การขายเงินงวดทำลายสถิติในปี 2022 ท่ามกลางอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นและความกลัว

ท่ามกลางความผันผวนของตลาดหุ้น ความกลัวภาวะเศรษฐกิจถดถอย และการจ่ายเงินที่สูงขึ้น ปีที่แล้วผู้บริโภคอัดฉีดเงินก้อนเป็นประวัติการณ์ ซึ่งเป็นประเภทการประกันที่ให้กระแสรายได้ที่รับประกัน

ผู้ซื้อจ่ายเงิน 310.6 พันล้านดอลลาร์เป็นค่างวดในปี 2022 ตามการประมาณการที่เผยแพร่โดย ลิมราซึ่งเป็นกลุ่มการค้าอุตสาหกรรมประกันภัย

ตัวเลขดังกล่าวเพิ่มขึ้น 17% จากบันทึกก่อนหน้าในปี 2008 เมื่อผู้บริโภคซื้อเงินรายปีจำนวน 265 พันล้านดอลลาร์ ในปีนั้น สหรัฐฯ ตกอยู่ในภาวะถดถอยครั้งใหญ่และตลาดหุ้นตกต่ำในที่สุด จุดต่ำสุด โดยขาดทุน 57%

เพิ่มเติมจาก Personal Finance:
ทำไมต้องรอเบิกสวัสดิการประกันสังคม
ผู้ใช้ Medicare ยังคงสามารถเปลี่ยน ยกเลิกแผนความได้เปรียบปี 2023 ได้
'ภาวะเศรษฐกิจถดถอย' คืออะไร และส่งผลกระทบต่อผู้บริโภคอย่างไร?

ในทำนองเดียวกัน 2022 เห็น ดัชนี S&P 500 โพสต์มัน การสูญเสียที่เลวร้ายที่สุด ตั้งแต่ปี 2008 สิ้นปีลดลง 19.4% ธนาคารกลางสหรัฐ ขึ้นอัตราดอกเบี้ย ก้าวร้าวเพื่อบีบออกอย่างดื้อรั้น อัตราเงินเฟ้อสูงทำให้เกิดความวิตกกังวลว่าธนาคารกลางจะ เคล็ดลับโดยไม่ตั้งใจ ประเทศชาติเข้าสู่ภาวะถดถอย

“ในช่วงเวลาที่เลวร้าย ผู้คนมักกังวลเกี่ยวกับความปลอดภัย” . กล่าว ลี เบเกอร์เป็นนักวางแผนทางการเงินที่ได้รับการรับรองและเป็นผู้ก่อตั้ง Apex Financial Services ซึ่งตั้งอยู่ในแอตแลนตา และเป็นสมาชิกของ CNBC ที่ปรึกษาสภา.

เงินงวดมีหลายประเภท โดยทั่วไปจะแบ่งออกเป็นสองประเภท: การลงทุนหรือแผนกึ่งบำเหน็จบำนาญที่เสนอระดับรายได้ที่รับประกันสำหรับชีวิตในวัยเกษียณ

เงินรายปีทั้งหมดออกโดยบริษัทประกันภัย ซึ่งป้องกันความเสี่ยง เช่น ความผันผวนของตลาดหรืออันตรายจาก เงินออมที่ยั่งยืนในวัยชรา.

เงินรายปียังได้รับประโยชน์จากวัฏจักรการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟด ซึ่งแปลว่า กลับดีกว่า เกี่ยวกับการลงทุน ในขณะเดียวกัน พันธบัตรสหรัฐฯ ซึ่งมักจะทำหน้าที่เป็นตัวถ่วงเมื่อหุ้นตก ปีที่เลวร้ายที่สุดเป็นประวัติการณ์ ในปี 2022 เหลือตัวเลือกไม่มากสำหรับผู้ออมที่มองหาความปลอดภัยและผลตอบแทนที่เหมาะสม

“ปีนี้เป็นปีที่ไม่เหมือนใคร” Todd Giesing ผู้ช่วยรองประธานของ Limra Annuity Research กล่าวถึงปัจจัยต่างๆ ที่รวมกันเพื่อผลักดันยอดขายเงินรายปีที่สูงเป็นประวัติการณ์

ผู้บริโภคมีความกังวลเป็นพิเศษเกี่ยวกับเงินรายปีที่รอการตัดบัญชีในอัตราคงที่ในปีที่แล้ว ยอดขายรวมในหมวดหมู่นั้น 112.1 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้นกว่าเท่าตัวในปี 2021 และทำลายสถิติประจำปีก่อนหน้านี้ในปี 2002 ที่ผู้บริโภคซื้อ 80.8 พันล้านดอลลาร์ ตามข้อมูลของ Limra

เงินงวดรอตัดบัญชีอัตราคงที่ทำงานเหมือนใบรับรองเงินฝากที่ธนาคารเสนอ บริษัทประกันรับประกันอัตราผลตอบแทนในช่วงเวลาที่กำหนด อาจจะเป็นสามหรือห้าปี เมื่อสิ้นสุดระยะเวลา ผู้ซื้อสามารถรับเงินคืน เปลี่ยนเป็นเงินงวดอื่น หรือแปลงเงินเป็นกระแสรายได้

หมวดหมู่อื่น — ค่างวดที่จัดทำดัชนี Limra กล่าวว่า — มีมูลค่า 79.4 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 8% จากสถิติในปี 2019

ค่างวดที่จัดทำดัชนีป้องกันความเสี่ยงด้านลบ พวกเขาเชื่อมโยงกับดัชนีตลาดเช่น S&P 500; บริษัทประกันกำหนดกำไรให้สูงขึ้นเมื่อตลาดทำได้ดี แต่ขาดทุนหากขาดทุน

“อะไรก็ตามที่มีการป้องกันและมีการป้องกันด้านลบจะทำได้ดีมาก” Giesing กล่าวกับ CNBC เมื่อฤดูใบไม้ร่วงปีที่แล้ว

ในขณะเดียวกัน ผู้บริโภคได้หลีกหนีจากค่างวดที่ผันแปร ซึ่งโดยทั่วไปแล้วประสิทธิภาพจะเชื่อมโยงโดยตรงกับตลาดหุ้น Limra กล่าวว่ายอดขายประจำปีอยู่ที่ 61.7 พันล้านดอลลาร์ซึ่งต่ำที่สุดนับตั้งแต่ปี 1995 สำหรับเงินงวดเหล่านั้น

แม้ว่าจะไม่น่าเป็นไปได้ที่การบรรจบกันของปัจจัยต่างๆ ในปี 2022 เช่น การขาดทุนในหุ้นจำนวนมากและพันธบัตร และอัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มสูงขึ้นอย่างรวดเร็ว จะยังคงมีอยู่ต่อไปในระยะเวลาอันใกล้ แนวโน้มทางประชากรศาสตร์ ซึ่งรวมถึงการเกษียณอายุของเบบี้บูมเมอร์เป็นปัจจัยสนับสนุนการเติบโตในระยะยาวสำหรับการขายเงินรายปี Giesing กล่าว ผู้ซื้อโดยเฉลี่ยมีอายุประมาณ 63 ปี เขากล่าว

ที่ปรึกษาทางการเงินกล่าวว่าค่างวดอาจไม่สมเหตุสมผลสำหรับทุกคน

ที่ปรึกษามักจะแนะนำประเภทเงินรายปีบางประเภทที่ใช้น้อยกว่าเมื่อสร้างแผนทางการเงิน: เงินรายปีแบบเบี้ยประกันภัยเพียงครั้งเดียวหรือเงินรายปีที่รอการตัดบัญชี

เหล่านี้มีไว้สำหรับผู้เกษียณที่กำลังมองหารายได้ที่รับประกันเหมือนเงินบำนาญในแต่ละเดือนตลอดชีวิต การจ่ายเงินจากเงินงวดทันทีเริ่มต้นทันที ในขณะที่เงินงวดที่มีรายได้รอตัดบัญชีเริ่มต้นในภายหลัง บางทีอาจจะเป็นในวัยเกษียณอายุ 70 ​​หรือ 80 ปี

การชำระเงินเหล่านี้ควบคู่ไปกับแหล่งรายได้ที่รับประกันอื่นๆ เช่น ประกันสังคมช่วยให้ผู้เกษียณอายุมีเงินสดเพียงพอสำหรับสิ่งจำเป็นต่างๆ เช่น ค่าจำนอง ค่าสาธารณูปโภค และค่าอาหาร หากพวกเขามีอายุยืนยาวกว่าที่คาดไว้ และการลงทุนของพวกเขาถูกลดทอนหรือลดน้อยลง

“ฉันกังวลเกี่ยวกับลูกค้าหมดเงิน? ถ้าใช่ นั่นคือตอนที่ฉันคิดถึงเงินรายปี” แคโรลีน แมคคลานาแฮนCFP และผู้ก่อตั้ง Life Planning Partners ซึ่งตั้งอยู่ในเมืองแจ็กสันวิลล์ รัฐฟลอริดา บอกกับ CNBC

McClanahan ซึ่งเป็นสมาชิกของสภาที่ปรึกษาของ CNBC ไม่ใช้เบี้ยประกันภัยรายปีทันทีหรือรายได้รอการตัดบัญชีกับลูกค้าที่มีเงินมากพอที่จะใช้ชีวิตในวัยเกษียณได้อย่างสบาย

ค่างวดกลายเป็นที่ต้องการมากขึ้นสำหรับผู้ที่อยู่ตรงกลาง: ลูกค้าที่มีแนวโน้ม แต่ไม่จำเป็นต้องมีเงินเพียงพอ สำหรับพวกเขา มันเป็นเพียงการคำนวณทางอารมณ์: การมีรายได้ที่รับประกันมากขึ้นจะทำให้จิตใจสงบหรือไม่?

แน่นอนว่าเงินงวดประเภทต่าง ๆ มาพร้อมกับการแลกเปลี่ยน

ที่ปรึกษากล่าวว่าเงินรายปีเบี้ยประกันภัยรายเดียวและรายได้รอตัดบัญชีนั้นค่อนข้างง่ายที่จะเข้าใจเมื่อเทียบกับประเภทอื่น ๆ ผู้ซื้อมอบเงินก้อนให้กับผู้รับประกันภัย ซึ่งจะรับประกันการชำระเงินรายเดือนจำนวนหนึ่งให้กับผู้ซื้อโดยเริ่มตั้งแต่ตอนนี้ (เงินรายปีทันที) หรือหลังจากนั้น (เงินรายปีที่รอการตัดบัญชี)

พวกเขายังมีผู้เกษียณอายุ ปังที่ยิ่งใหญ่ที่สุดสำหรับเจ้าชู้ของพวกเขา เมื่อเทียบกับเงินรายปีประเภทอื่น ๆ ตามที่ที่ปรึกษาและผู้เชี่ยวชาญด้านการประกันภัยระบุ

นั่นเป็นเพราะพวกเขาไม่ได้มาพร้อมกับระฆังและนกหวีดที่ทำให้ผู้ซื้อต้องเสียเงิน

“ ยิ่งนักเล่นเงินงวดมากเท่าไร ค่าธรรมเนียมพื้นฐานก็จะยิ่งมากขึ้นเท่านั้น” McClanahan กล่าว “และหลายคนไม่เข้าใจข้อจำกัด สิ่งสำคัญคือต้องรู้ว่าคุณกำลังซื้ออะไร”

ตัวอย่างเช่น ผู้บริโภคสามารถซื้อค่างวดแบบผันแปรและแบบจัดทำดัชนีด้วยคุณสมบัติบางอย่างที่เรียกว่า "รับประกันผลประโยชน์การครองชีพ" ซึ่งช่วยให้ผู้ซื้อมีทางเลือกระหว่างกระแสรายได้ตลอดชีพหรือสภาพคล่อง (เช่น เงินคืนบางส่วน) หากพวกเขาต้องการเงินทุนก่อนกำหนดหรือไม่มีเลย ต้องการลงทุนอีกต่อไป คุณสมบัติด้านประโยชน์เหล่านี้มักมาพร้อมกับค่าใช้จ่ายที่สูงขึ้น เช่นเดียวกับข้อจำกัดและการพิมพ์แบบละเอียดอื่นๆ ที่อาจเป็นเรื่องยากสำหรับผู้บริโภคที่จะเข้าใจ ที่ปรึกษากล่าว

ในทางตรงกันข้าม ผู้บริโภคไม่สามารถรับคืนเงินต้นได้เมื่อพวกเขาซื้อเบี้ยประกันภัยรายเดียวทันทีหรือเงินรายปีที่รอการตัดบัญชี นี่เป็นเหตุผลหนึ่งที่ทำให้ผู้บริโภคไม่ซื้อในทันที แม้ว่ารายได้ของพวกเขาจะมีประสิทธิภาพก็ตาม Giesing กล่าว

เบี้ยประกันภัยงวดเดียวทันที Limra กล่าวว่ายอดขายอยู่ที่ 9.1 พันล้านดอลลาร์ในปี 2022 และผู้บริโภคซื้อรายได้รอตัดบัญชีประมาณ 2.1 พันล้านดอลลาร์ Limra กล่าว สำหรับบริบท ตัวเลขเหล่านั้นคือประมาณ 12 และ 53 ตามลำดับของยอดขายเงินรายปีรอตัดบัญชีอัตราคงที่ตามลำดับ

Baker กล่าวว่าเงินรายปีที่เน้นการคุ้มครองอาจเหมาะสมสำหรับคนที่อายุ 10 ถึง XNUMX ปีหลังเกษียณอายุซึ่งไม่สามารถรับมือกับความผันผวนของการลงทุนและยินดีจ่ายค่าใช้จ่ายที่สูงขึ้นเล็กน้อยเพื่อความมั่นคง Baker กล่าว

อย่างไรก็ตาม คุณค่าที่นำเสนออาจไม่สมเหตุสมผลสำหรับนักลงทุนทุกราย ณ เวลาที่ตอนนี้พวกเขาสามารถได้รับผลตอบแทนมากกว่า 4% จากสินทรัพย์ที่ปลอดภัย เช่น พันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ระยะสั้น (a 3 เดือน, 1 ปี และ 2 ปีตัวอย่างเช่น) หากพวกเขาถือพันธบัตรเหล่านั้นจนครบกำหนด Baker กล่าว อย่างไรก็ตาม พันธบัตรรัฐบาลเหล่านี้ไม่รับประกันกระแสรายได้ที่แน่นอนเช่นเงินงวด