นักวิเคราะห์ต่างมองว่าข้อ จำกัด เซมิคอนดักเตอร์ใหม่ของสหรัฐเป็นพรหรือสาปแช่งหุ้น

หุ้นยักษ์ใหญ่เซมิคอนดักเตอร์ร่วงลงในช่วงการซื้อขาย 10 ตุลาคมเนื่องจากกฎใหม่ของสหรัฐฯในการ จำกัด การจัดส่งชิปของจีน ออกมา. ข้อจำกัดใหม่ที่ครอบคลุมเหล่านี้สอดคล้องกับรายงานของสื่อก่อนหน้านี้เกี่ยวกับการควบคุมการส่งออก โดยมุ่งเน้นอย่างมากที่ใบอนุญาตใหม่สำหรับเทคโนโลยีที่อาจนำไปใช้ในกองทัพ 

ด้วยข้อจำกัดใหม่ ผู้ผลิตชิปสามารถเห็นผลกระทบที่สำคัญต่อธุรกิจของพวกเขา ซึ่งขณะนี้กำลังสะท้อนให้เห็นในตลาด อย่างไรก็ตาม แม้จะมีข้อ จำกัด การส่งออกใหม่ Vijay Rakesh ของ Mizuho Securities ก็เข้าร่วม Squawk on the Street ของ CNBC ที่ไหน เขาชี้ให้เห็น ว่าอาจจะมีผู้ชนะบ้าง

“สิ่งที่เราคิดว่ากำลังเกิดขึ้นอย่างชัดเจนคือกลุ่มหน่วยความจำ Micron (NASDAQ: MU) และ Western Digital (NASDAQ: WDC) อาจเป็นผู้ชนะในระยะยาว ไม่ใช่ระยะสั้น และถ้าคุณดูลมปะทะในระยะสั้น นั่นจะเห็นได้ชัดสำหรับ OEM อุปกรณ์กึ่งฝา เช่น Lam Research (NASDAQ: LRCX) เป็นที่ที่เราเห็นผลกระทบที่ใหญ่ที่สุด”

นอกจากนี้เขายังกล่าวเสริมว่า

“อย่างที่คุณเห็นในข้อจำกัด พวกเขายังตั้งเป้าไปที่ซูเปอร์คอมพิวเตอร์บางตัวและด้าน AI GPU ด้วย เห็นได้ชัดว่าซูเปอร์คอมพิวเตอร์เป็นการยกระดับด้าน AI GPU และเราคิดว่าซัพพลายเออร์ซีพียูบางราย AMD (NASDAQ: เอเอ็มดี) ฯลฯ อาจเริ่มได้รับผลกระทบด้วย”

ศักยภาพในการช็อตของอุปทาน

ในขณะเดียวกัน Vivek Ramaswamy จากการจัดการสินทรัพย์ Strive เข้าร่วม กล่อง Squawk ของ CNBC เพื่อทำลายความหมายของข้อจำกัดการส่งออกใหม่ที่อาจหมายถึงระดับมหภาคสำหรับจีน ซึ่งบ่งชี้ว่าการย้ายไปยังไต้หวันจะหมายถึงอุปทานที่ตกต่ำและความผันผวนของตลาด

“ ฉันคิดว่านี่เป็นการช็อตของอุปทานที่รอที่จะเกิดขึ้น ส่วนแบ่งการตลาดส่วนใหญ่ การผลิตเซมิคอนดักเตอร์ขั้นสูงส่วนใหญ่มาจาก TSMC (Taiwan Semiconductor) มีคนไม่มากที่รู้เรื่องนี้ นี่คือบริษัทที่ใหญ่ที่สุดในเอเชียตามมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด โดยเป็นหนึ่งในบริษัทชั้นนำ 20 อันดับแรกตามมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด ซึ่งเป็นบริษัทยักษ์ใหญ่ที่หลับใหลในไต้หวัน”

เขายังคง:

“ถ้าจีนควบคุมไต้หวัน และยังมีบางสถานการณ์ที่ในสถานการณ์สงคราม การผลิตอาจดับสนิท ไฟในโรงงานนั้นก็ดับได้ แต่ถึงแม้จีนจะเข้ายึดครองโดยสันติ แต่จีนก็กำหนดเงื่อนไขการโอน ตอนนี้สิ่งที่ฉันคิดว่าจีนกำลังเล่นอยู่ที่นี่เป็นส่วนหนึ่งของการต่อรองราคาที่ยิ่งใหญ่อีกต่อไป”

ตัดสินใจยาก

ดูเหมือนว่าผู้เข้าร่วมตลาดจะติดอยู่ระหว่างก้อนหินกับที่ที่ยากลำบาก โดยมีอัตราเงินเฟ้อและ สงครามในยูเครน การกดดันสินทรัพย์เสี่ยงลง การจำกัดการส่งออกใหม่ที่สหรัฐฯ กำหนดอาจทำให้ความกระตือรือร้นในการลงทุนลดลง 

ในขณะที่อยู่ในไมโคร บางบริษัทสามารถออกมาเป็นผู้ชนะ ในระดับมหภาค ความกังวลว่าจีนจะรุกเข้าสู่ไต้หวันอย่างก้าวร้าวอาจสร้างปัญหาให้กับตลาดที่หมดแรงไปแล้ว 

ซื้อหุ้นตอนนี้ด้วย Interactive Brokers – แพลตฟอร์มการลงทุนที่ทันสมัยที่สุด

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ: เนื้อหาในไซต์นี้ไม่ถือเป็นคำแนะนำในการลงทุน การลงทุนเป็นการเก็งกำไร เมื่อทำการลงทุน เงินทุนของคุณมีความเสี่ยง