Bank of America ทุบโต๊ะหุ้น Nvidia

ด้วยนิ้วมือที่อยู่ในพายของทุกอย่างตั้งแต่การเล่นเกม ศูนย์ข้อมูล และการเข้ารหัสลับ ไปจนถึงอัตโนมัติและเมตาเวิร์ส เอ็นวิเดีย (NVDA) ประสบความสำเร็จอย่างโดดเด่นทั้งในการปฏิบัติงานจริงและจากมุมมองการลงทุนในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา

หลังจากการสนทนากับ CFO ของ Nvidia นักวิเคราะห์ของ Bank of America Vivek Arya มั่นใจว่าชิปยักษ์รายนี้จะมีประสิทธิภาพเหนือกว่า

“เรายังคงเชื่อว่าบริษัทอยู่ในตำแหน่งที่ดีที่สุดที่จะจัดการกับโอกาสการเติบโตทางโลกที่สำคัญที่สุดหลายทศวรรษด้วยแพลตฟอร์มการประมวลผลที่เร่งความเร็วได้ไม่ซ้ำใครและมีเอกลักษณ์เฉพาะตัว” นักวิเคราะห์ระดับ 5 ดาวกล่าว

มาดูประเด็นสำคัญจากการเจรจากัน

ตรงกันข้ามกับแนวคิดที่ว่าการเติบโตของเกมในปีที่แล้ว (เพิ่มขึ้น 60% YoY) ส่วนใหญ่ลงไปที่ ASP เนื่องจาก "ความชอบและการผสมผสาน" กับ Ampere SKU ที่มีราคาสูงกว่า มันถูกแบ่งระหว่างหน่วยและ ASP อย่างเป็นธรรม ตลอดปี 2021 ความต้องการเล่นเกมมีมากกว่าอุปทาน และในขณะที่ความจุ "ยังคงเป็นคอขวด" บริษัทกำลังพยายามเป็นพิเศษเพื่อรักษาอุปทานไว้ ไม่ว่าในกรณีใด ข้อจำกัดต่างๆ คาดว่าจะลดลงในครึ่งปีหลัง

Arya ยังตั้งข้อสังเกตว่า Nvidia ยังคงเป็น "ช่วงเริ่มต้นของวงจรการอัพเกรด ray-tracing (RTX)" ด้วยผู้เล่นเกม Nvidia เพียง 25% ที่อัปเกรดแล้ว การเติบโตของหน่วยและ ASP ควรได้รับการส่งเสริมเพิ่มเติมจากการอัพเกรดในปี 2022 ในขณะเดียวกัน ฤดูกาลที่มักจะส่งผลกระทบต่อ 1H ควรถูกจำกัดในปีนี้เนื่องจาก "อุปทานที่ตึงตัวและการขยาย ความต้องการจากสหรัฐฯ ไปยังจีน”

ปี 2022 จะเห็นการขยายตัวของโมเมนตัมของศูนย์ข้อมูลที่ "แข็งแกร่ง" ในครึ่งหลังของปี 2 โดยลูกค้าที่มีระดับไฮเปอร์สเกล "ปรับขนาด" การเรียนรู้เชิงลึกในเวิร์กโหลด AI และการกู้คืนองค์กรอย่างต่อเนื่องและการเจาะระบบ AI เพิ่มเติมในตลาดแนวตั้ง

ในขณะที่พื้นที่มีการแข่งขันมากขึ้น บริษัท เชื่อว่า "แพลตฟอร์มซอฟต์แวร์ที่ไม่ซ้ำกันและระบบนิเวศของนักพัฒนาทำให้มีความได้เปรียบในการแข่งขันที่คู่แข่งไม่สามารถทำซ้ำได้อย่างง่ายดาย"

การเล่นเกมและศูนย์ข้อมูลเป็นผู้หาเลี้ยงครอบครัวหลัก แต่ Nvidia อยู่ในตำแหน่งที่ดีอย่างยิ่งในการขับเคลื่อนแนวโน้มทางโลกอื่น ๆ

เรื่องราวดำเนินต่อไป

ท่อส่งอัตโนมัติมูลค่า 8 พันล้านดอลลาร์น่าจะเริ่มมีผลในช่วงครึ่งหลังของปีและในปี 2023 แม้ว่าผลกระทบส่วนใหญ่จะรู้สึกได้ตั้งแต่ปี 2024 เป็นต้นไปเมื่อการเป็นหุ้นส่วนซอฟต์แวร์ของ Mercedes จะ "ทางลาด"

และแน่นอนว่ามี Omniverse ซึ่งเป็นสิ่งที่บริษัทเรียกว่า metaverse สำหรับวิศวกร ซึ่งเป็นโอกาสทั้งจากมุมมองของฮาร์ดแวร์และซอฟต์แวร์ แม้ว่าปี 2022 จะเห็นการรับเลี้ยงบุตรบุญธรรมเพียงเล็กน้อย แต่ในระยะยาวสิ่งนี้อาจกลายเป็น “โอกาสหลายพันล้านเหรียญ” รายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับเรื่องนี้สามารถออกอากาศได้ในงาน Analyst Day ฤดูใบไม้ผลินี้

โดยรวมแล้ว Arya ให้คะแนน Nvidia ซื้อหุ้นและมีวัตถุประสงค์ราคา 375 ดอลลาร์สำหรับหุ้น ความหมายสำหรับนักลงทุน? อัพไซด์ 36%

เมื่อพิจารณาถึงรายละเอียดที่เป็นเอกฉันท์ จากบทวิจารณ์ 26 รายการที่มีการบันทึกไว้ โดย 24 รายการเป็นการซื้อ และเพียง 2 รายการระบุว่า "ถือ" ทั้งหมดส่งผลให้ได้รับคะแนนฉันทามติที่แข็งแกร่ง หุ้นคาดว่าจะเติบโต 12 เดือน ~ 31% เมื่อพิจารณาจากราคาเป้าหมายโดยเฉลี่ยที่ 359.17 ดอลลาร์ (ดูการวิเคราะห์หุ้นของ Nvidia ใน TipRanks)

หากต้องการค้นหาแนวคิดที่ดีสำหรับการซื้อขายหุ้นทางเทคโนโลยีด้วยการประเมินมูลค่าที่น่าสนใจแวะไปที่ 'หุ้นที่น่าซื้อที่ดีที่สุดของ TipRanks' ซึ่งเป็นเครื่องมือที่เพิ่งเปิดตัวใหม่ที่รวมเอาข้อมูลเชิงลึกทั้งหมดของ TipRanks

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ: ความคิดเห็นที่แสดงในบทความนี้เป็นของนักวิเคราะห์ที่นำเสนอเท่านั้น เนื้อหานี้มีจุดประสงค์เพื่อให้ข้อมูลเท่านั้น เป็นสิ่งสำคัญมากที่จะต้องทำการวิเคราะห์ของคุณเองก่อนทำการลงทุนใด ๆ