มีวิธีใดบ้างที่ภาค crypto จะหลีกเลี่ยงตลาดหมีที่เกี่ยวข้องกับการ Halving ของ Bitcoin?

มีเหตุผลที่ดีที่จะกลัว ตลาดขาลงก่อนหน้านี้มีการลดลงเกินกว่า 80% ในขณะที่การกอดแน่นอาจถือภูมิปัญญาในหมู่ Bitcoin จำนวนมาก (BTC) นักเก็งกำไรใน altcoins รู้ดีว่าการมอบเพชรอาจหมายถึงการทำลายล้าง (หรือทั้งหมด) เกือบ (หรือทั้งหมด) 

โดยไม่คำนึงถึงปรัชญาการลงทุน ในสภาพแวดล้อมที่เสี่ยงภัย การมีส่วนร่วมหนีออกจากพื้นที่ด้วยความเร่งรีบ ผู้ที่บริสุทธิ์ที่สุดในหมู่พวกเราอาจเห็นซับในสีเงินในขณะที่ความหายนะล้างพื้นป่าของวัชพืช ปล่อยให้มีที่ว่างสำหรับโครงการที่แข็งแกร่งที่สุดที่จะเติบโต แม้ว่าจะมีต้นอ่อนจำนวนมากที่สูญเสียไปอย่างไม่ต้องสงสัย แต่จะเติบโตได้สูงมากหากมีโอกาส

การลงทุนและความสนใจในพื้นที่สินทรัพย์ดิจิทัลคือน้ำและแสงแดดสู่พื้นดินที่อุดมสมบูรณ์ของแนวคิดและการเป็นผู้ประกอบการ การลดลงที่รุนแรงน้อยกว่าให้บริการตลาดได้ดีกว่า สวนดีกว่าทะเลทราย

ประวัติโดยย่อของตลาดหมี crypto

เพื่อที่จะแก้ปัญหา เราต้องเข้าใจตัวเร่งปฏิกิริยาของมันก่อน Bitcoin และพื้นที่สินทรัพย์ดิจิทัลที่กว้างขึ้นสามารถอยู่รอดจากตลาดหมีจำนวนมากตั้งแต่เริ่มก่อตั้ง โดยบางบัญชี ขึ้นอยู่กับคำจำกัดความของเรา ขณะนี้เราอยู่ในอันดับที่ XNUMX

ครึ่งแรกของปี 2012 เต็มไปด้วยความไม่แน่นอนด้านกฎระเบียบที่นำไปสู่การปิด TradeHill ซึ่งเป็นการแลกเปลี่ยน Bitcoin ที่ใหญ่เป็นอันดับสอง ตามด้วย แฮ็ก ของทั้ง Bitcoinica และ Linode ส่งผลให้ Bitcoin หลายหมื่นสูญเสียและตกตลาดประมาณ 40%¹ แต่ราคาดีดตัวขึ้น แม้ว่าจะอยู่ในช่วงสั้น ๆ ก็พบว่ามีความสูงใหม่เหนือ $16 จนกว่าจะมีการแฮ็กเพิ่มเติม ความกลัวด้านกฎระเบียบ และการผิดสัญญาจากการออม Bitcoin และ Trust Ponzi Scheme ถล่มราคาอีกครั้ง ลดลง 37%¹

ความกระตือรือร้นในสกุลเงินดิจิทัลใหม่ไม่ได้ถูกระงับไว้นาน เนื่องจาก BTC เพิ่มขึ้นอีกครั้งเพื่อหาสมดุลที่ประมาณ 120 ดอลลาร์สำหรับส่วนที่ดีขึ้นของปีถัดไป ก่อนที่จะพุ่งขึ้นสู่ระดับ 1,100 ดอลลาร์ในไตรมาสสุดท้ายของปี 2013 และในทำนองเดียวกัน การยึดเส้นทางสายไหมโดย DEA การสั่งห้ามของธนาคารกลางของจีน และเรื่องอื้อฉาวเกี่ยวกับการปิดภูเขา Gox ทำให้ตลาดทรุดตัวลงอย่างเลวร้ายเป็นเวลา 415 วัน ระยะนี้กินเวลาจนถึงต้นปี 2015 และราคาลดลงเหลือเพียง 17% ของระดับสูงสุดในตลาดครั้งก่อน¹

จากที่นั่น การเติบโตยังคงคงที่จนถึงกลางปี ​​2017 เมื่อความกระตือรือร้นและความคลั่งไคล้ของตลาดเปิดตัวราคา Bitcoin สู่ stratos ซึ่งสูงสุดในเดือนธันวาคมที่เกือบ 20,000 ดอลลาร์ การแสวงหาผลกำไรอย่างกระตือรือร้น การแฮ็กเพิ่มเติมและข่าวลือของประเทศต่างๆ ที่ห้ามสินทรัพย์ ได้ทำให้ตลาดพังทลายอีกครั้ง และ BTC ก็อ่อนระโหยโรยราในภาวะซบเซามานานกว่าหนึ่งปี ปี 2019 มีแนวโน้มเพิ่มขึ้นเป็นเกือบ $14,000 และอยู่เหนือ $10,000 อย่างมาก จนกระทั่งความกลัวการระบาดใหญ่ลดลง BTC ต่ำกว่า $4,000 ในเดือนมีนาคม 2020 เป็นเวลา 1,089 วันที่น่าตกใจ — เกือบสามปีเต็ม — ก่อนที่ตลาด crypto จะฟื้นระดับสูงสุดในปี 2017

แต่แล้ว เท่าที่มีคนจำนวนมากในพื้นที่มี meme เครื่องพิมพ์เงินก็ "brrrrrr" นโยบายการเงินแบบขยายตัวทั่วโลกและความกลัวต่ออัตราเงินเฟ้อทั่วไปทำให้มูลค่าสินทรัพย์เพิ่มขึ้นอย่างไม่เคยปรากฏมาก่อน

Bitcoin และตลาด crypto ที่ใหญ่ขึ้นพบความสูงใหม่ โดยมีมูลค่าเกือบ $69,000 ต่อ BTC และมากกว่า $3 ล้านล้านในมูลค่าตลาดรวมของสินทรัพย์ในปลายปี 2021²

ณ วันที่ 20 มิถุนายน สภาพคล่องของการระบาดใหญ่ได้เหือดแห้ง ธนาคารกลางต่างปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อตอบสนองต่อตัวเลขเงินเฟ้อที่น่าเป็นห่วง และตลาดคริปโต (crypto) ที่ยิ่งใหญ่กว่านั้นก็มีการลงทุนรวมค่อนข้างน้อยถึง 845 พันล้านดอลลาร์² ที่น่าเป็นห่วงมากขึ้นคือ แนวโน้มบ่งชี้ถึงฤดูหนาวของคริปโตที่ลึกและยาวขึ้น ไม่สั้นลง เหมาะสมกับตลาดที่เติบโตเต็มที่ . ไม่ต้องสงสัย สาเหตุหลักมาจากการรวมและการเก็งกำไรรอบบริษัทสตาร์ทอัพที่มีความเสี่ยงสูง ซึ่งคิดเป็น 50% ถึง 60% ของมูลค่าตลาดดิจิทัลทั้งหมด²

อย่างไรก็ตาม altcoins ไม่ได้ถูกตำหนิทั้งหมด ความผิดพลาดในปี 2018 ทำให้ราคา Bitcoin ลดลง 65%⁴ การเติบโตและการนำสินทรัพย์ปลายของ crypto มาใช้ทำให้เกิดสัญญาณเตือนด้านกฎระเบียบในหลายประเทศ และมีคำถามเกี่ยวกับอำนาจอธิปไตยของสกุลเงินประจำชาติตามมา

วิธีลดความเสี่ยงในตลาด?

แน่นอนว่ามีความเสี่ยงที่ผลักดันให้เกิดความผันผวนที่ลดลงเกินควร และเราอยู่ในสภาพแวดล้อมที่ไม่มีความเสี่ยง ดังนั้นสวนที่ยังเล็กและเปราะบางของเราจึงร่วงโรยไปก่อนในกลุ่มสินทรัพย์ที่หยั่งรากลึกของการประชุม

ผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอตระหนักดีถึงเรื่องนี้เป็นอย่างดี และจำเป็นต้องสร้างสมดุลระหว่างการลงทุนคริปโตกับสินทรัพย์ที่ปลอดภัยจำนวนมาก นักลงทุนรายย่อยและมืออาชีพมักทิ้งกระเป๋าไว้ที่สัญญาณแรกของหมี กลับสู่ตลาดทั่วไปหรือเพื่อเงินสด กลยุทธ์ปฏิกิริยานี้ถูกมองว่าเป็นสิ่งชั่วร้ายที่จำเป็น บ่อยครั้งต้องเสียภาษีกำไรจากการลงทุนระยะสั้น และมีความเสี่ยงที่จะพลาดการพลิกกลับที่คาดเดาไม่ได้อย่างมีนัยสำคัญ ซึ่งเป็นที่นิยมมากกว่าการลดลงอย่างรุนแรงและยืดเยื้อของฤดูหนาวคริปโต

ต้องเป็นอย่างนั้นหรือ?

ประเภทของสินทรัพย์ที่ขับเคลื่อนโดยสัญญาเก็งกำไรลดความเสี่ยงเพียงพอที่จะรักษาความสนใจและการลงทุนในช่วงเวลาที่เลวร้ายที่สุดได้อย่างไร? พอร์ตการลงทุน crypto ที่หนักด้วย Bitcoin ทำได้ดีกว่า ซึ่งประกอบด้วยเปอร์เซ็นต์ที่สูงกว่าของสินทรัพย์หลักที่มีความผันผวนน้อยที่สุด ถึงกระนั้น ด้วยความสัมพันธ์ระหว่าง Bitcoin กับตลาด altcoin 0.90+ การปลุกของสกุลเงินที่โดดเด่นที่สุดของ crypto มักจะทำหน้าที่เป็นตัวปั่นป่วนไปยังสินทรัพย์ขนาดเล็กที่ติดอยู่ในพายุเดียวกัน

หลายคนหนีไปยัง Stablecoins ในช่วงเวลาที่เลวร้าย แต่ตามหลักฐานจากภัยพิบัติ Terra เมื่อเร็ว ๆ นี้ พวกเขามีความเสี่ยงมากกว่าเงินปกติ และโทเค่นที่จับคู่สินค้าโภคภัณฑ์ก็มีความกังวลเช่นเดียวกันกับสินทรัพย์ดิจิทัลอื่นๆ: ความไว้วางใจ — ไม่ว่าจะเป็นในตลาดหรือหน่วยงานขององค์กร — ความไม่แน่นอนด้านกฎระเบียบและช่องโหว่ทางเทคโนโลยี

ไม่ เพียงแค่การแปลงสินทรัพย์ที่ปลอดภัยเป็นโทเค็นจะไม่ให้หยางที่มีเสถียรภาพต่อหยินที่ผันผวนของตลาดการเข้ารหัสลับ เมื่อความกลัวถึงขีดสุด ความสัมพันธ์ของราคาผกผัน ไม่ใช่แค่ความเป็นกลางเท่านั้น จะต้องบรรลุเพื่อรักษาการลงทุนใน crypto และผลตอบแทนที่แสดงให้เห็นถึงการยอมรับความเสี่ยงโดยธรรมชาตินี้

สำหรับผู้ที่เต็มใจและมีความสามารถ การรวมกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน Bitcoin (ETFs) แบบผกผันที่เสนอโดย BetaPro และ Proshares จะช่วยป้องกันความเสี่ยง เช่นเดียวกับการเข้าร่วมตำแหน่งสั้น ๆ อย่างไรก็ตาม อุปสรรคและค่าธรรมเนียมในการเข้าถึงทำให้โซลูชันเหล่านี้ไม่น่าจะรักษานักลงทุนโดยเฉลี่ยผ่านตลาดหมีได้มากขึ้น

นอกจากนี้ การแลกเปลี่ยนแบบรวมศูนย์ที่มีการควบคุมและปฏิบัติตามกฎระเบียบมากขึ้นทำให้บัญชีที่มีเลเวอเรจและอนุพันธ์ของ crypto ไม่สามารถเข้าถึงได้ในตลาดค้าปลีกขนาดใหญ่

การแลกเปลี่ยนแบบกระจายอำนาจ (DEXs) ประสบกับข้อจำกัดของการไม่เปิดเผยชื่อและโซลูชันที่นำเสนอสำหรับกลไกการลัดวงจรในส่วนดังกล่าว ส่วนใหญ่จำเป็นต้องมีการแลกเปลี่ยนแบบรวมศูนย์เพื่อทำงานร่วมกัน และยิ่งไปกว่านั้น โซลูชันทั้งสองแบบใช้งานได้จริงไม่สนับสนุนการรักษามูลค่าในตลาดคริปโตโดยตรง

สินทรัพย์ปลอดภัยของ crypto เพียงพอหรือไม่

วิธีแก้ปัญหาสำหรับการอพยพจำนวนมากของการลงทุนในตลาดหมี crypto จะต้องพบในสินทรัพย์ด้วยตัวมันเอง ไม่ใช่ในอนุพันธ์ของพวกมัน การหลีกเลี่ยงความเสี่ยงโดยธรรมชาติที่กล่าวถึงข้างต้นอาจเป็นไปไม่ได้ในระยะกลาง แต่มีการให้คำมั่นสัญญาและมีการโต้เถียงกันทั่วโลก การรวมศูนย์และความเสี่ยงทางเทคนิคกำลังค้นหาการบรรเทาผลกระทบใหม่ๆ ผ่านกลยุทธ์การกระจายอำนาจแบบอิสระและการมีส่วนร่วมของนักลงทุนที่ฉลาดหลักแหลมมากขึ้น

จากการทดลองและการทดลองมากมาย ผู้ประกอบการ crypto จะยังคงนำเสนอโซลูชั่นที่แท้จริงในระดับแนวหน้า การประยุกต์ใช้เทคโนโลยีบล็อกเชนที่พบว่ามีการนำไปใช้อย่างมากในอุตสาหกรรม "การป้องกันตัว" ในตลาดล่าง เช่น การดูแลสุขภาพ สาธารณูปโภค และการซื้อหรือการผลิตลวดเย็บกระดาษสำหรับผู้บริโภค จะเป็นทางเลือกแทนการบิน การพัฒนาดังกล่าวควรได้รับการสนับสนุนในช่วงเวลาที่ไม่แน่นอนเหล่านี้ แต่ด้วยปัญญาของตลาด ช่วงเวลาที่ไม่แน่นอนดังกล่าวควรส่งเสริมการพัฒนานี้

อย่างไรก็ตาม ความเฉลียวฉลาดไม่ควรจำกัดอยู่เพียงการสร้างโทเค็นให้กับโซลูชันที่อ่อนแอของตลาดทั่วไปเท่านั้น นี่คือโลกใหม่ที่มีกฎเกณฑ์และความเป็นไปได้ใหม่ๆ กลไกผกผันที่สร้างแรงจูงใจโดยทางโปรแกรมนั้นเป็นไปได้

Inverse Synths ของ Synthetix ปรารถนาที่จะทำเช่นนั้น แต่โปรโตคอลกำหนดทั้งราคาพื้นและเพดาน และในกรณีดังกล่าว อัตราแลกเปลี่ยนจะถูกระงับและสามารถแลกเปลี่ยนได้เฉพาะบนแพลตฟอร์มของพวกเขา³ เครื่องมือที่น่าสนใจอย่างแน่นอน แต่ไม่น่าจะนำไปใช้โดย ตลาด crypto ที่มากขึ้น โซลูชั่นที่แท้จริงจะเข้าถึงได้ในวงกว้างทั้งในด้านภูมิศาสตร์และแนวความคิด แทนที่จะให้เป็นเพียงที่แห้งเพื่อรอพายุตลาดตก โซลูชันการเข้ารหัสลับต้องให้ผลตอบแทนเพื่อพิสูจน์ความเสี่ยงที่ยังคงมีอยู่ในประเภทสินทรัพย์ที่กำลังพัฒนาของเรา

มีซับเงินในตลาดหมีหรือไม่? ผู้รอดชีวิตจาก crypto-winter จะปรากฏตัวในตลาดที่คุ้มค่าสำหรับการสมัครและการยอมรับมากกว่าการเก็งกำไรหรือไม่? การตัดแต่งกิ่งเพื่อสุขภาพอาจเป็นสิ่งที่สวนเล็กๆ ของเราต้องการ ความแห้งแล้งที่ยืดเยื้อนั้นไม่จำเป็นอย่างแน่นอน ตลาดขาลงเป็นเพียงปัญหาและด้วยการประยุกต์ใช้เทคโนโลยีบล็อกเชนอย่างชาญฉลาด หวังว่าจะแก้ปัญหาได้

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ Cointelegraph ไม่รับรองเนื้อหาใด ๆ ของผลิตภัณฑ์ในหน้านี้ แม้ว่าเราจะมุ่งเป้าไปที่การให้ข้อมูลที่สำคัญทั้งหมดที่เราจะได้รับ แต่ผู้อ่านควรทำการค้นคว้าด้วยตนเองก่อนที่จะดำเนินการใด ๆ ที่เกี่ยวข้องกับ บริษัท และมีความรับผิดชอบอย่างเต็มที่ต่อการตัดสินใจของพวกเขาและบทความนี้ไม่ถือเป็นคำแนะนำในการลงทุน