Disney Stock On Track เป็นปีที่เลวร้ายที่สุดนับตั้งแต่ปี 1974

ประเด็นที่สำคัญ

  • หุ้นของดิสนีย์ร่วงลงเกือบ 45% จนถึงปีนี้ ซึ่งดูเหมือนว่าจะเป็นผลงานที่แย่ที่สุดนับตั้งแต่ปี 1974
  • ฤดูใบไม้ร่วงครั้งล่าสุดเกิดขึ้นหลังจากการเปิดตัวในช่วงสุดสัปดาห์ของ Avatar: The Way Of Water ขาดความคาดหวังอย่างมากในการเปิดตัวในช่วงสุดสัปดาห์
  • Disney ตกอยู่ภายใต้แรงกดดันจากหลายด้าน โดยบริการสตรีมมิ่ง Disney+ นั้นได้รับจำนวนสมาชิกจำนวนมาก แต่ก็ต้องสูญเสียเงินไปไม่น้อย
  • Bob Chapek ซีอีโอถูกไล่ออกจากงานหลังผลประกอบการ Q4 ที่น่าผิดหวังของ Disney โดยมี Bob Iger ซีอีโอคนก่อนเข้ามารับตำแหน่งแทน

จนถึงปีนี้ ราคาหุ้นของดิสนีย์ลดลงเกือบ 45% นั่นทำให้บริษัทอยู่ในการติดตามผลการดำเนินงานของตลาดหุ้นประจำปีที่แย่ที่สุดนับตั้งแต่ปี 1974 ตาม FactSet

ในขณะที่ Disney แทบจะอยู่คนเดียวที่ประสบกับความผันผวนของตลาดหุ้น เป็นเรื่องที่น่ากังวลเป็นพิเศษ เนื่องจากบริษัทได้ลงทุนอย่างหนักในแผนกต่าง ๆ เช่น บริการสตรีมมิ่ง Disney+ และภาพยนตร์ Avatar เรื่องล่าสุด The Way of Water

เป็นผลงานภาคต่อของ Avatar ที่ทำให้หุ้น Disney ร่วงหนักในช่วงไม่กี่วันมานี้ แม้ว่าตัวเลขในบ็อกซ์ออฟฟิศจะไม่ได้ล้มเหลวทั้งหมด แต่พวกเขากลับต่ำกว่าที่คาดไว้เนื่องจากงบประมาณมหาศาลสำหรับภาพยนตร์เรื่องนี้ ผลลัพธ์ที่น่าผิดหวังทำให้หุ้นของดิสนีย์ร่วงลง 7.93% ในช่วงห้าวันที่ผ่านมา

ดาวน์โหลด Q.ai วันนี้ เพื่อเข้าถึงกลยุทธ์การลงทุนที่ขับเคลื่อนด้วย AI

Avatar: The Way of Water ค่อนข้างราบเรียบ

ปัญหาไม่ได้อยู่ที่ภาพยนตร์ Avatar ล่าสุดเปิดตัวในช่วงสุดสัปดาห์ที่ล้มเหลว มันไม่ได้ ปัญหาคือตามที่ผู้กำกับ เจมส์ คาเมรอน กล่าวเอง ภาพยนตร์เรื่องนี้จำเป็นต้อง "เป็นภาพยนตร์ที่ทำรายได้สูงสุดอันดับสามหรือสี่ในประวัติศาสตร์" จึงจะถึงจุดคุ้มทุน

นั่นเป็นมาตรฐานที่สูงส่งที่ต้องเคลียร์ แม้กระทั่งสำหรับผู้กำกับที่ครองตำแหน่งอันดับหนึ่งจากภาพยนตร์เรื่อง Avatar ภาคแรกอยู่แล้ว และอันดับสามจากภาพยนตร์เรื่อง Titanic

ที่ 134 ล้านดอลลาร์ในช่วงสุดสัปดาห์ที่เปิดตัวในสหรัฐอเมริกา The Way of Water ได้รับความนิยมจากคำจำกัดความของอุตสาหกรรมดั้งเดิมส่วนใหญ่ เป็นสุดสัปดาห์เปิดตัวที่ดีที่สุดลำดับที่ห้าของภาพยนตร์ทุกเรื่องในปีนี้ และเป็นอันดับที่ 37 ที่ยิ่งใหญ่ที่สุดตลอดกาล

เรื่องราวโดยรวมดีขึ้นเล็กน้อย โดยทำเงินเพิ่ม 315 ล้านดอลลาร์จากส่วนอื่นๆ ของโลก รวมเป็น 435 ล้านดอลลาร์ นั่นทำให้เป็นสุดสัปดาห์เปิดตัวที่ใหญ่เป็นอันดับสองของปี รองจาก Doctor Strange in the Multiverse of Madness

สาเหตุของปฏิกิริยาในแง่ร้ายต่อตัวเลขเหล่านี้คือเป้าหมายทั่วโลกของภาพยนตร์เรื่องนี้ในช่วงสุดสัปดาห์อยู่ที่ 500 ล้านดอลลาร์ โดยอยู่ที่ 150 – 175 ล้านดอลลาร์ คาดว่าในสหรัฐอเมริกา.

เช่นเดียวกับตลาดหุ้น โดยเฉพาะอย่างยิ่งในระยะสั้น ราคาจะดำเนินการเมื่อเทียบกับความคาดหวัง ในกรณีนี้ ความคาดหวังยังไม่ได้รับการตอบสนองแม้ว่าตัวเลขดิบจะดีมากก็ตาม

Disney+ กดดันผลประกอบการทางการเงิน

เราคุ้นเคยกับการได้ยินแต่สิ่งดีๆ เมื่อพูดถึง Disney+ บริการสตรีมมิ่งได้รับการยกย่องในด้านคุณภาพของเนื้อหาและจังหวะที่สามารถเพิ่มจำนวนสมาชิกได้

นั่นไม่ใช่เรื่องน่าตกใจ ด้วยความเสถียรของ IP ซึ่งรวมถึง Marvel, Pixar, Star Wars, 20th Century, FX, National Geographic, ABC, ESPN และแน่นอน Disney เอง ทำให้มีเนื้อหาคุณภาพสูงมากมายสำหรับสมาชิก

ด้วยจำนวนสมาชิกที่สูงถึง 164.2 ล้านคนในการอัปเดตรายไตรมาสล่าสุด บริการสตรีมมิ่งจึงตามหลัง Netflix (223 ล้านคน) และ Amazon Prime Video (200 ล้านคน) เท่านั้น สิ่งที่ทำให้ประหลาดใจมากคือทั้งสองบริษัทมีจุดเริ่มต้น 12 ปีในดิสนีย์

ประเด็นคือการขยายระดับนี้ต้องใช้เงิน เงินเยอะมาก.

ในไตรมาสที่ 4 ของปีนี้ ธุรกิจสตรีมมิ่งของพวกเขา สูญเงินไป 1.5 พันล้านดอลลาร์. ไม่เพียงสูงอย่างบ้าคลั่งเท่านั้น แต่ยังมากกว่า 630 ล้านดอลลาร์ที่เสียไปในช่วงเวลาเดียวกันของปีก่อน การสูญเสียคาดว่าจะดำเนินต่อไปอีกระยะหนึ่ง

ในจดหมายถึงผู้ถือหุ้น Bob Chapek ซีอีโอในขณะนั้นระบุว่าพวกเขาไม่คาดหวังว่าแผนกจะสามารถทำกำไรได้จนกว่าจะถึงปีงบประมาณ 2024

เห็นได้ชัดว่าผลประโยชน์ระยะยาวสำหรับดิสนีย์ในการวางตำแหน่งตัวเองเป็นโรงไฟฟ้าสตรีมมิ่ง แต่ก็เป็นเรื่องที่เข้าใจได้สำหรับผู้ถือหุ้นที่จะรู้สึกประหม่าเล็กน้อยเกี่ยวกับผลขาดทุนจำนวนมาก

หวังว่าการได้รับชัยชนะครั้งใหญ่จากภาพยนตร์เรื่อง Avatar จะช่วยอุดช่องว่างนี้

ดิสนีย์ปลดซีอีโอหลังผลงานไตรมาส 4

ทั้งหมดนี้สร้างความปั่นป่วนให้กับดิสนีย์ ผลประกอบการไตรมาสที่ 4 ที่ไม่ดี ประกอบกับการคาดการณ์ล่วงหน้าที่น่าผิดหวัง ทำให้ CEO Bob Chapek ถูกไล่ออกจากบริษัทและแทนที่ด้วย Bob Iger CEO คนก่อน

หนึ่งบ็อบออก อีกหนึ่งบ็อบเข้า

Bob Iger ได้รับการพิจารณาว่าเป็นหนึ่งใน CEO ของ Disney ที่ประสบความสำเร็จมากที่สุดเท่าที่เคยมีมา และการนำเขากลับมาถือเป็นเรื่องน่าประหลาดใจอย่างมาก เป็นที่ชัดเจนว่าผู้ถือหุ้นและคณะกรรมการของ บริษัท ต้องการความช่วยเหลือที่มั่นคงในการแก้ไขเรือ

หุ้นของดิสนีย์พุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วเมื่อมีข่าวออกมาในปลายเดือนพฤศจิกายน แต่การพลิกกลับก็อยู่ได้ไม่นาน

Iger เป็นผู้นำบริษัทผ่านการเข้าซื้อกิจการของ Pixar, Marvel, 21st Century Fox และ Star Wars' Lucasfilm นอกจากนี้เขายังเป็นผู้นำในการสตรีมด้วยการสร้าง Disney+ ด้วยประวัติดังกล่าว ผู้ถือหุ้นอาจจะคาดหวังถึงความเคลื่อนไหวครั้งสำคัญที่จะทำให้ดิสนีย์กลับมาเป็นสีเขียวอีกครั้ง

พวกเขาอาจจะผิดหวัง

Iger ได้ตกลงที่จะลงนามในฐานะ CEO เป็นเวลาสองปี โดย Disney ระบุว่าเขาจะมอบหมาย "ทิศทางเชิงกลยุทธ์สำหรับการเติบโตใหม่และทำงานอย่างใกล้ชิดกับคณะกรรมการในการพัฒนาผู้สืบทอดตำแหน่งเพื่อเป็นผู้นำบริษัทเมื่อครบวาระ ”

ดังนั้น ลงเรือและจ้างคนมาแทน

Disney สามารถแยก ESPN และ ABC ได้หรือไม่?

คำแนะนำอย่างหนึ่งจากนักวิเคราะห์จาก Wells Fargo คือให้ Disney แยก ESPN และ ABC ออกจากกัน แม้ว่าจะกล่าวได้ว่าเป็น "เหตุการณ์ในช่วงปลายปี 23 ที่สมเหตุสมผล"

การย้ายครั้งนี้จะทำให้ ESPN และ ABC แยกออกเป็นบริษัทของตนเอง ทำให้ Disney สามารถโฟกัสเฉพาะเนื้อหาและธุรกิจสวนสนุกของตัวเองได้

มีสาเหตุหลายประการที่ทำให้วิธีนี้ได้ผล มันจะทำให้ดิสนีย์มีความยืดหยุ่นมากขึ้นในการตัดสินใจเชิงกลยุทธ์และจัดสรรทรัพยากรตามความต้องการเฉพาะของแต่ละหน่วยธุรกิจ

การแยกตัวออกจาก ESPN และ ABC จะทำให้ Disney สามารถมุ่งเน้นไปที่ธุรกิจหลักอย่างตั้งใจมากขึ้น เช่น สวนสนุก สตูดิโอภาพยนตร์ และแผนกสินค้าอุปโภคบริโภค การมุ่งเน้นที่เพิ่มขึ้นนี้อาจนำไปสู่นวัตกรรมที่มากขึ้นและประสิทธิภาพที่ดีขึ้นในด้านเหล่านี้ หมายความว่า IP ที่สำคัญของ Disney สามารถประเมินมูลค่าได้ตามเมตริกที่เรียบง่ายมากขึ้น โดยไม่จำเป็นต้องพิจารณาว่าเครือข่ายทีวีแบบดั้งเดิมและผู้ให้บริการเคเบิลทีวีเหมาะสมกับข้อเสนอที่ทันสมัยมากขึ้นเช่นไร ในฐานะบริการสตรีมมิ่ง Disney+

การตกต่ำของดิสนีย์มีความหมายอย่างไรต่อนักลงทุน?

ไม่มีการหลีกหนีจากความจริงที่ว่าราคาหุ้นของดิสนีย์ทำให้ผู้ถือหุ้นเดิมเจ็บปวดอย่างรุนแรง คำถามคือความเจ็บปวดนั้นจะคงอยู่นานแค่ไหน? ตอนนี้อาจเป็นช่วงเวลาที่ดีในการเข้าซื้อหุ้น แต่ด้วยสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจที่ไม่แน่นอนข้างหน้า

นั่นคือความท้าทายนิรันดร์ในการลงทุน หนึ่งในวิธีที่ดีที่สุดในการจำกัดข้อเสียคือการกระจายความเสี่ยง ใช่ มันเป็นลักษณะพื้นฐานของการลงทุน แต่มันเป็นพื้นฐานสำหรับเหตุผล

การกระจายความเสี่ยงที่แท้จริงไม่ใช่แค่การเลือกหุ้นไม่กี่ตัวสำหรับพอร์ตโฟลิโอของคุณ มันเกี่ยวกับการถือหลักทรัพย์หลายตัวและแม้แต่ประเภทสินทรัพย์ที่แตกต่างกัน แต่นั่นอาจเป็นเรื่องที่น่ากลัว การรู้ว่าควรเลือกสินทรัพย์ใด เมื่อใดจึงควรย้ายเงินจากสินทรัพย์หนึ่งไปยังอีกสินทรัพย์หนึ่งอาจเป็นงานเต็มเวลา

หรือคุณสามารถขอความช่วยเหลือจาก AI เพื่อยกของหนักให้คุณ

เราได้สร้าง Investment Kits (ที่เราเรียกว่าพอร์ตการลงทุน) ซึ่งใช้พลังของ AI เพื่อคาดการณ์ประสิทธิภาพของสินทรัพย์ต่างๆ จากนั้นจึงปรับการถือครองให้ตรงกับการคาดการณ์เหล่านี้โดยอัตโนมัติ

ใช้ ชุดเบต้าอัจฉริยะ ตัวอย่างเช่น. ชุดเครื่องมือนี้ลงทุนใน ETF ที่อิงตามปัจจัยต่างๆ ซึ่งสร้างขึ้นเพื่อกำหนดเป้าหมายหลักทรัพย์ที่มีลักษณะที่เหมาะสมกับปัจจัยเหล่านั้น นั่นอาจเป็นหุ้น 'มูลค่า' ที่ดูเหมือนราคาต่ำ หุ้น 'เติบโต' ที่พร้อมเติบโต หรือหุ้น 'คุณภาพ' ที่แสดงการเติบโตของรายได้ที่มั่นคงและสม่ำเสมอ

ทุกสัปดาห์ AI ของเราจะคาดการณ์ว่าปัจจัยเหล่านี้คาดว่าจะทำงานอย่างไรบนพื้นฐานการปรับความเสี่ยง โดยการวิเคราะห์ข้อมูลในอดีตจำนวนมาก จากนั้นจะปรับเปอร์เซ็นต์ที่ถ่วงน้ำหนักให้กับแต่ละ ETF เหล่านี้โดยอัตโนมัติตามการคาดการณ์เหล่านั้น

เป็นสิ่งที่ใช้เทคโนโลยีขั้นสูง แต่ในสภาพแวดล้อมการลงทุนที่ท้าทายเช่นที่เราอยู่ในขณะนี้ เป็นสิ่งที่ควรค่าแก่การลงทุน โชคดีที่เราได้ให้บริการแก่ทุกคน

ดาวน์โหลด Q.ai วันนี้ เพื่อเข้าถึงกลยุทธ์การลงทุนที่ขับเคลื่อนด้วย AI

ที่มา: https://www.forbes.com/sites/qai/2022/12/21/disney-stock-on-track-for-worst-year-since-1974/