3 กองทุนที่ให้คุณอยู่ได้ด้วยเงินปันผลคนเดียว

ตัวบ่งชี้ที่ตรงกันข้ามเพิ่งกะพริบ และกำลังบอกเราว่าตอนนี้เป็นเวลาที่จะซื้อหนึ่งในการลงทุนที่ให้ผลตอบแทนสูงที่ฉันโปรดปราน: กองทุนปิด (CEF) วันนี้เราจะมาดูสามคนที่ให้ผลตอบแทนเกินขนาด 11.6%

เราเป็นนักล่าผลตอบแทน เรารู้ถึงพลังของการจ่ายเงิน: ด้วยการลงทุน 520,000 ดอลลาร์ เราสามารถเริ่มต้นกระแสรายได้ 60,000 ดอลลาร์ต่อปี นั่นเป็นรายได้เฉลี่ย 5,000 เหรียญต่อเดือน และกองทุนสามแห่งที่เราจะกล่าวถึงในเวลานี้ทำให้เรามีความปลอดภัยในการกระจายความเสี่ยง นอกเหนือไปจากหุ้นเพื่อให้เราเข้าถึงพันธบัตร ทองคำ (การป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อที่เหมาะสมด้วยตัวมันเอง) และอสังหาริมทรัพย์ (เช่นเดียวกัน!)

อย่างแรกเลย เรามาคุยกันว่าทำไมหุ้นถึงตั้งราคาเข้าที่ดีในตอนนี้

มีบางอย่างตลกเกิดขึ้นเมื่อธนาคารกลางสหรัฐประกาศการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเป็นครั้งแรกในสัปดาห์ที่แล้ว: S&P 500 ดีดตัวขึ้น

นี่ไม่ใช่วิธีที่ควรจะไป เกจิและสื่อเตือนมานานแล้วว่าการขึ้นดอกเบี้ยจะทำให้หุ้นตกและความกลัวนี้ ไม่ ทำให้ตลาดเห็นการลดลงสองหลักก่อนสงครามในยูเครนจะเริ่มต้นขึ้น เป็นสัญญาณว่ากังวลเกี่ยวกับอัตราที่สูงขึ้นและสงครามอาจมีราคาเข้ามา

ซึ่งนำฉันไปสู่กองทุนปิด (CEFs) ซึ่งเป็นกลุ่มสินทรัพย์ที่รู้จักกันในด้านผลตอบแทนสูง (ให้ผลตอบแทนเฉลี่ย 7% + ทั่วทั้งกระดานในวันนี้) ขอบคุณการจ่ายเงินที่ดีต่อสุขภาพ CEF มีแนวโน้มที่จะยังคงน่าสนใจเมื่ออัตราเพิ่มขึ้นเพราะจะเป็นเวลานาน - ถ้าเคย! - ก่อนที่ Treasuries จะสามารถเสนออะไรก็ได้ที่ใกล้เคียง

ซึ่งหมายความว่าในขณะนี้ ต้องขอบคุณการขายทิ้ง เราอยู่ในสถานะที่ดีที่จะซื้อ CEF ที่ให้ผลตอบแทนสูงในระดับที่น่าดึงดูด—และรับประกันกระแสรายได้มหาศาลในเวลาเดียวกัน ต่อไปนี้คือตัวอย่างสามตัวอย่างที่ให้ผลเกินขนาด 11.6% ที่ฉันพูดถึงด้านบน

เริ่มต้นด้วย Powerhouse US Equity Fund ที่ให้ผลตอบแทน 10.5% …

แรกขึ้นคือ Liberty All-Star Equity Fund (สหรัฐอเมริกา) กองทุนหุ้นขนาดใหญ่ของอเมริกาให้ผลตอบแทนที่น่าประทับใจ 10.5% และมีประวัติอันยาวนาน

ด้วยผลตอบแทนรวมต่อปีที่ 14.4% ในช่วงทศวรรษที่ผ่านมา สหรัฐอเมริกาได้รับเงินปันผลจำนวนมากและให้ผลกำไรแก่นักลงทุน ต้องขอบคุณพอร์ตโฟลิโอที่เปลี่ยนแปลงไปตามกาลเวลา อเมซอน (AMZN), ตัวอักษร (GOOG) และประกันสุขภาพ UnitedHealth Group (UNH)—ทุกบริษัทที่ทำกำไรจากการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่ (และหลังเกิดโรคระบาด) เช่น อีคอมเมิร์ซที่เพิ่มขึ้นและการใช้จ่ายด้านการรักษาพยาบาลที่เพิ่มขึ้น ถือเป็นบริษัทอันดับต้นๆ

หากคุณลงทุน $520K ในกองทุนนี้เมื่อ 1.5 ปีที่แล้ว ตอนนี้คุณจะมีเงิน XNUMX ล้านดอลลาร์ โดยส่วนใหญ่คุณจะได้รับผลตอบแทนเป็นเงินสดปันผล ต้องขอบคุณการจ่ายที่สูงของสหรัฐอเมริกา

… เพิ่มกองทุนตราสารหนี้ CEF Yielding 11.5% (มีประวัติเพิ่มขึ้นพร้อมอัตราดอกเบี้ย) …

ตอนนี้เรามากระจายความเสี่ยงด้วย กองทุนเปิด PIMCO Dynamic Income Fund (PDI) ซึ่งให้ผลตอบแทน 11.5% ต้องขอบคุณพอร์ตโฟลิโอของพันธบัตรและอนุพันธ์ของตราสารหนี้ที่จัดการโดย PIMCO ซึ่งเป็นหนึ่งในผู้จัดการกองทุนตราสารหนี้ชั้นนำของโลก กองทุนมีประวัติการเพิ่มขึ้นด้วยอัตรา

ในรอบการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยครั้งล่าสุด ตั้งแต่ปี 2015 ถึงกลางปี ​​2019 PDI เอาชนะหุ้นด้วยอัตรากำไรขั้นต้นที่มหาศาล ส่วนใหญ่เป็นเพราะต้องใช้เวลาเพื่อให้คนเข้าใจว่ากองทุนทำงานอย่างไร

สินทรัพย์ของกองทุนตราสารหนี้ส่วนใหญ่ลดลงตามอัตราที่เพิ่มขึ้นเนื่องจากอัตราที่สูงขึ้นทำให้พันธบัตรที่ออกแล้วมีมูลค่าน้อยลง ผู้จัดการกองทุนตราสารหนี้ที่ดีจะไม่ล้มเลิกเรื่องนี้ แม้ว่าจะใช้กับพันธบัตรส่วนใหญ่ แต่ก็ใช้ไม่ได้กับ ทั้งหมด พันธบัตรและมีวิธีการวางตำแหน่งพอร์ตโฟลิโอ (โดยการเปลี่ยนระยะเวลาหรือใช้อนุพันธ์ของพันธบัตรเพื่อป้องกันความเสี่ยงจากอัตราดอกเบี้ย) เพื่อให้เพิ่มขึ้นตามอัตรา ดังนั้นแผนภูมิด้านบน

ไม่ใช่กองทุนตราสารหนี้ทั้งหมดที่ทำสิ่งนี้ และหากคุณเพิ่งซื้อกองทุนดัชนีพันธบัตรในช่วงเวลาที่อัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น คุณอาจพลาดผลกำไรที่สำคัญ

นี่คือเหตุผลที่ PDI น่าสนใจเป็นพิเศษกับช่วงเวลาของอัตราที่สูงขึ้นที่เรากำลังป้อนอยู่ และเราสามารถพูดได้เช่นเดียวกันสำหรับกองทุนที่สามของเรา

… และจบด้วยผลตอบแทน 12.9% ที่มีความหลากหลายสูง

สุดท้าย มาเริ่มกันที่ กองทุนโอกาสริเวอร์นอร์ธ (RIV) ซึ่งลงทุนในสินทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนสูงมากมาย ตั้งแต่ทองคำและเงิน ไปจนถึงสินเชื่อ ไปจนถึงบริษัทขนาดกลางและแม้กระทั่งอสังหาริมทรัพย์บางส่วน

การกระจายความหลากหลายในวงกว้างนี้ทำให้ RIV น่าสนใจในตัวเอง แต่สิ่งที่ทำให้โดดเด่นจริงๆ คือศักยภาพที่กลับหัวกลับหาง คุณเห็นไหมว่า RIV ให้ผลตอบแทนมากถึง 12.9% ซึ่งเป็นหนึ่งในผลตอบแทนที่ใหญ่ที่สุดใน CEF และผลตอบแทนมหาศาลนั้นก็เหมือนกับหญ้าชนิดหนึ่งสำหรับนักลงทุนที่มองหารายได้

เราได้เห็นโมเมนตัมของตลาดในการกำหนดราคาของ RIV แล้ว หลังจากซื้อขายในราคาลดเป็นมูลค่าทรัพย์สินสุทธิ (NAV หรือมูลค่าพอร์ต) ในช่วงต้นปี 2022 ได้มีการเริ่มซื้อขายในระดับพรีเมียมในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ซึ่งบางอย่างก็เกิดขึ้นในช่วงกลางปี ​​2021 (และฉันควรเพิ่มใน กลางปี ​​2019 และกลางปี ​​2020)

ในความเป็นจริง ทุกครั้งที่ตลาดเปลี่ยนจากความกลัวไปสู่ความโลภ ส่วนลดของ RIV จะกลายเป็นของกำนัล—และของกำนัลก้อนโตในบางครั้ง (เช่น ถึง 10% ในกลางปี ​​2018 เป็นต้น) ถ้าเราซื้อ RIV ตอนนี้ เราจะได้รับกระแสรายได้ 12.9% และรอที่จะขายมันในราคาที่สูงเกินจริงในขณะที่ตลาดเปลี่ยนจากความกลัวไปสู่ความโลภ

(นั่นเป็นเรื่องราวที่คล้ายกันกับสหรัฐอเมริกาและ PDI โดยวิธีการที่ซื้อขายที่พรีเมี่ยม 6% และ 4% ตามลำดับ แต่มีการซื้อขายที่พรีเมี่ยมสองหลักหลายครั้งในปีที่ผ่านมา)

นำสามสิ่งนี้มารวมกันแล้วคุณจะได้ผลตอบแทนเฉลี่ย 11.6% ซึ่งจะทำให้คุณมีรายได้ 5,039 ดอลลาร์ต่อเดือนจากการลงทุน 520,000 ดอลลาร์ นั่นคือรายได้ของชนชั้นกลาง! เป็นกระแสรายได้ที่คุณสามารถคาดหวังได้จาก CEF และนั่นเป็นเหตุผลว่าทำไมพวกเขาถึงสร้างรากฐานที่ดีสำหรับพอร์ตโฟลิโอของคุณ

Michael Foster เป็นนักวิเคราะห์วิจัยหลักสำหรับ Outlook ที่แตก. สำหรับแนวคิดรายได้ที่ดียิ่งขึ้นคลิกที่นี่สำหรับรายงานล่าสุดของเรา“รายได้ที่ไม่สามารถทำลายได้: 5 กองทุนต่อรองพร้อมเงินปันผล 7.5% ที่ปลอดภัย"

การเปิดเผย: ไม่มี