Barry Silbert CEO ของ DCG กล่าวถึงข้อกังวลของนักลงทุนในจดหมายถึงผู้ถือหุ้น

การแพร่กระจายของ crypto ที่จุดประกายจากการล่มสลายของ FTX ดูเหมือนว่าจะพบเหยื่อรายล่าสุด - Genesis Global Capital อย่างไรก็ตาม ปัญหาไม่ได้จำกัดเฉพาะผู้ให้กู้ crypto ในรัฐนิวเจอร์ซีย์

กิจกรรมทางการตลาดและการพัฒนาในช่วงไม่กี่วันที่ผ่านมาทำให้บริษัทแม่อย่าง Digital Currency Group ร่วมกับบริษัทในเครืออย่าง Grayscale Investments และ Genesis Global Trading 

ปัญหาเกี่ยวกับกลุ่มสกุลเงินดิจิทัล

กลุ่มสกุลเงินดิจิทัลมีบริษัทมากกว่า 200 บริษัทในพอร์ตโฟลิโอ ผู้ออก GBTC Grayscale Investments และ Genesis Trading นายหน้าซื้อขายคริปโตเป็นกลุ่มที่โดดเด่นที่สุด

บริษัทต่างๆ ได้รับการกล่าวขานว่าเป็นหน่วยงานอิสระที่มีการจัดการอย่างอิสระ อย่างไรก็ตาม ผลงานของ Barry Silbert ล่าสุด จดหมาย เปิดเผยต่อผู้ถือหุ้นของ DCG ว่ามีการกู้ยืมเงินระหว่างบริษัทจำนวนหนึ่ง 

Silbert เปิดเผยว่าหลังจากการล่มสลายของ Three Arrows Capital เมื่อต้นปีที่ผ่านมา Genesis ถูกทิ้งให้มีค่าผิดนัด 1.1 พันล้านดอลลาร์จาก 3AC Digital Currency Group ก้าวเข้ามาและรับผิดนี้ผ่านตั๋วสัญญาใช้เงิน เพื่อให้การทำงานของ Genesis เป็นไปอย่างราบรื่น 

อย่างไรก็ตาม นี่ไม่ใช่เพียงการเปิดรับระหว่างบริษัทเท่านั้น Silbert กล่าวเพิ่มเติมว่า ปัจจุบัน DCG เป็นหนี้ 575 ล้านดอลลาร์แก่ Genesis Global Capital เงินกู้นี้จะครบกำหนดในเดือนพฤษภาคม 2023 เพื่ออำนวยความสะดวกในการลงทุนและที่สำคัญกว่านั้นคือการซื้อหุ้นคืน

นอกจากนี้ Digital Currency Group ยังต้องจ่ายคืนวงเงินสินเชื่อคงค้างมูลค่า 350 ล้านดอลลาร์ที่ขยายออกไปโดยกลุ่มผู้ให้กู้ที่นำโดย อุตสาหกรรม Eldridge ในเดือนพฤศจิกายน 2021 ทำให้หนี้สินรวมของ DCG เพิ่มขึ้นเป็นกว่า 2 พันล้านดอลลาร์ 

สิ่งนี้หมายความว่าอย่างไรสำหรับตลาด?

หนี้สินจำนวนมากของ DCG ควบคู่ไปกับความเสี่ยงที่บริษัทในเครือมีต่อ FTX และต่อ FTX ทำให้เกิดความกังวลในหมู่นักลงทุนและผู้มีส่วนได้ส่วนเสียในอุตสาหกรรม สาเหตุสำคัญประการหนึ่งของความตื่นตระหนกนี้คือผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นกับ การลงทุนระดับสีเทา. 

หากการล่มสลายของ Genesis นำไปสู่ความกังวลด้านสภาพคล่องสำหรับกลุ่มสกุลเงินดิจิทัล กองทุน Grayscale Bitcoin Fund (GBTC) อาจถูกยกเลิก นี่ไม่ใช่แค่เหตุการณ์ภัยพิบัติที่จะส่งผลให้ BTC มากกว่า 630,000 BTC ท่วมตลาด 

Barry Silbert พยายามกดดันนักลงทุนโดยเน้นรายละเอียดบางอย่างเกี่ยวกับหนี้สินและการเงินของบริษัท ประการแรก ตั๋วสัญญาใช้เงินมูลค่า 1.1 พันล้านดอลลาร์ยังไม่ครบกำหนดจนถึงเดือนมิถุนายน 2032

ประการที่สอง เขาให้ความกระจ่างเกี่ยวกับรายได้ของบริษัท ซึ่งคาดว่าจะสูงถึง 800 ล้านดอลลาร์ในปีนี้ ซิลเบิร์ตยังแจ้งให้ผู้ถือหุ้นทราบว่าเขาได้เก็บหุ้น DCG ของเขาไว้ทั้งหมดแล้ว 

ความพยายามในการระดมทุนของ Genesis ล้มเหลว

ตามที่ บลูมเบิร์กเจเนซิส โกลบอล มีสินเชื่อคงค้างอยู่ที่ 2.8 พันล้านดอลลาร์ กองทุนให้ยืมแก่หน่วยงานที่เกี่ยวข้องรวมถึง DCG คิดเป็นประมาณ 30% ของกิจกรรมการให้กู้ยืม 

Genesis ได้ทำการทาบทาม Binance และ Apollo Global Management ในการเสนอราคาเพื่อระดมทุนสูงถึง 1 พันล้านดอลลาร์ ความพยายามเหล่านั้นไร้ผลเนื่องจากทั้งสองบริษัทปฏิเสธที่จะลงทุน โบรกเกอร์ที่มีปัญหาในขณะนี้ ที่จ้าง Moelis & Company เพื่อสำรวจทางเลือกต่างๆ ซึ่งอาจรวมถึงการประกาศล้มละลายด้วย