พื้นที่ crypto มาไกลในช่วงสิบปีที่ผ่านมา ยุคสมัยที่คนงานเหมืองใช้คอมพิวเตอร์เล่นเกมในห้องใต้ดิน ซึ่งบ่อยกว่าในจีน เป็นช่วงที่คนขุดแร่ไม่แม้แต่จะรำลึกถึงอดีตด้วยซ้ำ
แต่เกมเปลี่ยนไปอย่างสิ้นเชิง ในการเริ่มต้น โทเค็นทั้งหมดจะไม่ถูกขุดอีกต่อไป ในขณะที่โปรโตคอลฉันทามติในการพิสูจน์การทำงานซึ่งใช้การทำเหมืองยังคงเป็นข้อพิจารณาที่สำคัญ ในปัจจุบันมีวิธีการอื่นๆ เพื่อรักษาความน่าเชื่อถือของบล็อคเชน Proof-of-stake เปิดกระบวนทัศน์ใหม่ทั้งหมดสำหรับการเพิ่มประสิทธิภาพผลตอบแทน
ในขณะเดียวกัน เทคโนโลยีได้ก้าวไปข้างหน้า กระบวนการเติบโตเต็มที่ และไม่ได้มีนัยสำคัญ จีนลงโทษตัวเองในเดือนพฤษภาคม เมื่อมีการปราบปรามการขุด bitcoin ทุกวันนี้ การทำเหมืองเป็นไปทั่วโลก และสหรัฐอเมริกาก็กำลังยืนยันความเป็นผู้นำในอุตสาหกรรมใหม่นี้ นอกจากนี้ยังสามารถกล่าวได้ว่าการปักหลักยังพบบ้านในสหรัฐอเมริกา
สัญญาณของความซับซ้อนที่เพิ่มขึ้นนั้นไม่ยากที่จะมองเห็นและมักจะอยู่ในรูปแบบของผลตอบแทนที่สูงขึ้นหรือความเสี่ยงที่ลดลง คนงานเหมืองรวมการดำเนินงานของพวกเขาเป็นทีม และทีมเหล่านั้นสมัครเข้ากลุ่ม การจ่ายต่อหุ้นเต็มจำนวน ซึ่งเป็นโปรโตคอลสำหรับนักขุดเพื่อแบ่งปันในการจ่ายเงินรางวัลรวม ได้พัฒนาเป็นการป้องกันความเสี่ยงที่ถูกต้องสำหรับเวทมนตร์แต่ละรายการ ในระหว่างนี้ กระบวนการในการพิจารณาว่าควรแปลง crypto ให้เป็นสกุลเงิน fiat เมื่อใดและจำนวนเท่าใดได้กลายเป็นระบบอัตโนมัติ และตอนนี้การชำระบัญชีอัตโนมัติได้กลายเป็นกฎไปแล้ว
Foundry ซึ่งเป็นบริษัทในเครือ Digital Currency Group ที่ให้บริการเงินทุนในสหรัฐฯ แก่นักลงทุนและผู้ดำเนินการ crypto อยู่ในฐานะที่จะรู้วิธีผสมผสานลักษณะการกระจายอำนาจของ crypto กับตลาดที่มีการควบคุมอย่างสูงและโปร่งใสของอเมริกาเพื่อให้ได้ผลสูงสุด (Digital Currency Group เป็นบริษัทแม่ของ CoinDesk ด้วย) ในปีที่ผ่านมา บริษัทได้พัฒนาความร่วมมือกับแพลตฟอร์มการซื้อขายชั้นนำ Genesis ซึ่งเป็นบริษัท DCG เพื่อเสนอวิธีการใหม่ๆ แก่ลูกค้าในการปรับปรุงกระแสเงินทุน
Mike Colyer ซีอีโอของ Foundry กล่าวว่า "มีโอกาสมากมายเหลืออยู่บนโต๊ะ และเราสามารถช่วยสร้างรายได้จากสิ่งเหล่านี้ร่วมกันได้ผ่านแนวทางที่ปรับให้เหมาะกับเรา"
เมื่อ FiDi ไป DeFi
ย่านการเงินในนิวยอร์ก ลอนดอน และสิงคโปร์อาจดูเหมือนเป็นสถานที่ที่ไม่น่าจะพบอนาคตของการเงินแบบกระจายอำนาจ แต่ก็ยังเป็นเช่นนี้ สถาบันที่เก่าแก่เป็นผู้เล่นที่มีความซับซ้อนมากขึ้นในพื้นที่เข้ารหัสลับ ในขณะที่เงินสมัยเรียนนี้หลั่งไหลเข้ามา และผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอตระหนักดีว่าสินทรัพย์ดิจิทัลมีการเปลี่ยนแปลงของตลาดเช่นเดียวกับหุ้นและกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน สมองจำนวนมากขึ้นและใหญ่ขึ้นกำลังหาวิธีใหม่ในการรับผลตอบแทนจากพวกเขา Foundry และ Genesis ทำให้แน่ใจว่าพวกเขามีทักษะเหล่านั้นภายในบริษัท เนื่องจากความต้องการดังกล่าวเริ่มเพิ่มขึ้น
เมื่อความเชี่ยวชาญด้านวิศวกรรมการเงินมาถึงบล็อกเชน เงินจะถูกเก็บเกี่ยวทั้งในการขุดและการปักหลัก ด้วยตัวของมันเอง การขุดได้นำไปสู่แหล่งมูลค่าที่พบอย่างน้อยสองแหล่ง:
- สินเชื่อที่ได้รับการสนับสนุนจากการเข้ารหัสลับ ไม่น่าแปลกใจเลยที่บางวันมันจะดีกว่าที่จะแลกเปลี่ยนในสิ่งอื่นที่ไม่ใช่ crypto ที่กล่าวว่าผู้คนไม่ชอบที่จะมีส่วนร่วมกับสินทรัพย์ดิจิทัลของพวกเขาเพราะไม่มีการบอกเมื่อตลาดจะพลิกกลับอย่างกะทันหันและราคาจะพุ่งขึ้นสู่ระดับใหม่ นั่นเป็นเหตุผลที่ดีที่จะสามารถถือ crypto ของคุณต่อไปได้ โดยเฉพาะอย่างยิ่ง bitcoin เนื่องจากสภาพคล่องของมัน แต่ใช้เป็นหลักประกันในการออกเงินกู้ เงินที่ได้จากเงินกู้นั้นสามารถนำมาใช้เพื่อการลงทุนระยะสั้นจำนวนเท่าใดก็ได้
- อนุพันธ์ ตามที่ธนาคารโลกระบุว่ามีการซื้อขายหุ้นมูลค่า 60 ล้านล้านดอลลาร์ต่อปี แม้ว่าธนาคารเพื่อการชำระหนี้ระหว่างประเทศจะรายงานปริมาณสัญญาซื้อขายแลกเปลี่ยนประจำปีที่เชื่อมโยงกับตราสารทุนอยู่ที่ 15 ล้านล้านดอลลาร์ต่อปี กล่าวอีกนัยหนึ่งเพียงแค่โอกาสในการซื้อหรือขายหุ้นที่ราคาใช้สิทธิในช่วงเวลาหนึ่งก็มีค่าเท่ากับหนึ่งในสี่ของราคา ผู้ที่คลั่งไคล้การเข้ารหัสใช้เวลาไม่นานในการนำตรรกะนั้นไปใช้กับสินทรัพย์ประเภทใหม่นี้
การให้ยืมโดยบังเอิญเป็นถนนสองทาง นักขุด Bitcoin Core สามารถโพสต์เหรียญของตนเป็นหลักประกันในการยืมเพื่อบรรเทาผลกระทบจากการลดลงของราคา อย่างไรก็ตาม พวกเขายังสามารถให้ยืม BTC กับคู่สัญญาเพื่อผลิตผลตอบแทนเพื่อช่วยให้ครอบคลุมค่าใช้จ่ายหรือลงทุนในการเพิ่มกำลังการผลิตมากขึ้น
อนุพันธ์ ซึ่งส่วนใหญ่เป็นฟิวเจอร์สและออปชั่น มีชื่อเสียงว่ามีการเก็งกำไรสูง แต่ส่วนใหญ่เป็นเพราะผู้คนได้ยินเกี่ยวกับพวกเขาเมื่อพวกเขาผิดพลาดเท่านั้น ในแต่ละวัน สถาบันการเงินและคลังของบริษัทมีส่วนร่วมในการทำธุรกรรมดังกล่าวหลายพันครั้งทุกวัน เมื่อทำอย่างถูกต้องตามปกติธุรกิจ เจตนาของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าคือการลดความเสี่ยงโดยการบรรเทาสถานะผ่านการป้องกันความเสี่ยงแบบออฟเซ็ต อนุพันธ์ส่วนใหญ่เป็นกรมธรรม์ประกันภัย ไม่ใช่โต๊ะคาสิโน
“สถาบันสามารถป้องกันความเสี่ยงจากการเปิดเผย bitcoin และชดเชยความเสี่ยงนั้นด้วยการซื้อขายล่วงหน้าและออปชั่น” Michael Moro CEO ของ Genesis กล่าว “ในขณะที่อุตสาหกรรมการเข้ารหัสลับยังคงเติบโต เป็นที่ชัดเจนว่าผู้ให้บริการทางการเงินที่จัดตั้งขึ้นจำเป็นต้องอยู่ในนั้น อย่างไรก็ตาม ความรอบคอบบอกว่าใครก็ตามที่ได้รับความไว้วางใจจากเงินฝากของผู้อื่นจะใช้กลยุทธ์ที่คำนึงถึงความผันผวนของราคาของสินทรัพย์อ้างอิง”
Genesis and Foundry เล็งเห็นอย่างน้อยหนึ่งวิธีที่เป็นไปได้อื่น ๆ ในการสร้างรายได้แบบพาสซีฟด้วย crypto
- การปักหลัก ข้อตกลงในการล็อคการถือครอง crypto ของคุณนั้นเหมือนกับการให้กู้ยืมเพื่อแลกเปลี่ยน แม้ว่าอัตราดอกเบี้ยใด ๆ ที่อ้างถึงในที่นี้จะล้าสมัยอย่างรวดเร็ว แต่ก็ปลอดภัยที่จะบอกว่าการปักหลักมักจะได้รับอัตราที่สูงกว่าบัญชีตลาดเงิน บัตรเงินฝาก และบัญชีออมทรัพย์อย่างแน่นอน
การปักหลักมีความเสี่ยงน้อยกว่าการให้กู้ยืม ซึ่งมีความเสี่ยงน้อยกว่าการซื้อขายอนุพันธ์ นอกจากนี้ยังต้องใช้ความคิดร่วมกันน้อยที่สุด เจ้าของบัญชีสามารถรักษาตำแหน่งของตนและรับผลตอบแทน และในขณะที่อนุพันธ์และการปล่อยสินเชื่อมีไว้สำหรับนักลงทุนสถาบันเป็นหลัก แต่ผู้ที่คลั่งไคล้ crypto ค้าปลีกก็มักจะใช้ Stake เช่นกัน
ข้อบกพร่องที่สำคัญของการปักหลักคือการไม่ให้ cryptocurrencies ทั้งหมด Bitcoin และเหรียญพิสูจน์การทำงานอื่น ๆ ไม่ได้ให้ยืมตัวเองเพื่อเดิมพัน สิ่งนี้มีประโยชน์มากกว่าสำหรับเหรียญที่มีเสถียรภาพและโทเค็นพิสูจน์การถือหุ้น เช่น Cosmos หรือ Polkadot เมื่อการเปลี่ยนจาก PoW เป็น PoS ที่ล่าช้ามานานของ Ethereum เสร็จสิ้น และวันนั้นดูเหมือนว่าจะมาในไม่ช้า การปักหลักก็เป็นอีกวิธีหนึ่งในการปลดล็อกมูลค่าของมัน
สถาบันต่าง ๆ ใช้รางวัลการปักหลักร่วมกับอนุพันธ์เพื่อสร้างพอร์ตโฟลิโอที่ซับซ้อนยิ่งขึ้นและเพิ่มศักยภาพกลับหัวกลับหาง ทางเลือกอย่างใดอย่างหนึ่ง/หรือทางเลือกในกรณีนี้คือ ภาวะที่กลืนไม่เข้าคายไม่ออก
ดึงเข้าด้วยกัน
แม้ว่าจะมีทางเลือกมากมายสำหรับนักลงทุนสถาบันในการเข้าถึงโทเค็นและซื้อขาย ข้อเสนอด้านคุณค่าสำหรับ Foundry และ Genesis รวมถึงการเป็นหุ้นส่วนที่มีจุดประสงค์เพื่อเชื่อมโยงกระบวนการที่อยู่ติดกันเหล่านี้อย่างราบรื่น
“ถ้าคุณต้องการเดิมพันกับเราแต่ยังไม่มีโทเค็น เจเนซิสสามารถช่วยเติมเต็มการซื้อที่ไม่ต้องสั่งโดยแพทย์ได้” Colyer กล่าว “จากนั้นคุณสามารถนำสิ่งเหล่านั้นไปอยู่ในความดูแลของเจเนซิสเพื่อรับผลตอบแทนจากสิ่งเหล่านั้นด้วยการปักหลักกับ Foundry”
นอกจากนี้ พันธมิตร Foundry-Genesis ยังให้บริการ white-glove ซึ่งสถาบันการเงินสามารถใช้เพื่อเสนอการดำเนินงานเดียวกันภายใต้แบนเนอร์ของตนเอง นั่นอาจเป็นคุณลักษณะที่น่าสนใจโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อพิจารณาถึงแรงกดดันด้านอัตราดอกเบี้ยในปัจจุบัน
ท้ายที่สุดแล้ว สถาบันต่างๆ ต้องการทราบว่าพวกเขาไม่ได้เพียงแค่แลกเปลี่ยนความเสี่ยงชุดหนึ่งกับอีกชุดหนึ่ง การดำเนินการเช่นพันธมิตรนี้มีกลยุทธ์บรรเทาผลกระทบจำนวนหนึ่ง เพื่อลดความเสี่ยงของการสูญเสียเงินต้น นักลงทุนสามารถเลือกที่จะทำหน้าที่ดูแลทรัพย์สินของตนเองหรือผลักไสพวกเขาให้ตกอยู่กับผู้ดูแลระดับสูงคนใดก็ได้ ซึ่งในเจเนซิสเป็นหนึ่งเดียว เจเนซิสเสนอโซลูชั่นกระเป๋าเงินโดยบังเอิญ ซึ่งคีย์ส่วนตัวมีความปลอดภัยสูงและได้รับการปกป้องอย่างระมัดระวังตามมาตรฐานการกำกับดูแลที่เข้มงวด
ศูนย์ข้อมูลของ Foundry รักษาความปลอดภัยของข้อมูล ซึ่งเป็นหนึ่งในศูนย์ข้อมูลที่ยืดหยุ่นและทนต่อข้อผิดพลาดมากที่สุดในโลก ความหลากหลายทางภูมิศาสตร์ของพวกเขาช่วยเพิ่มเวลาทำงานเท่านั้น
แม้ว่าการรักษาความปลอดภัย - ไม่ต้องพูดถึงความเป็นส่วนตัว - มีความสำคัญ แต่ก็ให้ความมั่นใจกับนักลงทุนมากกว่าการสร้างความแตกต่างให้กับผู้ให้บริการ หากสินทรัพย์สามารถวางเดิมพันได้ สถาบันการเงินที่ใช้บล็อคเชนต้องเก่งในการปักหลัก โดยไม่คำนึงถึงโทเค็นที่ถืออยู่ จะต้องเป็นเลิศในการให้กู้ยืมและการซื้อขายอนุพันธ์ มิฉะนั้น ผลตอบแทนของนักลงทุนอาจน้อยกว่าที่เหมาะสม
ที่มา: https://www.coindesk.com/sponsored-content/put-your-crypto-to-work-3-ways-to-earn-more-in-2022/