ่ายเงินปันผลไตรมาสแรกของปี 2023 ที่ 1.62 ดอลลาร์ ซึ่งจะสร้างผลตอบแทน 3.4% นอกจากนี้ คณะกรรมการยังไฟเขียวสำหรับการอนุมัติการซื้อหุ้นคืนครั้งใหม่มูลค่า 5 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งประสบความสำเร็จจากการอนุญาตที่มีอยู่
Blackrock เข้ามาในภาพที่นี่ด้วยความเป็นเจ้าของ 7.9% คิดเป็นจำนวนหุ้น 57,900,388 หุ้น ตอนนี้สิ่งเหล่านี้มีมูลค่าต่ำกว่า 11 พันล้านเหรียญสหรัฐ
สำหรับ Amit Mehrotra นักวิเคราะห์ของ Deutsche Bank กรณีวัวของ UPS นั้นขึ้นอยู่กับบริษัทที่ดำเนินการอย่างถูกต้องทั้งหมด Mehrotra อธิบายจุดยืนของเขาโดยเขียนว่า: “ด้วยความเคารพต่อการประมาณการปี 2023 เราคิดว่าการเปิดเผยข้อมูลนั้นเป็นรูปสามเหลี่ยมกับกำไรต่อหุ้นที่ประมาณ $11.60 ต่อหุ้น เทียบกับฉันทามติที่ประมาณ $12 ต่อหุ้น แต่เราทราบว่าสิ่งนี้สะท้อนถึงรายได้กว่า 900 ล้านดอลลาร์ที่ต่ำกว่าเส้นกำหนดของรายได้เงินบำนาญที่ไม่ใช่เงินสดในปี 2023 ซึ่งเราประเมินว่าประมาณ 3 เท่าของการพิจารณาในฉันทามติบนพื้นฐานสุทธิ นี่เป็นเพราะ UPS กำลังลงทุนใหม่ทั้งหมดสำหรับเงินบำนาญข้างต้น (420 ล้านดอลลาร์) ในโครงการริเริ่มที่มุ่งปรับปรุงบริการ ผลผลิต และเวลาในการขนส่ง นี่เป็นกลยุทธ์ที่ถูกต้องอย่างแท้จริงในการขับเคลื่อนการสร้างมูลค่าอย่างยั่งยืนในมุมมองของเรา และเป็นที่น่าสังเกตว่าผลกำไรจากการดำเนินงานในปี 2023 นั้นค่อนข้างสอดคล้องกับฉันทามติแม้ว่าจะมีการลงทุนที่เพิ่มขึ้นนี้ก็ตาม”
ด้วยเหตุนี้ Mehrotra จึงให้คะแนน UPS แบ่งปันการซื้อพร้อมกับราคาเป้าหมายที่ 220 ดอลลาร์ ซึ่งหมายความว่ามีโอกาสกลับหัวประมาณ 17% ในปีหน้า (หากต้องการดูประวัติของ Mehrotra คลิกที่นี่)
โดยรวมแล้ว คะแนนฉันทามติที่นี่คือการซื้อปานกลาง โดยอ้างอิงจากบทวิจารณ์ของนักวิเคราะห์ 19 รายการ ซึ่งรวมถึงการซื้อ 10 ครั้ง การถือ 8 ครั้ง และการขายเพียงครั้งเดียว (ดู การคาดการณ์หุ้นของ UPS)
หากต้องการค้นหาแนวคิดที่ดีสำหรับการซื้อขายหุ้นในราคาที่น่าสนใจให้ไปที่ TipRanks ' สุดยอดหุ้นที่จะซื้อเครื่องมือที่เพิ่งเปิดตัวใหม่ที่รวบรวมข้อมูลเชิงลึกทั้งหมดของ TipRanks
คำเตือน: ความคิดเห็นที่แสดงในบทความนี้เป็นของนักวิเคราะห์ที่นำเสนอเท่านั้น เนื้อหานี้มีจุดประสงค์เพื่อให้ข้อมูลเท่านั้น เป็นสิ่งสำคัญมากที่จะต้องทำการวิเคราะห์ของคุณเองก่อนทำการลงทุนใด ๆ
ที่มา: https://finance.yahoo.com/news/blackrock-bets-big-2-profitable-150509958.html