(Bloomberg) — การระงับการถอนเงินที่ Genesis โบรกเกอร์ cryptocurrency ท่ามกลางการล่มสลายของตลาด crypto ที่กว้างขึ้นได้ทำให้เกิดความสนใจที่ไม่ต้องการต่อ Barry Silbert ชายผู้เป็นหัวหน้าของอาณาจักร Digital Currency Group
อ่านมากที่สุดจาก Bloomberg
Silbert ซึ่งไม่ค่อยให้สัมภาษณ์สื่อหรือพูดในการประชุมอุตสาหกรรมมากมาย ก่อตั้ง DCG กลุ่มบริษัทคริปโตในสแตมฟอร์ด รัฐคอนเนตทิคัตในปี 2015 ตามโปรไฟล์ LinkedIn ของชายวัย 46 ปี ปีที่แล้ว มูลค่าของ DCG สูงถึง 10 หมื่นล้านดอลลาร์ หลังจากขายหุ้นไป 700 ล้านดอลลาร์ในการขายหุ้นส่วนตัวที่นำโดย SoftBank Group Corp DCG มีพนักงาน 66 คนเมื่อต้นเดือนพฤศจิกายน และถือหุ้นบริษัทมากกว่า 200 บริษัทในพอร์ตโฟลิโอ
การเข้าถึงของ DCG นั้นกว้างใหญ่: นอกเหนือจาก Genesis ผู้ให้กู้ที่ต่อสู้แล้ว มันยังควบคุม Grayscale Investments ผู้จัดการสินทรัพย์ดิจิทัลซึ่งให้บริการกองทุน crypto ที่ใหญ่ที่สุดในโลก DCG ยังเป็นบริษัทแม่ของผู้ให้บริการขุดคริปโต Foundry Digital สื่อสิ่งพิมพ์ Coindesk และการแลกเปลี่ยน Luno และอื่น ๆ DCG ปฏิเสธคำขอให้สัมภาษณ์กับ Silbert
ภายในพื้นที่การเข้ารหัส DCG อาจเป็นที่รู้จักกันดี ผลงานของบริษัทเอกชนในช่วงหลายปีที่ผ่านมาได้รวมทุกอย่างตั้งแต่การแลกเปลี่ยนเช่น Coinbase ไปจนถึงบัญชีแยกประเภทผู้ผลิตฮาร์ดแวร์ ไปจนถึงธนาคาร Silvergate ที่เน้นการเข้ารหัสลับ
Wilfred Daye ประธานเจ้าหน้าที่บริหารของ Securitize Capital ซึ่งเป็นบริษัทจัดการสินทรัพย์ดิจิทัลกล่าวว่า “สิ่งเหล่านี้เป็นเรื่องใหญ่ทีเดียวในการเข้ารหัสลับ” “รอยเท้าของพวกเขามีอยู่ทั่วไป”
ด้วยการหยุดการไถ่ถอนของ Genesis สุขภาพของ DCG จึงถูกตั้งคำถาม เกลียวที่ตามหลังการระเบิดที่น่าตกใจของ FTX การแลกเปลี่ยนคริปโตในบาฮามาสและอดีตผู้บริหารระดับสูง Sam Bankman-Fried เจเนซิสเป็นอัญมณีมงกุฎแห่งอาณาจักรของซิลเบิร์ต โดยได้สร้างชื่อเสียงให้ตัวเองเป็นหนึ่งในโบรกเกอร์ที่ใหญ่ที่สุดและเป็นที่รู้จักมากที่สุด โดยอนุญาตให้กองทุนและผู้ดูแลสภาพคล่องยืมเงินดอลลาร์หรือสกุลเงินดิจิทัลเพื่อขยายการค้าของพวกเขา
“มีบทเรียนมากมายที่ต้องเรียนรู้ที่นี่” แคมป์เบลล์ ฮาร์วีย์ ศาสตราจารย์ด้านการเงินแห่งมหาวิทยาลัย Duke กล่าว “ในอนาคต ระดับของการตรวจสอบสถานะจะเพิ่มขึ้น การเปิดเผยข้อมูลจำนวนมากไปยังหน่วยงานนอกชายฝั่งที่ไม่ชัดเจนเป็นสิ่งที่ยอมรับไม่ได้อีกต่อไป ไม่ว่าผู้ก่อตั้งจะมีชื่อเสียงเพียงใดก็ตาม”
Silbert ซื้อ Bitcoin ครั้งแรกในปี 2012 เมื่ออุตสาหกรรมอยู่ในช่วงเริ่มต้น ในบรรดาพนักงานรุ่นแรกๆ ของบริษัท ได้แก่ Michael Moro ซึ่งลาออกจากตำแหน่ง CEO ที่ Genesis ในเดือนสิงหาคม เช่นเดียวกับ Ryan Selkis ผู้ร่วมก่อตั้ง Messari นักวิจัย และ Meltem Demirors หัวหน้าเจ้าหน้าที่กลยุทธ์ของ CoinShares บริษัทการลงทุนสินทรัพย์ดิจิทัลคู่แข่ง
ระดับสีเทาไม่ได้รับบาดเจ็บจากกลียุคครั้งล่าสุด บริษัทกล่าวอย่างรวดเร็วเมื่อวันพุธว่าผลิตภัณฑ์ของตนทำงานได้ตามปกติ ถึงกระนั้นผู้จัดการสินทรัพย์ก็กำลังจัดการกับปัญหาของตัวเอง Greyscale Bitcoin Trust มูลค่า 10.7 พันล้านดอลลาร์ (สัญลักษณ์ GBTC) กำลังซื้อขายในราคาส่วนลดเป็นประวัติการณ์สำหรับ Bitcoin ที่ถืออยู่ เนื่องจากโครงสร้างของทรัสต์ไม่อนุญาตให้แลกหุ้น Grayscale ฟ้องร้องสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ของสหรัฐในเดือนมิถุนายน หลังจากที่หน่วยงานกำกับดูแลปฏิเสธคำร้องของบริษัทในการแปลง GBTC เป็นกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน
แต่ถึงแม้จะมีส่วนลดเป็นประวัติการณ์ GBTC ก็ยังถูกมองว่าเป็นวัวเงินสดสำหรับ Grayscale — และโดยขยายออกไปสำหรับ DCG ความไว้วางใจเรียกเก็บค่าธรรมเนียมรายปีแก่ผู้ถือหุ้น 2% นั่นหมายความว่าแม้ว่า GBTC จะสูญเสียมูลค่าหลายพันล้านดอลลาร์เนื่องจากสินทรัพย์รวมสูงสุดที่มากกว่า 40 ล้านดอลลาร์เมื่อเดือนพฤศจิกายนปีที่แล้ว Grayscale จะยังคงเก็บค่าธรรมเนียมจากกองทรัสต์มากกว่า 200 ล้านดอลลาร์ต่อปีที่ระดับสินทรัพย์ปัจจุบัน ตามการคำนวณของ Bloomberg .
ความเคลื่อนไหวของ Genesis ในวันพุธส่งผลกระทบต่อธุรกิจสินเชื่อเท่านั้น ตามคำกล่าวของประธานเจ้าหน้าที่บริหารระหว่างกาล เดราร์ อิสลิม ซึ่งกล่าวว่าธุรกิจการค้าและซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าของบริษัท “ยังคงดำเนินการอย่างเต็มที่” อย่างไรก็ตาม การตัดสินใจหยุดการถอนเงินเกิดขึ้นหลังจากที่นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ยืดเยื้ออย่างเจ็บปวด
รอยร้าวเริ่มปรากฏขึ้นหลังจาก Genesis จมอยู่กับการล้มละลายของกองทุนป้องกันความเสี่ยง Three Arrows Capital เจเนซิสเป็นเจ้าหนี้รายใหญ่ที่สุดที่ติดกับดักในการล่มสลายหลังจากที่กองทุนล้มเหลวในการเรียกเงินประกัน DCG รับภาระหนี้สินบางส่วนและยื่นฟ้องบริษัท Three Arrows มูลค่า 1.2 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งอยู่ระหว่างการชำระบัญชี เจเนซิสกล่าวในเดือนตุลาคม - ก่อนการระเบิดของ FTX - การให้กู้ยืมนั้นลดลง 80% ในไตรมาสที่สาม
“Genesis Global Capital ซึ่งเป็นธุรกิจสินเชื่อของ Genesis ได้ทำการตัดสินใจที่ยากลำบากในการระงับการไถ่ถอนชั่วคราวและการจัดหาเงินกู้ใหม่ การตัดสินใจครั้งนี้เกิดขึ้นเพื่อตอบสนองต่อความคลาดเคลื่อนของตลาดอย่างรุนแรงและการสูญเสียความเชื่อมั่นในอุตสาหกรรมที่เกิดจากการระเบิดของ FTX” Amanda Cowie โฆษกของบริษัทกล่าว “สิ่งนี้ส่งผลกระทบต่อธุรกิจการให้กู้ยืมที่ Genesis และไม่ส่งผลกระทบต่อธุรกิจการค้าหรือการดูแลของ Genesis ที่สำคัญไม่มีผลกระทบต่อการดำเนินธุรกิจของ DCG และบริษัทย่อยอื่น ๆ ที่เราถือหุ้นทั้งหมด”
ท่ามกลางความวุ่นวายที่เกิดขึ้นเมื่อไม่นานมานี้ DCG ได้เปลี่ยนชุด C-suite ใหม่ Mark Murphy ได้รับการเลื่อนตำแหน่งเป็นประธานจากประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายปฏิบัติการ ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของการปรับโครงสร้างที่ทำให้พนักงานประมาณ 10 คนลาออกจากบริษัท ในขณะเดียวกัน บุคลากรโต๊ะซื้อขายของ Genesis จำนวนหนึ่งก็จากไป เช่นเดียวกับหัวหน้าฝ่ายข้อมูลเชิงลึกของตลาดและหัวหน้าเจ้าหน้าที่ความเสี่ยง
Silbert ก่อตั้ง DCG หลังจากที่เขาขาย SecondMarket ซึ่งเป็นตลาดสินทรัพย์ส่วนบุคคลที่ Nasdaq เข้าซื้อกิจการในปี 2015 ปีที่แล้วเขาบอกกับ Wall Street Journal ว่าเขามองว่า Standard Oil เป็นแรงบันดาลใจสำหรับบริษัทสินทรัพย์ดิจิทัลของเขา ก่อนหน้าที่ SecondMarket ซิลเบิร์ตเคยทำงานที่ Houlihan Lokey หลังจากที่เขาจบการศึกษาจาก Emory University โปรไฟล์ LinkedIn ของเขาก็แสดงให้เห็น
– ด้วยความช่วยเหลือจาก Muyao Shen, Olga Kharif และ Anna Irrera
(อัปเดตบริบทเกี่ยวกับพนักงานก่อนกำหนดและการสับเปลี่ยนบุคลากรในย่อหน้าที่ 8 และ 14)
อ่านมากที่สุดจาก Bloomberg Businessweek
© 2022 Bloomberg LP
ที่มา: https://finance.yahoo.com/news/inside-once-10-billion-crypto-230624166.html